光大銀行理財困局：代銷理財產(chǎn)品虧損訴訟纏身，理財業(yè)務頻曝合規(guī)風險

日前，法院公布的民事裁定書顯示，光大銀行因代銷的信托產(chǎn)品出現(xiàn)違約被2名投資人訴上法庭，要求該行賠償投資款本金和利息損失，涉案金額超過400萬元。

此外，光大銀行代銷的基金產(chǎn)品也出現(xiàn)虧損，引發(fā)投資人將該行訴至法院索賠。2025年10月，法院判決光大銀行賠償投資人50%的本金損失并支付利息。

年報披露，光大銀行2024年的理財服務手續(xù)費收入降至38.40億元，較2022年縮水近18%，連續(xù)兩年持續(xù)下滑。與此同時，該行理財業(yè)務還頻繁曝出合規(guī)風險，多次受到監(jiān)管部門處罰，2名理財經(jīng)理被處以禁止從事銀行業(yè)工作終身的頂格處罰，甚至其中1名理財經(jīng)理還因犯合同詐騙罪被判處有期徒刑十二年。

代銷信托違約被起訴

2025年12月24日，北京市西城區(qū)人民法院公布的民事裁定書顯示，光大銀行總行和光大銀行北京分行被投資人柏某訴上法庭，要求兩名被告賠償投資款本金144.81萬元和利息損失，并承擔本案訴訟費。

柏某訴稱，2013年3月份在光大銀行推薦下認購“長安信托·煤炭資源產(chǎn)業(yè)投資基金3號”信托產(chǎn)品。認購幾天后，光大銀行通知其到營業(yè)網(wǎng)點領(lǐng)取合同時柏某才看到知情函、信托說明和信托合同，并按照光大銀行引導簽字。

“當時沒有長安信托的工作人員在場對涉案信托產(chǎn)品進行宣傳、解釋和簽訂合同。”柏某稱，信托合同由光大銀行提供并在光大銀行北京分行管轄的營業(yè)網(wǎng)點內(nèi)簽署，但合同標注的簽署地卻是西安。光大銀行也沒有對其進行任何形式的風險承受能力、理財投資經(jīng)驗、學歷學識水平等風險測評。

2015年3月份，上述信托產(chǎn)品到期后沒有如期兌付。對此，柏某認為，“光大銀行在向我銷售涉案信托產(chǎn)品時沒有披露信托計劃說明和信托合同，利用信息不對稱誤導銷售，把原本適合風險識別承受能力較強的合格投資人的高風險信托推薦給較低風險偏好的投資人。而且沒有向我提示風險，嚴重違反金融產(chǎn)品銷售機構(gòu)的適當性義務，光大銀行對我的資金損失負有不可推卸的責任。”

經(jīng)法院查明，柏某上述涉案信托產(chǎn)品認購行為的發(fā)生地點為光大銀行北京富力城支行，但該支行目前已被撤銷，其業(yè)務由光大銀行北京麗澤支行承接。柏某在進行上述信托計劃投資過程中，并未接受光大銀行總行和光大銀行北京分行的推介和銷售，因此就本案來講這兩名被告人與柏某不具有直接法律關(guān)系。

另一名投資人杜某的遭遇與上述情況類似。杜某也將光大銀行總行和光大銀行北京分行訴至法院，要求兩名被告人賠償投資款本金258.89萬元和利息損失，并承擔本案訴訟費。

杜某訴稱，2013年3月份在光大銀行推薦下認購上述信托產(chǎn)品，期限為2年，預期年化收益率為9.5%，“在涉案產(chǎn)品的推介和銷售過程中，光大銀行作為金融產(chǎn)品銷售者沒有盡到法定的適當性義務，違反監(jiān)管規(guī)定異地代銷信托理財產(chǎn)品。”

代銷基金虧損被起訴

據(jù)了解，上述信托產(chǎn)品由光大銀行代銷，該行向長安信托推薦投資人并按1%/年的費率收取代理手續(xù)費。2015年3月，涉案信托產(chǎn)品到期后沒有如期兌付。據(jù)法院公布的民事裁定書披露，2022年1月，長安信托發(fā)布《臨時信息披露公告》，公布了涉案信托計劃底層資產(chǎn)的破產(chǎn)重組方案。

據(jù)了解，光大銀行不僅代銷的信托產(chǎn)品“暴雷”，該行代銷的基金產(chǎn)品也出現(xiàn)虧損風險，引發(fā)投資人將該行訴上法院索賠。

2025年11月，錦州市中級人民法院公布的判決書顯示，2020年9月，光大銀行錦州分行理財經(jīng)理向王某推薦購買“匯添富穩(wěn)健添盈”基金，且代客操作。該行理財經(jīng)理在王某手機銀行上為王某操作購買上述基金600萬元，王某僅配合輸入密碼。該理財產(chǎn)品到期后，王某2021年11月贖回50%本金，共計贖回315.15萬元，剩余300萬元本金未贖回。2023年12月，王某贖回剩余理財資金，最終到賬285.86萬元，投資本金出現(xiàn)損失。

法院查明，上述基金由光大銀行代銷，產(chǎn)品類型為混合型，風險等級為中風險（R3）。光大銀行未向王某以書面形式告知本次購買的產(chǎn)品內(nèi)容、風險提示以及購買和贖回方式等事項，未針對該產(chǎn)品對王某做書面風險承受度評估。該行對王某購買上述基金出現(xiàn)虧損存在相應過錯，對王某的本金損失應承擔一定責任。

據(jù)此，一審法院判決光大銀行錦州分行賠償王某50%的本金損失7.57萬元，并支付利息損失。

光大銀行錦州分行不服一審判決，提起上訴，要求撤銷一審判決，駁回王某的全部訴求。該行稱，“本案中投資人使用600萬元現(xiàn)金購買基金并分別贖回，兩次贖回的總金額為601.01萬元，最終收益為1.01萬元，并不存在虧損，故投資人不應向本行主張不存在的損失。”

對此，二審法院認為，從光大銀行提供的證據(jù)來看，不能證明該行履行了告知風險和產(chǎn)品實質(zhì)內(nèi)容等相關(guān)義務。在投資人持有涉案基金時，該行未盡到及時提示風險的義務。該行稱剩余的300萬元并非本金，而是份額的問題，因并未提供證據(jù)予以證明，該院不予支持。

據(jù)此，二審法院2025年10月判決駁回光大銀行錦州分行上訴，維持原判；二審案件受理費由該行負擔。

理財業(yè)務多次違規(guī)被罰

半年報披露，截至2025年6月末，光大銀行并表口徑非保本理財產(chǎn)品余額1.799萬億元；其中，凈值型理財產(chǎn)品余額1.787萬億元，占比99.33%。2025年上半年，該行非保本理財產(chǎn)品累計發(fā)行規(guī)模為2.36萬億元，為投資者創(chuàng)造收益191.46億元。

數(shù)據(jù)顯示，光大銀行2024年的理財服務手續(xù)費收入為38.40億元，較2023年同期的41.41億元減少3.01億元，較2022年同期的46.77億元縮水8.37億元，降幅近18%。

在理財服務收入持續(xù)下滑的同時，光大銀行理財業(yè)務還不斷曝出合規(guī)風險乃至刑事案件。2025年9月份，鹽城金融監(jiān)管分局公布的行政處罰信息顯示，光大銀行鹽城分行被查獲“理財投資非標業(yè)務管理不到位”、“員工行為管理不到位”等多項違法違規(guī)行為，該行被處以罰款100萬元處罰。該行時任營業(yè)部總經(jīng)理徐某國、法律合規(guī)部總經(jīng)理蔡某來等5名相關(guān)責任人被處以警告并罰款合計26萬元處罰。

2025年2月份，上海金融監(jiān)管局公布的行政處罰信息顯示，光大銀行上海分行徐匯支行時任零售理財經(jīng)理陳某和北外灘支行時任理財經(jīng)理張某來同時被處以禁止從事銀行業(yè)工作終身的頂格處罰。光大銀行上海分行則因“員工行為管理嚴重違反審慎經(jīng)營規(guī)則”被罰款150萬元。

據(jù)悉，光大銀行上海徐匯支行副行長周某和該行理財經(jīng)理陳某以投資“銀行內(nèi)部VIP客戶理財產(chǎn)品”為由，與多名投資者簽訂《股指期現(xiàn)套利合伙協(xié)議》，并向投資人承諾支付年化利率8%的投資收益。后陳某在明知股指期現(xiàn)套利項目無法繼續(xù)開展的情況下，隱瞞真相，仍以合伙投資股指期現(xiàn)套利項目為幌子，誘騙被害人進行投資。2021年2月，陳某投案自首。2022年6月，陳某因犯合同詐騙罪被判處有期徒刑十二年。

此前，2025年1月份，中國人民銀行公布的行政處罰信息顯示，光大銀行總行時任零售與財富管理部副總經(jīng)理張某寧、郭某因?qū)υ撔小拔窗匆?guī)定履行客戶身份識別義務”的違法行為負有責任，分別被處以罰款3.5萬元、罰款1萬元處罰。

與此同時，光大銀行總行被查獲“占壓財政存款或者資金”、“與身份不明的客戶進行交易”、“違反信用信息采集、提供、查詢及相關(guān)管理規(guī)定”等11項違法違規(guī)行為，被處以警告處罰，并沒收違法所得201.77萬元，罰款1677.06萬元。

記者：張嘉怡

財經(jīng)研究員：于文