利用App開展非法金融活動的治理難點與應(yīng)對策略

綜述：

移動互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)高速發(fā)展，不法分子也盯上了移動App平臺便利操作和快速傳播的特性，借此在短時間內(nèi)覆蓋廣泛用戶群體，迅速募集大量資金，破壞正常金融秩序，甚至可能引發(fā)群體性資金損失和社會不穩(wěn)定事件，給監(jiān)管部門帶來前所未有的挑戰(zhàn)。

運作邏輯和風(fēng)險特征

一

分發(fā)入口隱蔽化

非法App普遍不在官方應(yīng)用商店上線，而采取“私域鏈接—二維碼下載—客服指導(dǎo)安裝”的方式傳播，繞開合規(guī)審核。為降低用戶警惕，部分平臺通過克隆金融機構(gòu)LOGO、偽造官方網(wǎng)站、混淆域名等手法構(gòu)建“正規(guī)入口”假象。

風(fēng)險特征：來源可疑、安裝路徑不透明、應(yīng)用權(quán)限異常（讀取短信、通訊錄、銀行卡信息等），是最早期的高風(fēng)險信號。

二

后臺操控全流程化

非法App利用后臺集中權(quán)限控制用戶端數(shù)據(jù)，包括資金余額、收益展示、項目進度、交易記錄等。提現(xiàn)階段則通過審核排隊、手續(xù)費增加、限額提現(xiàn)等方式拖延兌付，維持運轉(zhuǎn)假象。

風(fēng)險特征：提現(xiàn)不穩(wěn)定、審核周期異常拉長、版本頻繁更新、資金記錄無法核驗；App與外部系統(tǒng)無獨立第三方數(shù)據(jù)接口。

三

場景包裝金融化

非法App常將自身包裝為“數(shù)字資產(chǎn)平臺”“AI量化投資”“區(qū)塊鏈理財”“虛擬貨幣交易所”“積分回購”等概念場景，設(shè)計“低門檻、可復(fù)投、隨存隨取”的虛假流動性陷阱，其本質(zhì)是利用應(yīng)用界面制造業(yè)務(wù)繁榮幻象，但缺乏真實資產(chǎn)、真實交易和真實項目支撐。

風(fēng)險特征：組織主體不透明、資質(zhì)證明無法查驗、項目描述過于寬泛；投資標的不可驗證、無法在政府登記系統(tǒng)及公開資料中找到對應(yīng)業(yè)務(wù)。

四

收益誘導(dǎo)結(jié)構(gòu)化

平臺通過高收益承諾、固定收益承諾、團隊返利、拉人分成等方式吸引資金快速流入，典型特征包括“日返收益”“階梯收益”“團隊算力獎勵”等，本質(zhì)是資金進入平臺統(tǒng)一控制的資金池，不與真實業(yè)務(wù)產(chǎn)生對應(yīng)關(guān)系。

風(fēng)險特征：收益水平顯著超越市場水平；App內(nèi)收益記錄、資產(chǎn)曲線均可后臺篡改；充值入口使用跳轉(zhuǎn)三方支付、虛擬幣等方式規(guī)避監(jiān)管。

五

社交裂變擴散化

設(shè)計邀請碼、推廣碼、團長制度、團隊獎勵等機制，引誘用戶拉人頭提升收益等級，常通過微信群、直播間、社群運營，以“投資導(dǎo)師”“內(nèi)幕消息”等方式塑造虛假權(quán)威，激發(fā)用戶跟風(fēng)盲從心理。

風(fēng)險特征：強依賴人際關(guān)系擴張，收益結(jié)構(gòu)呈現(xiàn)明顯龐氏特征；風(fēng)險在短期內(nèi)跨區(qū)域快速擴大，易形成群體性事件。

六

借技掩逃崩盤化

一旦資金鏈趨于緊張、監(jiān)管介入或市場情緒逆轉(zhuǎn)，平臺通常以“系統(tǒng)升級”“服務(wù)器維護”“黑客攻擊”等理由暫停提現(xiàn)，隨后關(guān)閉App、屏蔽客服、注銷域名，并迅速轉(zhuǎn)移運營團隊。

風(fēng)險特征：突然無法登錄、交易延遲明顯、客服失聯(lián)、社群解散；平臺快速切換名稱或推出“新版App”繼續(xù)吸金。

治理難點

一

技術(shù)與形態(tài)層面的

深度隱蔽化與快變性

1. 偽裝程度深、識別門檻高。非法App借助區(qū)塊鏈、元宇宙、人工智能等概念強化“科技創(chuàng)新”“資產(chǎn)增值”敘事，通過專業(yè)化界面、流程化設(shè)計、偽造審計或托管材料構(gòu)建“正規(guī)感”，使普通用戶難以在視覺和體驗層面識別風(fēng)險。其推廣常脫離應(yīng)用商店生態(tài)，依托“社交私信鏈接—瀏覽器直鏈下載—群內(nèi)步步指導(dǎo)安裝”的地下模式，路徑模糊且逃避追蹤，直接削弱了事前監(jiān)管的技術(shù)可及性。

2. 開發(fā)成本低廉、快速迭代規(guī)避打擊。依托開源框架和可定制模板，非法App可在數(shù)日內(nèi)完成開發(fā)上線。在監(jiān)管介入或市場風(fēng)險暴露后，后臺可立即關(guān)閉服務(wù)器并損毀數(shù)據(jù)，以“系統(tǒng)升級”“遷移維護”等名義暫停提現(xiàn)，隨后以新名稱、新域名或新圖標再次出現(xiàn)。高頻迭代與“快速復(fù)活”使監(jiān)管打擊難以跟上犯罪行為的變化速度。

3. 資金流動結(jié)構(gòu)復(fù)雜化、隱匿性強。非法App常構(gòu)建多層資金鏈條，通過拆分、合并、跨平臺循環(huán)轉(zhuǎn)移資金，在不同金融體系間“跳轉(zhuǎn)”，形成高度碎片化的資金流，傳統(tǒng)手段難以對資金進行穿透式識別。

二

監(jiān)管體系與法律框架的

結(jié)構(gòu)性滯后與適配不足

1. 職責(zé)邊界交織、早期監(jiān)管易出現(xiàn)“真空地帶”。非法App橫跨投資、營銷、互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)等多個領(lǐng)域，不僅涉及非法金融活動，還可能觸及傳銷、電信詐騙、數(shù)據(jù)安全等多重違法形態(tài)。金融監(jiān)管、公安、工信、網(wǎng)信、市場監(jiān)管之間存在交叉，但缺乏統(tǒng)一認定標準、統(tǒng)一信息庫和統(tǒng)一處置流程，導(dǎo)致早期難以及時形成合力。

2. 行為定性復(fù)雜、法律適用存在技術(shù)門檻。非法App常以“項目投資”“積分返利”“量化托管”等名義運行，外觀與合法業(yè)務(wù)相似，其是否構(gòu)成“非法金融活動”，需要結(jié)合募集方式、收益承諾、資金用途、主體資質(zhì)等多項因素綜合判斷。加之平臺通常刻意設(shè)計“模糊地帶”，例如使用“會員充值”“活動補貼”“虛擬算力”等概念，進一步增加定性難度。

3. 跨域執(zhí)法難度大。犯罪鏈條通常呈現(xiàn)高度“域分離”：服務(wù)器分散在不同省市甚至境外，推廣引流團隊分布在全國多個省份，資金通過多層支付機構(gòu)、虛擬貨幣通道快速跨區(qū)域、跨平臺流轉(zhuǎn)；執(zhí)法機關(guān)在本地往往僅能觸及最末端的代理人、群主、客服等邊緣角色，而注冊主體、技術(shù)運維團隊、資金歸集節(jié)點分散在不同省市，甚至隱藏于多層嵌套的代持公司與空殼賬戶背后。案件一旦進入深挖階段，需同時啟動跨省（市）公安聯(lián)合偵辦、與金融監(jiān)管、網(wǎng)信、稅務(wù)、支付機構(gòu)的多部門并案，以及復(fù)雜的異地證據(jù)調(diào)取與資金止付協(xié)同，周期漫長、程序復(fù)雜是監(jiān)管治理的現(xiàn)實瓶頸。

三

執(zhí)法執(zhí)行與社會層面

的綜合治理難度

1. 集中爆雷帶來治理與社會穩(wěn)定雙重壓力。非法App往往在短時間內(nèi)吸引大量參與者，爆雷后涉案人數(shù)眾多、地域分布廣泛，投資者易形成集聚式維權(quán)，既增加政府部門的輿情壓力，又要求在打擊犯罪與化解矛盾之間保持微妙平衡。同時，由于大部分資金被揮霍、轉(zhuǎn)移，追贓效率普遍偏低。

2. 用戶識別能力弱，預(yù)警易被噪聲淹沒。高收益誘惑下，投資者風(fēng)險偏好顯著上升，部分群體對專業(yè)包裝天然信任。監(jiān)管部門的風(fēng)險提示難以覆蓋私域社交場景，預(yù)警信息傳播受限，加之“熟人推薦”效應(yīng)顯著，進一步降低公眾對風(fēng)險信號的敏感度。

3. 宣傳教育精細度不足，無法對抗騙術(shù)迭代。詐騙團伙根據(jù)市場熱點和輿情變化快速設(shè)計話術(shù)，抓住用戶認知偏差擴大誘導(dǎo)力。相比之下，普法宣傳多靠傳統(tǒng)渠道推進，內(nèi)容更新慢、場景化不足，無法對重點群體實現(xiàn)有效覆蓋，更難在速度上實現(xiàn)“與騙術(shù)同頻”。

應(yīng)對策略

面對利用APP開展非法金融活動的數(shù)字化、隱蔽化、快變性趨勢，地方金融監(jiān)管部門的治理重點應(yīng)放在“力所能及、見效最快、可獨立推動”的環(huán)節(jié)上，早發(fā)現(xiàn)、早處置、控增量、控擴散，把有限的資源用在刀刃上。

一

把“早發(fā)現(xiàn)”能力做到極致

1. 構(gòu)建非法金融活動App風(fēng)險線索監(jiān)測機制。牽頭整合公安部門的報警線索、市場監(jiān)管的投訴舉報、網(wǎng)信部門的輿情監(jiān)測以及地方金融工作部門的日常排查數(shù)據(jù)。建立“涉App非法金融活動風(fēng)險線索庫”，重點關(guān)注具有高收益承諾、團隊返利、虛擬貨幣等特征的平臺。通過大數(shù)據(jù)分析和屬地網(wǎng)格化排查，識別風(fēng)險集中爆發(fā)地和重點涉案App名單，實現(xiàn)風(fēng)險早識別、早預(yù)警。

2. 強化資金異動線索移交與協(xié)同監(jiān)測。協(xié)同中央金融監(jiān)管派出機構(gòu)和地方銀行、支付機構(gòu)，建立資金異動情況通報機制。指導(dǎo)和督促地方金融機構(gòu)（如地方性銀行）及非銀行支付機構(gòu)，對“短期大額集中歸集”“頻繁跨平臺拆分轉(zhuǎn)移”等可疑資金流向進行風(fēng)險標注，并將相關(guān)線索及時移送至公安部門，為穿透追贓打下基礎(chǔ)。

3. 推動金融科技手段應(yīng)用于早期線索研判。探索利用技術(shù)服務(wù)外包或引入專業(yè)技術(shù)力量，對可疑App的公開信息（如域名、注冊主體、宣傳話術(shù)）進行技術(shù)抓取和畫像分析，提高地方金融工作部門早期風(fēng)險研判的效率和專業(yè)性。

二

把“部門協(xié)同”真正落到實處

1. 完善非法金融活動行為定性標準的共享和培訓(xùn)。牽頭組織公安、市場監(jiān)管、網(wǎng)信、人民銀行等部門，針對非法App集資的最新模式，定期開展線索研判會和業(yè)務(wù)培訓(xùn)，確保各部門對“非法金融活動”的法律和金融屬性判斷標準保持一致。

2. 建立高效的跨部門線索移送和處置響應(yīng)機制。制定標準化、簡化的早期風(fēng)險線索移送流程，明確責(zé)任部門、時限要求和信息反饋機制，確保地方金融工作部門在發(fā)現(xiàn)風(fēng)險苗頭時，能夠快速、有效地將線索和初步研判結(jié)果移交給公安機關(guān)立案偵查，并協(xié)調(diào)網(wǎng)信、工信部門開展網(wǎng)站域名關(guān)閉、App下架等工作。

3. 落實屬地維穩(wěn)和善后協(xié)調(diào)責(zé)任。在案件集中爆發(fā)（爆雷）后，牽頭協(xié)調(diào)公安、信訪、司法等部門，做好涉案群眾的情緒安撫、法律援助和追贓挽損的配合工作，維持社會穩(wěn)定。

三

把本地推廣與營銷鏈條打斷

1. 屬地推廣渠道的行政約束與排查。會同市場監(jiān)管、網(wǎng)信、公安等部門，開展針對本地社交群組、線下會議、樓宇廣告、本地自媒體等推廣渠道的常態(tài)化排查。對本地的企業(yè)、商業(yè)樓宇物業(yè)、廣告發(fā)布者等，通過行政約談、發(fā)放風(fēng)險提示函、簽訂責(zé)任書等方式，要求其不得為未持有金融牌照的機構(gòu)提供營銷、引流或場地支持。

2. 壓實本地企業(yè)和合作方的合規(guī)責(zé)任。督促和指導(dǎo)本地企業(yè)（特別是科技、電商、商貿(mào)流通等）在開展會員返利、積分兌換、虛擬資產(chǎn)等“類金融”活動時，進行合規(guī)自查與風(fēng)險澄清。對發(fā)現(xiàn)存在為非法App提供技術(shù)外包、資金結(jié)算、流量導(dǎo)入等服務(wù)的本地機構(gòu)，采取行政警告、通報批評等屬地約束手段。

四

把“投資者教育與風(fēng)險提示”

做成精準保護

1. 打造適應(yīng)App騙局的精準宣傳體系。根據(jù)地方的投訴熱點、高危人群（如老年人、大學(xué)生、社區(qū)群體）和最新騙局話術(shù)（如區(qū)塊鏈、AI量化），制作場景化的防非宣傳材料，并定期更新。利用地方政務(wù)新媒體、社區(qū)網(wǎng)格化管理體系、地方銀行網(wǎng)點等渠道，將宣傳信息精準投送到高危人群和私域流量易受影響的區(qū)域。

2. 推動行業(yè)和社會力量參與防非宣傳。鼓勵和引導(dǎo)地方金融機構(gòu)、小貸協(xié)會、互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)等，在其App、公眾號、營業(yè)場所等流量入口，顯著位置開展防非宣傳和風(fēng)險警示，擴大預(yù)警信息的覆蓋面。

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