監管風暴下的大信所：屢觸紅線，本土頭部會計師事務所的信任危機

2026年3月3日，重慶證監局發布行政監管措施公告，對大信會計師事務所（特殊普通合伙）（以下簡稱“大信所”）及注冊會計師索保國、薛峰出具警示函，直指其在賽力斯集團股份有限公司財務報告審計項目中存在多項執業失范問題。

這并非大信所近期收到的唯一罰單，從地方證監局的警示函到滬深交易所的紀律處分，近半年來，這家擁有80余年歷史的本土頭部會計師事務所，正陷入密集監管處罰的漩渦，其執業質量與合規意識遭遇嚴峻拷問，也折射出注冊制深化背景下中介機構“看門人”責任的沉重分量。

此次重慶證監局查處的賽力斯審計違規，暴露了大信所在核心審計環節的系統性漏洞。

經查，大信所在審計過程中，不僅未關注賽力斯內銷收入確認時點變更引發的收入跨期問題，未審慎評價運輸服務收入會計處理方法的恰當性與一致性，還未發現公司部分收入確認不規范的情形——收入作為上市公司財務報表的核心指標，其確認的合規性直接決定財報真實性，大信所的“三未”行為，違背了注冊會計師最基本的職業審慎性。

與此同時，其函證程序管控形同虛設，對部分函證存在的異常跡象未保持合理職業懷疑，也未對函證過程實施有效控制，而函證作為審計獲取外部獨立證據的關鍵手段，程序失控直接導致審計證據的可靠性無從保障。

此外，大信所在存貨審計與底稿記錄方面同樣存在明顯缺陷，部分存貨跌價準備審核底稿中未見可變現凈值合理性的核查記錄，存貨跌價測試復核程序執行不到位，利用專家工作的底稿記錄也存在缺失，這些問題既違反了《中國注冊會計師審計準則》的相關要求，也觸犯了《上市公司信息披露管理辦法》的規定，最終被監管部門出具警示函并記入證券期貨市場誠信檔案。

賽力斯審計違規只是大信所近期執業失范的一個縮影。梳理監管動態可見，從2025年11月至2026年3月，短短五個月內，大信所已連續四次被監管部門采取監管措施或紀律處分，違規場景覆蓋年報審計、再融資申報、歷史審計報告等多個領域，違規情節從程序瑕疵升級為虛假記載，呈現出明顯的蔓延態勢。

2025年11月，河南證監局披露的行政監管措施顯示，大信所及注冊會計師萬方全、孫建偉在執行河南通達電纜股份有限公司2024年年報審計項目時，存在貨幣資金、應收賬款相關審計程序執行不到位的問題，被出具警示函。貨幣資金與應收賬款作為財報舞弊的高發領域，審計程序缺位直接埋下財務造假的隱患。

2026年1月，深交所對大信所以及簽字注冊會計師胡濤、丁紅遠、伍志超、王萍給予紀律處分，經查，大信所為啟迪環境出具的2017年、2018年審計報告存在虛假記載。

深入核查顯示，啟迪環境在這兩年間通過偽造虛假分包合同、虛構PPP項目完工百分比等方式，虛增利潤總額分別達1.31億元、1.08億元，而大信所在審計過程中，未有效識別舞弊風險因素，對審計證據中的異常情況未保持職業懷疑，未采取進一步審計程序，最終出具了標準無保留意見的審計報告，收取審計業務收費合計528.30萬元，其行為已構成未勤勉盡責，所出具的審計報告存在虛假記載。

2026年2月，上交所對大信所以及簽字會計師李楠、王博予以監管警示，直指其在奧來德簡易程序定增項目中存在違規。

據悉，大信所曾在2025年2月因重大資產重組及年報審計執業未勤勉盡責受到中國證監會行政處罰，按照《上海證券交易所上市公司證券發行上市審核規則（2025年4月修訂）》規定，其作為申報會計師的上市公司再融資項目不得適用簡易程序。

但在奧來德提交簡易程序定增申請時，大信所刻意隱瞞了這一處罰事實，導致募集說明書等申報文件披露不真實、不準確，影響了審核程序的正常推進，凸顯其合規意識的嚴重缺失。

值得關注的是，大信所的密集違規并非孤立現象，其背后是自身合規管理與質量控制的系統性失效，而這一問題在本土頭部會計師事務所中也具有一定的代表性。

公開資料顯示，大信所始創于1945年，立足北京、分所遍布全國，常年為上萬家客戶提供審計、稅務、咨詢等專業服務，是我國本土排名前列的頭部會計師事務所，曾服務多家央企與上市公司，在行業內擁有較高的知名度。

但近年來，隨著業務規模的快速擴張，大信所陷入了“重承攬、輕執業”“重數量、輕質量”的困境，內部質量控制體系形同虛設，總分所一體化管理存在明顯漏洞，執業人員的專業能力與責任意識未能同步提升，最終導致違規行為頻發。

從更深層次來看，大信所的接連被罰，恰逢注冊會計師行業監管升級的關鍵時期。

2026年2月，十四屆全國人大常委會第二十一次會議審議的注冊會計師法修正草案，明確增加了注冊會計師執業的禁止性規定，加大了責任追究力度，將違規出具報告的處罰額度提高至違法所得的10倍，情節嚴重的可吊銷執業許可，因出具虛假報告被追究刑事責任的注冊會計師將終身禁業，這一系列舉措彰顯了監管層壓實中介機構“看門人”責任、規范審計秩序的堅定決心。

而大信所在多次被處罰后仍未吸取教訓，違規行為持續發生，不僅損害了自身的市場聲譽，也侵蝕了資本市場的信息披露公信力，影響了投資者的合法權益。

事實上，大信所的困境也是部分本土頭部會計師事務所的真實寫照。

近年來，隨著資本市場的快速發展，會計師事務所行業競爭日趨激烈，部分機構為搶占市場份額，過度追求業務規模擴張，忽視了執業質量與合規管理，導致內部治理松散、質量管理空轉、實質性審計程序失效等問題頻發。

此次大信所的密集監管處罰，無疑為整個行業敲響了警鐘：會計師事務所作為資本市場的“看門人”，其執業質量直接關系到資本市場的健康穩定，唯有堅守“獨立、客觀、公正”的執業底線，完善內部質量控制體系，強化執業人員的合規意識與專業能力，才能實現行業的可持續發展。

對于大信所而言，當前已到必須“刮骨療毒”的關鍵節點。

面對密集的監管處罰，其需要全面梳理執業過程中的薄弱環節，對違規項目開展回溯核查，嚴肅追責相關責任人；同時，要強化內部質量控制與三級復核制度，完善總分所一體化管理，加強執業人員的培訓與考核，重塑合規與誠信文化，才能逐步修復市場信任。

對于整個注冊會計師行業而言，監管風暴的持續升級，正在推動行業從“規模驅動”向“質量驅動”轉型，唯有堅守執業底線、夯實質控根基，才能真正發揮中介機構的“看門人”作用，為資本市場的健康發展保駕護航。