學(xué)會(huì)3個(gè)寶藏指標(biāo)，選基不踩雷

大家好，我是鄧姐姐。

很多人買理財(cái)產(chǎn)品，通常都只看收益率。

看哪個(gè)收益率高就買哪個(gè)。

但實(shí)際情況是，今年收益高，并不代表明年的收益高。

尤其是當(dāng)年奪冠的基金，大概率明年的收益不行 。

我相信不少人對(duì)白酒基金仍記憶猶新，因?yàn)楝F(xiàn)在還虧著。

不少人當(dāng)年買它，正是看重其年賺113%收益率。

然而當(dāng)茅臺(tái)不再是股王，白酒至今也仍未能翻身。

所以買基金，不能只看收益率。

要看什么？今天教大家三個(gè)指標(biāo)。

建議收藏這篇內(nèi)容，時(shí)常回顧~

第一個(gè)是，夏普比率。

夏普比例可簡(jiǎn)單理解為——

你為了賺到錢，能承擔(dān)多大的風(fēng)險(xiǎn)？

夏普比率越高，表示“性價(jià)比”高，代表基金報(bào)酬率高過波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。

夏普比率越低，表示“性價(jià)比”低，代表基金報(bào)酬率低過波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。

比如兩只基金，近5年的夏普比率，

一只是-0.89%，另一只是0.92。

自然是0.92%的性價(jià)比高。

長(zhǎng)期持有它，基金報(bào)酬率高于波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。

第二個(gè)是，波動(dòng)率。

波動(dòng)率，類似于投資的“心跳指數(shù)”。

高波動(dòng)率，意味著凈值大起大落。

低波動(dòng)率，意味著凈值穩(wěn)扎穩(wěn)打。

一般來講——

小于15%為低波動(dòng)率；

15%-25%為中等波動(dòng)率；

大于25%為高波動(dòng)率。

所以，一般20%的年化波動(dòng)率，

對(duì)于股票型、偏股混合型來說，是一個(gè)相對(duì)穩(wěn)健的水平。

此外，波動(dòng)率與夏普比率成反比。

選基金的時(shí)候，在收益率相同的情況下，

選波動(dòng)率越低的，夏普比率越高的基金，性價(jià)比會(huì)越高。

第三個(gè)是，最大回撤。

最大回撤指的是買入基金可能出現(xiàn)的最糟糕情況。

比如某基金最大回撤58.91%，接近六成。

即1萬元，縮水6000大洋。

如果你不能接受這么大的回撤，就別買這個(gè)基金。

最好買與自己風(fēng)險(xiǎn)偏好相匹配的。

假設(shè)你能接受虧3%-5%，就找最大回撤3%-5%。

若不能接受虧損，有最大回撤是0%的嗎？

我找了下，還真有。

但基本都是債券基金，收益一般般。

哈哈，這種適合不能承受風(fēng)險(xiǎn)的。

不過提醒一下，過往業(yè)績(jī)不代表未來。

只能說，歷史最大回撤為0%，大概率不會(huì)有太大偏差。

而且，這個(gè)指標(biāo)很奇妙。

它可以回撤很大，也可以漲幅很大。

比如上面所說的基金能回撤60%，也能漲23倍。

但你要能堅(jiān)持到它上漲那天。

就如現(xiàn)在持有白酒基金，仍在虧著的小伙伴，

是會(huì)選擇賣掉，還是堅(jiān)守等它漲？

除了這三個(gè)指標(biāo)，如果選擇主動(dòng)型管理的基金，

還要看基金年限和基金經(jīng)理。

一般年限選5年以上，經(jīng)歷過牛熊的基金。

基金經(jīng)理則要看他的過往業(yè)績(jī)和投資理念。

嗯嗯，選基金是一個(gè)技術(shù)活。

不過掌握上述三個(gè)指標(biāo)，就能讓你避開不少雷哦。

今天就分享到這~

最近流感高發(fā)季，大家別感冒。

PS.

可轉(zhuǎn)債暫無新動(dòng)態(tài)。

大家攢攢歐氣，靜待下次打新。

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