高市上臺日經大漲的背后，和你想的不一樣

隔壁日本大選結束，高市上臺，日本股市大漲。

很多人又高呼，你看日本又行了。

聽的老南手捂菊花，笑而不語。

01

開篇照例說八卦。

周末老南嘗試了下年輕人的玩法，體驗了特種兵觀鳥，周五晚南京出發，周六福州森林公園觀鳥，周日泉州觀鳥。

尤其是后者，更是這次的重頭戲，去看下全球僅剩數百只，“鳥中大熊貓”之稱的勺嘴鷸，目前已是極危（CR）物種，國一。

按照相關統計，預計全球僅400只左右，還在以5%的速度下降，已經在滅絕邊緣。

這種極度瀕危的國鳥，一起去的朋友，找了當地號稱“勺王”的專業鳥導。

我們那天運氣也不好，8級大風，人都要吹散了，在泥潭里尋找這個拳頭大小的小鳥。

但“勺王”還是名不虛傳，帶我們找到了7、8只勺子。

而且他的觀察方法也特別有意思，也就是通過長期的觀察，帶我們到勺子附近，趴下，千萬不要亂動，耐心等待。

小勺子會慢慢的，到只離你僅4、5米距離，瘋狂炫飯，可以超近距離觀察。

你看，是不是和投資是一回事，在專業的指導下，選擇在正確的位置做正確的事，然后耐心等候就可以了。

02

回到今天的話題。

很多人習慣性簡單理解股市漲幅，漲了就是國家好，跌了就是不好。但這個邏輯，只是充分條件，不是必然條件。

舉個例子，號稱狗中哈士奇，國中土耳其，感受下其股市水平：

22年年中底部以來，過去3年多，上漲了121%，年化24%，比同期納指還高一點。

那土耳其一定經濟特別好吧？

看看CPI：

同比高的時候一度超過80%，現在看似低，其實是坐標軸幻覺，1月也有30%，這還是在之前瘋狂通脹的基數上。

可見，股市的上漲是有很多因素的，固然也有經濟好的因素，但也會有高額通脹助推的因素，也還會有并沒有業績而是純流動性沖擊下的牛市，如我們15年那波水牛行情。

03

高市這次的全面勝利并不意外，大選前幾天，連日經這種偏左的媒體，都已預告自民黨有可能獲得全面大勝。

而高市上臺，尤其是這種全面的勝利，基本宣告了其積極的財政主張，可以全面執行，說白了，就是繼續大灑幣。

這種強烈的財政支出下，股市暴漲是很正常的，但是，日元和日債，就要承壓了。

因為市場會擔心，日本的巨幅財政支出，會導致日債和日元的信用下降，導致日元繼續貶值，以及長期日本國債，收益率繼續上升，進一步壓迫日本的償債能力。

也因此，如果后續日債、日元開始演繹這個邏輯，那黃金就又要爽了。

任何一個國家的進步，真不是靠喊口號，靠財政灌水，只能靠科技的發展帶來的紅利。

就在1月20日，索尼公告，將與TCL合資，TCL持股51%，負責運營Sony和BRAVIA兩大品牌。

總之，這次日本的全面極右化并非孤例，在美國和歐洲也同樣在上演，背后是過去二三十年全球偏左化的反噬。

這樣的背景下，中日關系大概率會快速惡化，類似當年韓國尹錫悅上臺后的中韓關系，甚至會更甚于此。

這種多事之秋下，投資的難度會越來越大，不時的出個幺蛾子，適當的分散還是更重要。