渤海銀行2025年罰單14張：風控亮紅燈，資本質量承壓

12月12日，國家金融監督管理總局網站披露一則行政處罰信息公開表顯示，渤海銀行股份有限公司廈門自由貿易試驗區分行因授信調查不盡職，被廈門金融監管局罰款39萬元，對責任人員陳王毅予以警告。

這封行政處罰決定書，為渤海銀行2025年的“罰單清單”再添一筆。這已是這家成立剛滿20年的全國性股份制商業銀行，年內收到的第14張監管罰單。從南寧到寧波，從長沙到合肥，罰單足跡遍布13座城市的分支行，合計罰沒金額已超700萬元。

監管紅線的頻頻觸碰、業績增長的結構性隱憂、轉型戰略的落地受阻，三重壓力交織下，作為全國性股份制銀行中最年輕的一員，渤海銀行正站在發展的關鍵十字路口，其破局之路充滿未知。

來源：國家金融監督管理總局網站

14張罰單，高密度違規下的內控失守

2025年渤海銀行的罰單不少。公開信息顯示，據企業預警通數據統計，截至12月15日，渤海銀行及其分支行全年累計收到14張監管罰單，合計被罰金額超700萬元。被罰機構覆蓋濟南、長沙、合肥、武漢、太原、寧波、廈門等13家一級分行及下屬網點，處罰范圍從信貸業務延伸至運營管理的多個核心領域，暴露出系統性的合規漏洞。

來源：企業預警通數據

信貸業務無疑是違規重災區。今年7月，渤海銀行太原分行因“授信調查不盡職、員工行為管理不到位、流動資金貸款管理不盡職”三項核心問題，領到95萬元高額罰單，其下屬幸福里支行同步因“未真實反映風險狀況、貸后管理不到位”被罰70萬元，多名客戶經理及支行管理層被連帶警告。

同期，合肥分行因“固定資產貸款超進度放款”“個人經營性貸款全流程管理失職”被罰60萬元。而12月廈門分行的罰單，再次印證了“授信調查不盡職”這一頑疾的普遍性——全年14張罰單中，近70%涉及信貸基礎環節違規，從年初寧波分行的同類處罰，到年末廈門分行的重蹈覆轍，信貸風控的“防火墻”形同虛設。

罰單暴露出了該行的多方面的合規問題。其中，渤海銀行武漢分行因違反賬戶管理、金融科技、反假貨幣、征信安全及客戶身份識別義務五項規定，被警告并罰款74.3萬元，違規事項橫跨傳統業務與新興領域；長沙分行則暴露出“相關人員不具備反假專業能力”“未采取有效網絡侵入防范措施”等基礎問題，反映出基層合規培訓與技術防護的雙重缺位。

值得一提的是，太原分行在領到95萬元罰單前一周，其官網還醒目展示《合規運營承諾書》，承諾“嚴守信貸審批流程，強化員工行為管理”，言行反差凸顯合規文化的空心化。

人員違規問題進一步加劇內控危機。原副行長趙志宏因2017-2023年任職期間收受禮金禮品等違紀違法問題，于2025年9月被判處有期徒刑十年，而其分管的風險管理領域，正是當前罰單集中的核心區域。

從分行中小企業部負責人到支行行長，多名管理人員因違規被追責，顯示出內控失效已形成“自上而下”的傳導鏈條。

2025年7月，擁有工商銀行風控背景的齊君就任渤海銀行首席風險官，這也被市場解讀為可能是該行加強風控管理的一個重要信號。

財務隱憂，營收降利潤增

與罰單頻現的“外傷”相比，財報數據揭示的“內疾”更令人擔憂。2025年前三季度，渤海銀行實現營業收入193.26億元，同比下降2.64%；凈利潤49.88億元，同比增長4.65%，呈現“營收降、利潤增”的分化態勢。

來源：公司財報

盈利結構的“偏科”問題尤為突出。作為銀行核心收入來源的利息凈收入，從2021年的186.7億元降至2024年的142.3億元，三年降幅達23.8%，2024年同比降幅仍達11.92%。

在凈息差收窄至1.12%（低于股份制銀行1.35%的平均水平）的背景下，該行轉而依賴金融市場業務“補血”——2024年交易收益與金融投資凈收益合計達136.6億元，占營收比重飆升至70%，較2021年提升42個百分點；2025年上半年非利息收入占比進一步升至43.4%。但這種依賴市場波動的盈利模式穩定性極差，2025年三季度營收環比下滑20.1%，核心原因便是債券市場波動導致投資收益縮水。

資產質量持續惡化成為“定時炸彈”。截至2025年6月末，渤海銀行不良貸款金額為172.69億元，較去年同期增長4.79%。不良貸款率為1.81%，較上年末0.05個百分點，這一不良貸款率在全國12家股份行位居“榜首”。

資本充足率的持續承壓，則讓發展后勁嚴重不足。核心一級資本充足率從2021年的9.23%降至2025年6月末的8.39%，已逼近監管紅線。根據《商業銀行資本管理辦法（試行）》及后續修訂，核心一級資本充足率的最低監管要求是5%。渤海銀行作為全國性股份制銀行，其核心一級資本充足率監管底線是7.5%（最低要求5%+儲備資本要求2.5%）。

資本市場的反應更為直接：股價從2020年上市高點5.617港元，跌至2025年12月15日的0.94港元，跌幅超80%。市值的大幅縮水，導致外部股權融資渠道基本關閉，資本補充陷入“無源之水”的困境。

規模擴張，個貸不良率超4%

近年來，渤海銀行明確了“財富銀行、生態銀行”的轉型主線，個人財富資產規模實現一定增長，但個人貸款業務方面，不良貸款金額和不良貸款率均遠超其公司業務。

截至2025年6月末，渤海銀行的個人貸款不良金額為95.31億元，不良貸款率為高達4.43%，較上年末上漲0.28個百分點。

其中，2024年末個人貸款中個人消費貸款不良率尤為突出，高達12.37%，引發聲譽風險。與此同時也可能對存款造成了影響，2025年上半年零售存款增速降至5.4%，低于股份制銀行8.2%的平均增速。

事實上，自2023年始，渤海銀行個人消費貸規模大幅下滑。2023年、2024年，個人消費貸款規模接連下降，分別實現759.37億元、375.12億元。

為覆蓋不良資產，渤海銀行2024年計提信貸減值損失96.59億元，遠超52.56億元的凈利潤，形成“賺的不如計提的”的倒掛局面。

近年來渤海銀行也在頻頻進行不良資產出清。據公開信息，渤海銀行有多次大規模轉讓不良債權的舉動，合計規模超千億元。

從2005年成立至今，渤海銀行用20年時間躋身全國性股份制銀行行列，但快速發展中積累的內控漏洞、資產質量等問題，已逐漸浮現。對于這家最年輕的全國性股份制銀行而言，14張罰單不僅是監管的警示，更是轉型的“催化劑”。唯有以合規文化重塑內控體系，以資產質量改善夯實發展基礎，以資源重配推進轉型落地，破解三重難題，才能在銀行業競爭加劇的浪潮中重獲生機。（《理財周刊-財事匯》出品）