破局與共生：2025上半年廚電行業六大關鍵詞與下半年趨勢前瞻

2025年上半年，家電市場整體呈現“增速放緩但仍有韌性”的復雜態勢。

國家統計局數據顯示，1-6月社會消費品零售總額同比增長5.0%，其中家用電器和音像器材類商品零售額同比增長30.7%，是增速最快的品類之一。

然而，奧維云網數據顯示，廚電市場卻面臨嚴峻挑戰——上半年線上零售額同比增長14.0%，線下零售額同比增長21.9%，但與去年下半年國補政策實施初期的強勁增長相比，增速已明顯放緩。特別是618大促期間，廚衛主要品類線上零售額全線下滑，油煙機、燃氣灶、洗碗機等品類均價同比跌幅均超10%。

這種宏觀增長與微觀低迷的反差，折射出廚電行業面臨的深層挑戰。國補政策退坡后的需求斷崖、價格戰引發的利潤坍塌、產品創新乏力以及渠道分化。行業從增量爭奪轉向存量內卷，企業如何在低迷中尋找增長支點，成為2025年上半年的核心命題。

關鍵詞一：國補退坡

政策潮汐后的市場冷寂與長效競爭力重構

2025年上半年廚電行業的最大變量，當屬國補政策的急剎車。618大促前夕，江蘇、廣東、重慶等核心消費省市突然終止家電補貼，這一轉折直接導致市場斷崖式遇冷。有經銷商直言：國補在時，大品牌靠補貼還能維持流水；補貼一停，連頭部品牌都門可羅雀。

回溯政策脈絡，2024年9月啟動的國補曾短暫激活市場——數據顯示，2024年9-12月家電零售額同比增長23.8%，但這種政策透支的增長注定不可持續。

2025年1-6月，盡管國補延續期內大盤仍有14.4%的同比增長，但透支的需求、失衡的競爭格局已埋下隱患。據奧維云網（AVC）監測數據，中國家電市場（不含3C）線上零售額同比增長12.2%，線下零售額同比增長24.8%，受國補政策波動，6月雙線零售規模同比較5月有所回落。

政策退坡的連鎖反應遠超預期：一方面，中小企業因前期未享國補紅利已陷入生存困境；另一方面，依賴補貼的頭部品牌突然失去價格支撐，被迫卷入更殘酷的裸價競爭。這場政策依賴癥的反噬，讓整個行業清醒認識到，短期流量紅利無法替代長期競爭力。

令人欣喜的是，7月份已全面啟動第二輪1380億元資金投放，消費紅利進入中場加時賽，但窗口期正加速收窄。國補背后，企業亟需加強自身對供應鏈的精細化管理能力、對用戶需求的深度洞察能力、對產品迭代的創新研發能力。唯有如此，才能穿越周期波動。

畢竟，補貼政策終有退潮之時，而企業唯有通過數字化改造降低渠道成本，通過用戶經營優化產品功能，通過技術突破提升溢價空間，即便沒有外部政策的加持，也能在存量市場中開辟出增量空間。這才是廚電行業實現可持續發展的根本命題。

關鍵詞二：低價內卷

低價競爭下的市場困局

2025年上半年，廚電行業的價格內卷達到前所未有的烈度。線上線下市場充斥著150元的雜牌燃氣灶、200元的油煙機、500元的頭部品牌煙機——618大促期間，部分產品價格甚至擊穿成本線。這種種極限低價沖量的背后，是企業在國補退坡后對市場份額的激烈爭奪。

盡管價格戰如火如荼，但市場表現卻呈現出“量增價跌”的復雜態勢。奧維云網數據顯示，2025年上半年廚衛市場整體零售額達789億元，同比增長3.9%。

細分品類中，油煙機零售額167億元，同比增長11.8%，零售量958萬臺，同比增長10.3%；燃氣灶零售額93億元，同比增長10.1%，零售量1139萬臺，同比增長8.8%；消毒柜零售額16億元，同比增長3.0%，零售量75萬臺，同比增長1.4%；洗碗機零售額62億元，同比增長7.5%，零售量108萬臺，同比增長8.3%。

這種“量增價跌”的現象折射出市場的深層矛盾。

其一，價格戰邊際效益遞減。雖然低價策略刺激了銷量增長，但銷售額增速明顯低于銷量增速，行業整體利潤率持續走低。

其二，競爭格局惡化，頭部品牌被迫參與價格戰，中小品牌生存空間進一步被擠壓，市場集中度反而提升。

其三，創新動力不足。當價格成為主要競爭手段，企業研發投入和創新意愿受到抑制，產品同質化問題加劇。

正如業內人士所言：現在的價格戰就像一場沒有贏家的馬拉松，大家都在拼命奔跑，卻不知道終點在哪里。當低價競爭成為常態，行業亟需尋找新的增長動能。

關鍵詞三：高端破局

逆風中的價值錨點

當中低端市場深陷價格泥沼時，高端廚電卻走出了獨立行情，成為上半年為數不多的亮色。

奧維云網618監測數據顯示，高端價格段呈現顯著增長：油煙機3500元以上銷量份額達7.7%，同比提升2.3%；燃氣灶2000元以上份額13.7%，增長2.4%；洗碗機6000元以上旗艦機型份額6.0%，逆勢增長0.8%；燃熱4000元以上高端機型份額6.5%，增幅2.7%。

這一趨勢在細分品類中的表現尤為突出：6000-8000元的升降式油煙機在方太、卡薩帝推動下，憑借隱身設計+AI烹飪的技術溢價實現兩位數增長；16套以上大容量洗碗機雖均價下降，但銷量份額同比提升25%，反映出消費者對“不可替代價值”的支付意愿。

高端市場的韌性印證了一個消費邏輯——消費者并非拒絕高價，而是拒絕無價值的高價。當產品能解決核心痛點（如大戶型油煙問題、母嬰健康洗護）或提供情緒價值（如廚居美學融合），價格敏感度自然降低。

關鍵詞四：創新乏力

參數內卷后的動能衰減

2025年上半年，廚電行業的產品創新陷入“高舉輕放”的困局。年初新品仍聚焦“超薄機身”“30m3/min風量”“1250Pa風壓”等參數競賽，工藝、參數雖有提升，但功能本質未變。

3月AWE展會上，頭部企業集中展示的“AI健康烹飪”“隱形式設計”等概念，雖在展會期間引發行業廣泛討論，但相關創新技術的市場轉化節奏相對平緩，尚未形成顯著的規模化銷售支撐。

二季度后，持續低價沖擊讓企業創新投入愈發謹慎。某OEM企業透露：“現在客戶談合作，先問‘最低價多少’，再問‘能不能降成本’，誰還敢提模具費？”這種狀態下，行業從創新驅動退化為成本驅動，當利潤空間被極限壓縮，企業更傾向于在成熟技術上“微調”而非投入高風險的創新研發，行業整體創新動能衰減。

關鍵詞五：集成灶寒冬

紅利消退迎周期性調整

2025年上半年，曾被視為黃金賽道的集成灶行業迎來至暗時刻。數據顯示，上半年集成灶零售額66億元，同比下滑27.6%；零售量78萬臺，下滑24.1%。更嚴峻的是企業業績，上市企業業績均呈現下滑態勢，曾經的“四小龍”無一幸免。

寒冬背后是多重矛盾的爆發：需求端，在以舊換新中因產品結構“安裝難”限制換新，新增需求被傳統煙灶擠壓；供給端，產品同質化，價格戰從均價1.2萬元拉低至8000元以下；戰略端，企業陷入跨界焦慮，有的企業布局AI，有的跨界智能駕駛，還有的布局再生資源，但卻因與主業脫節短期內難見實效。

業內觀察者表示，集成灶的冬天還沒到頭，能活過這輪洗牌的，必須回歸產品本質，找到不可替代的場景價值。

關鍵詞六：跨界混戰

巨頭入場與細分突圍的雙向博弈

2025年上半年，廚電行業的邊界進一步打破，一場跨品類、跨領域的“混戰”重塑著市場格局。

方太持續深化布局冰箱賽道，老板電器加速布局AI大模型技術，大疆憑借無人機技術積累跨界切入家電領域，小米以空調為切口持續擴張智能生態，追覓從清潔電器向廚電延伸，泡泡瑪特甚至依托IP優勢布局創意家電業務。

傳統家電巨頭如美的、格力等更通過多品牌矩陣加速滲透細分市場，而細分領域的小巨頭（如集成灶“四小龍”、洗碗機專業品牌）則被迫從防御轉向反擊，在夾縫中尋找新的生存空間。

這種跨界混戰呈現出兩大特征：

一方面，巨頭的“撒網式”布局憑借品牌效應和渠道網絡快速搶占市場份額，導致細分領域龍頭企業面臨“降維打擊”壓力；

另一方面，消費者未被滿足的精細化需求成為新變量——過去被忽視的需求顆粒度正在被重新發掘，例如針對內衣、襪子等小件衣物的專用洗衣機，面向廚房場景的定制化空調，以及滿足老年人“自理需求”的輕量化清潔電器。年輕消費者對“懶系生活”的極致追求，倒逼企業從“大而全”的功能堆砌轉向“小而精”的場景細分。

2025下半年趨勢：從價格博弈到價值共生

奧維云網預測，2025年下半年家電市場增長壓力驟增，Q3、Q4零售額預計同比分別下滑2.3%和9.7%，全年大盤僅微增0.2%。廚電行業雖面臨嚴峻挑戰，但仍有結構性機會，四大趨勢值得關注：

其一，價值競爭將全面取代價格內卷。

隨著第三批國補資金到位，短期可能引發新一輪促銷，但效果將遞減。廚電企業需從低價搶量轉向價值深耕。高端市場可延續“技術溢價+場景創新”路線，如老板電器食神AI大模型通過智能菜譜推薦和烹飪指導，將產品從功能性工具升級為“生活助手”；中低端市場則需在“極致質價比”基礎上保留基本利潤空間，避免虧損。

參考彩電行業技術迭代對沖價格戰的經驗（如Mini LED推動均價提升），廚電企業需加大研發投入，將高端化作為長期戰略。

其二，技術創新將聚焦真實痛點。

AI大模型的應用將從概念落地實用，如方太Healthy CookingGPT通過分析用戶飲食習慣，提供個性化健康菜譜；綠色節能成為硬指標，一級能效產品份額有望從2024年的90%進一步提升，零冷水燃熱、節水洗碗機等將加速滲透。這種技術普惠策略既避免了低價內卷，又通過差異化創新打開了新的增長空間。

其三，渠道協同將激活存量市場。

綜合商業體（如京東MALL）通過場景化體驗+主題活動挖掘新增量，例如打造廚房解決方案體驗店，讓消費者直觀感受高端廚電的使用場景；燃氣公司、廚改服務商則可精準切入“安全換新”“老房改造”，兩類渠道形成互補。

同時，出海成為重要補充。參考2024年家電出口量同比增長20.8%的態勢，具備供應鏈優勢的品牌可探索東南亞、中東等新興市場，通過本地化運營規避國內價格戰風險。

其四，競爭生態重構催生新賽道。

競爭生態正經歷顛覆性重構，行業規則被重新書寫。產品創新從技術參數競賽轉向需求顆粒度捕捉，渠道競爭從單一賣場爭奪轉向“場景化體驗+生態聯動”的立體化布局。品牌護城河的構建面臨雙重挑戰——既要應對巨頭跨品類“寬度覆蓋”的降維打擊，又需深耕小眾需求的深度挖掘能力。

這場混戰既是行業危機，更是破局契機。

一方面，需求洞察成為創新引擎。企業需建立微需求響應機制，如針對母嬰群體的母嬰級廚電、面向銀發族的適老化設計，將未被滿足的細分需求轉化為產品溢價點。

另一方面，生態聯動重構渠道價值。從單一銷售轉向“體驗+服務”閉環，例如聯合裝修公司打造廚房場景解決方案，通過燃氣公司切入存量換新市場，形成“產品+服務+內容”的生態壁壘。

此外，跨界競爭倒逼差異化突圍。面對巨頭跨品類滲透，細分領域企業需聚焦“專精特新”，如在洗碗機領域深耕“中式重油污”清洗技術，在集成灶賽道強化“模塊化維修”體驗，以技術壁壘構建護城河。

2025年的廚電行業，正站在“破與立”的十字路口。價格戰的老路已走到盡頭，唯有回歸用戶需求，以技術創新構建差異化，以渠道協同激活存量，才能在周期中找到新增長極。正如行業老話：“潮水退去，才知道誰在裸泳；但真正的泳者，總能在新的浪潮中找到方向。”