【焦點(diǎn)復(fù)盤】北證50放量漲超5%，全市場超300股漲超10%，GEO概念領(lǐng)漲AI應(yīng)用端

財(cái)聯(lián)社1月12日訊，今日188股漲停，49股炸板，封板率為79%，鋒龍股份12連板，志特新材20cm6連板，銀河電子6連板，東方明珠、中國一重、弘訊科技4連板，亞聯(lián)發(fā)展、直真科技、杭蕭鋼構(gòu)、中衡設(shè)計(jì)、巨力索具3連板，嘉美包裝17天13板，魯信創(chuàng)投12天10板，雷科防務(wù)9天7板，金風(fēng)科技11天7板，中國衛(wèi)通10天6板，航天電子11天6板。市場震蕩拉升，三大指數(shù)均漲超1%，創(chuàng)業(yè)板指探底回升，此前一度跌超1%。滬深兩市成交額3.6萬億，連續(xù)第2個(gè)交易日突破3萬億，較上一個(gè)交易日放量4787億，刷新此前在2024年10月8日創(chuàng)下的成交額歷史紀(jì)錄。板塊方面，AI應(yīng)用、商業(yè)航天、腦機(jī)接口、可控核聚變概念板塊領(lǐng)漲，石化、鋰電池、煤炭、保險(xiǎn)板塊領(lǐng)跌。

人氣及連板股分析

連板晉級率升至78.94%，今日三只高位人氣股復(fù)牌表現(xiàn)分化，天普股份封死一字跌停，但國晟科技、嘉美包裝雙雙漲停，短線情緒維持高位，連板接力方向僅有此前5連板的快意電梯盤中一度上演“天地板”。在連板股晉級率持續(xù)居高不下背景下，彈性方向繼續(xù)得到資金深度熱捧，2連板的眾誠科技在內(nèi)的5只北交所個(gè)股漲停，使得北證50指數(shù)收盤大漲超5%，20厘米方向超50股漲停。當(dāng)前市場在3萬億以上級別量能仍能支撐多熱門題材同步走強(qiáng)，但后市一旦出現(xiàn)縮量苗頭，熱點(diǎn)間的內(nèi)卷資金爭奪仍難避免。

主線熱點(diǎn)

馬斯克在X平臺發(fā)帖稱，X將在七天內(nèi)向公眾開放其最新推薦算法代碼，涵蓋自然搜索結(jié)果及廣告帖的推薦邏輯。AI應(yīng)用端的人氣受此提振再上新臺階，港股兩只上周上市的大模型概念股智譜和MiniMax盤中一度漲超60%和近40%。馬斯克宣布開源X最新算法的消息令GEO概念為代表的AI營銷方向繼續(xù)大放異彩，藍(lán)色光標(biāo)、易點(diǎn)天下、天龍集團(tuán)、百納千成等20厘米個(gè)股悉數(shù)漲停。而清華研發(fā)出AI驅(qū)動(dòng)的超高通量藥物虛擬篩選平臺DrugCLIP，加上螞蟻阿福流量的再攀新高， AI制藥、AI醫(yī)療為代表的AI4S熱度持續(xù)發(fā)酵，志特新材實(shí)現(xiàn)晉級6連板，衛(wèi)寧健康、迪安診斷等也紛紛上板。雖然近期AI應(yīng)用端的火熱也與馬斯克相關(guān)言論關(guān)系密切，但基于新版DeepSeek發(fā)布等一系列催化尚未落地，且板塊整體市值體量大且覆蓋細(xì)分廣，短期內(nèi)全面降溫難度極大。

記者查詢國際電信聯(lián)盟（ITU）官網(wǎng)獲悉，我國2025年12月向ITU申請了超20萬顆衛(wèi)星的頻軌資源。上周火爆的商業(yè)航天概念依舊得到資金熱捧，連板股銀河電子晉級6連板，人氣核心魯信創(chuàng)投、金風(fēng)科技、中國衛(wèi)通、中國衛(wèi)星等悉數(shù)封板，帶動(dòng)低位彈性標(biāo)星圖測控、天潤科技、華力創(chuàng)通等大面積封板，進(jìn)而帶動(dòng)多只衛(wèi)星相關(guān)ETF封漲停。不過隨著AI應(yīng)用端的持續(xù)火熱吸納流動(dòng)性，午后指數(shù)震蕩之際，板塊內(nèi)部分中位股振幅有所加劇，且隨著不少個(gè)股相繼觸發(fā)異動(dòng)監(jiān)管，短期板塊內(nèi)部分化仍是大概率事件。不過隨著衛(wèi)星星座的批量申請背景下，年內(nèi)商業(yè)航天火箭發(fā)射以及衛(wèi)星批量組網(wǎng)仍是大概率事件，不排除短期震蕩后，此前滯漲的部分衛(wèi)星以及上游器件、材料相關(guān)細(xì)分的補(bǔ)漲預(yù)期仍然可期。

除去2026核聚變能科技與產(chǎn)業(yè)大會即將召開外，近期可控核聚變迎來密集新增利好，上海國資領(lǐng)投的星環(huán)聚能完成10億元A輪融資，新奧自主設(shè)計(jì)開發(fā)的第二代高溫超導(dǎo)模型TF線圈順利通過出廠測試。可控核聚變概念午后大面積爆發(fā)并加速向上，弘訊科技弱轉(zhuǎn)強(qiáng)實(shí)現(xiàn)晉級4連板，趨勢股中國核建、雪人集團(tuán)實(shí)現(xiàn)反包板，國光電氣、哈焊華通等多股漲超10%并創(chuàng)出階段新高。雖然午后可控核聚變方向補(bǔ)漲的同時(shí)，商業(yè)航天概念不少個(gè)股午后展開放量震蕩，但尚不能就此判斷兩者間就此持續(xù)呈現(xiàn)負(fù)相關(guān)，同時(shí)疊加兩大題材的活躍品種仍為數(shù)不少，整個(gè)可控核聚變概念補(bǔ)漲強(qiáng)度仍高度依賴于整個(gè)商業(yè)航天概念能否維持強(qiáng)勢。

消息面上，工信部表示，“十五五”時(shí)期將聚焦量子科技、腦機(jī)接口等領(lǐng)域，加強(qiáng)技術(shù)攻關(guān)、企業(yè)培育。此外據(jù)媒體援引知情人士報(bào)道，作為杭州“六小龍”之一的腦機(jī)接口獨(dú)角獸強(qiáng)腦科技已以保密形式提交了香港IPO申請。午后量子科技、腦機(jī)接口概念輪動(dòng)向上展開補(bǔ)漲，量子科技概念龍頭國盾量子漲超14%，創(chuàng)出歷史新高。腦機(jī)接口概念人氣股道氏技術(shù)、巖山科技雙雙封漲停。根據(jù)部分券商研報(bào)，在AI for Science的過程中，AI基礎(chǔ)算力以及量子計(jì)算的結(jié)合成為核心技術(shù)，因此20厘米人氣股志特新材的持續(xù)連板晉級仍有利于相對低位的量子科技方向展開補(bǔ)漲。而腦機(jī)方向的補(bǔ)漲，除去強(qiáng)腦科技的IPO預(yù)期外，與AI醫(yī)療方向的熱度升溫也密切相關(guān)。因此AI應(yīng)用端能否繼續(xù)向上拓展空間，仍是當(dāng)前熱點(diǎn)由點(diǎn)及面擴(kuò)散的必要條件。

后市展望

今日市場延續(xù)價(jià)升量增行情，兩市成交額創(chuàng)紀(jì)錄達(dá)到3.6萬億，全市場超300股漲逾10%，市場做多熱情再上臺階。從領(lǐng)漲個(gè)股結(jié)構(gòu)看，除去AI應(yīng)用和商業(yè)航天獨(dú)領(lǐng)風(fēng)騷外，其余熱點(diǎn)方向漲停數(shù)仍相形見絀，在熱門板塊領(lǐng)漲帶隊(duì)下行情迎高潮后，若市場出現(xiàn)一定高低切，反而有利于更多的低位方向展開補(bǔ)漲形成熱點(diǎn)擴(kuò)散。隨著今日微盤股指數(shù)一舉向上刷新階段新高，或有利于一些站穩(wěn)均線系統(tǒng)上方的低位滯漲的小微盤題材股展開補(bǔ)漲。而基于目前日線布林上軌線仍對滬指形成強(qiáng)勁支撐，當(dāng)前市場趨勢上行仍難逆轉(zhuǎn)。

今日漲停分析圖