瞄準(zhǔn)有房貸、車貸用戶 消費(fèi)金融風(fēng)控“搭便車”

在消費(fèi)金融增量市場趨緩、行業(yè)競爭加劇的背景下，消費(fèi)金融公司也在不斷嘗試變化突破當(dāng)下“二八分化”的行業(yè)格局。

日前，《中國經(jīng)營報(bào)》記者看到北銀消費(fèi)金融有限公司（以下簡稱“北銀消金”）、中銀消費(fèi)金融有限公司（以下簡稱“中銀消金”）推出適用人群為有房貸用戶的相關(guān)信用消費(fèi)貸款產(chǎn)品。

頭部消費(fèi)金融公司內(nèi)部人士向記者表示，將房貸、車貸客群標(biāo)記為“有房客戶”“有車客戶”，本質(zhì)是基于這類客群已通過銀行信貸審批、具備穩(wěn)定收入與良好信用記錄的前置篩查優(yōu)勢，將其視為綜合資產(chǎn)相對較好的潛在客群。

一位受訪行業(yè)人士表示，這一趨勢背后，是機(jī)構(gòu)在增量市場見頂下對存量客群挖掘之舉。房貸客群經(jīng)銀行信貸審批篩選，具備穩(wěn)定收入與良好信用記錄的潛在優(yōu)勢，被視為優(yōu)質(zhì)目標(biāo)群體。

不過需要注意，在機(jī)構(gòu)試圖在風(fēng)控環(huán)節(jié)“搭便車”的同時，多頭借貸導(dǎo)致的共債風(fēng)險也需要重視，如何在挖掘客群價值與防范杠桿過高、連鎖違約之間尋求平衡，成為消費(fèi)金融行業(yè)亟待破解的課題。

存量客群成為運(yùn)營重點(diǎn)

根據(jù)北銀消金官網(wǎng)，其產(chǎn)品“輕松貸—居易貸”定位為向有房貸的客戶提供的信用消費(fèi)貸款。

同時，中銀消金App顯示，其產(chǎn)品“新易貸—信用貸”中適用人群除了擁有房產(chǎn)、公積金等人群，也包括擁有房貸、車貸增信的優(yōu)質(zhì)客群。

博通咨詢金融行業(yè)首席分析師王蓬博表示，聚焦有房貸、車貸的客群本質(zhì)上是基于其有穩(wěn)定負(fù)債記錄和資產(chǎn)抵押的信用畫像進(jìn)行精準(zhǔn)營銷。

“尋找不同的場景、不同的客群是解決客戶來源的核心問題，差異化的人群可以給風(fēng)控模型更多的標(biāo)簽。”一家產(chǎn)業(yè)系消費(fèi)金融公司內(nèi)部人士透露。

有從業(yè)者認(rèn)為，銀行在發(fā)放房屋貸款的時候，已經(jīng)對相應(yīng)借款人做過篩查，這種篩查在自身機(jī)構(gòu)發(fā)放消費(fèi)貸款的時候就是一道很好的“前置程序”。

部分信貸從業(yè)者認(rèn)為，征信白戶（在征信報(bào)告中沒有開過信用卡和沒有任何信貸記錄的客戶）的審查成本與潛在風(fēng)險高于已經(jīng)獲得過銀行貸款人群，尤其是已經(jīng)獲得銀行房屋貸款的人群，這也促使一些機(jī)構(gòu)產(chǎn)生搭銀行風(fēng)控“便車”的想法。

素喜智研高級研究員蘇筱芮表示，部分消費(fèi)金融公司對有房貸、車貸的客群推出消費(fèi)貸款產(chǎn)品，背后主要存在兩種可能情形：一是房貸、車貸通常已有其他金融機(jī)構(gòu)授信，并非征信白戶，此類情況或能為后續(xù)其他機(jī)構(gòu)進(jìn)一步授信提供相應(yīng)參考；二是在增量市場逐步見頂?shù)那闆r下，挖掘存量客群尤其是已有借貸習(xí)慣的客群路徑相對更短，例如多家上市助貸公司均具有較高的復(fù)貸率。

記者注意到，上市助貸公司信也科技（NYSE：FINV）、奇富科技（NASDAQ：QFIN；HKEX：3660）2024年年報(bào)顯示，國內(nèi)平臺重復(fù)借款用戶（過往成功借款的重復(fù)用戶）占比分別達(dá)到86.5%、93.1%。樂信（NASDAQ：LX）也在報(bào)告期內(nèi)表示，平臺約89%的活躍用戶為重復(fù)用戶，即當(dāng)年或往年曾在平臺完成至少一筆交易的用戶。

警惕多頭借貸風(fēng)險

有房貸、車貸的存量客群因自帶銀行前置風(fēng)控背書的優(yōu)勢，成為機(jī)構(gòu)爭奪的新焦點(diǎn)，而多頭借貸引發(fā)的共債風(fēng)險也同步成為行業(yè)需重點(diǎn)應(yīng)對的挑戰(zhàn)。

某消費(fèi)金融公司高管在一場今年針對消費(fèi)金融業(yè)務(wù)發(fā)展的內(nèi)部研討會上提到，當(dāng)前市場客戶多頭借貸嚴(yán)重，年均征信查詢25次。

“共債”又稱“多頭借貸”，即同一個借款人在多個金融機(jī)構(gòu)或平臺同時存在債務(wù)。

招聯(lián)首席研究員、上海金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室副主任董希淼表示，個人消費(fèi)貸款要努力防范“共債風(fēng)險”。“在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)周期之下，這種‘多頭借貸’將增加借款人杠桿率，也容易引發(fā)連鎖違約。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)嚴(yán)格貸前調(diào)查關(guān)，通過查詢個人信用報(bào)告，仔細(xì)分析‘信貸交易信息明細(xì)’中的貸款和信用卡賬戶數(shù)、授信總額、已用額度等。”董希淼介紹道。

董希淼強(qiáng)調(diào)，如果發(fā)現(xiàn)客戶在短時間內(nèi)有多家機(jī)構(gòu)的審批查詢記錄，應(yīng)審慎對待。在對借款人進(jìn)行授信時，應(yīng)實(shí)施“剛性扣減”，即授信額度應(yīng)扣減在其他機(jī)構(gòu)已經(jīng)獲得的借貸。金融管理部門或行業(yè)協(xié)會可組織建立的信息共享平臺，打破金融機(jī)構(gòu)、平臺間的“信息孤島”，讓“老賴”和“共債者”無處遁形。這是解決共債問題的根本途徑之一。

前述消費(fèi)金融公司內(nèi)部人士也強(qiáng)調(diào)，但“有房貸”標(biāo)記僅為資質(zhì)評估要素之一，不直接決定授信結(jié)果。“實(shí)際審批中會進(jìn)行多維綜合評估，即便客群有房貸、車貸，仍可能因負(fù)債過高、收入穩(wěn)定性不足等因素被拒絕，或獲批較低額度，例如工薪族與小微企業(yè)主雖可能均有房有車，但前者因收入更穩(wěn)定，獲批額度或更高、定價或更低。”

蘇筱芮表示，對于已有貸款的人群，一方面在考慮新增借貸之前，先算清名下房貸、車貸、信用卡欠款等所有月度債務(wù)支出的總和，結(jié)合月收入及工作穩(wěn)定性加以謹(jǐn)慎評估；另一方面也需警惕“以貸還貸”陷阱，勿輕信中介所謂的“債務(wù)優(yōu)化”或“債務(wù)重組”方案，這些操作往往伴有高額手續(xù)費(fèi)，最終可能使借款人陷入“拆東墻補(bǔ)西墻”的惡性循環(huán)。

王蓬博坦言，疊加授信確實(shí)有可能加劇個人債務(wù)脆弱性。雖然機(jī)構(gòu)通常會通過收入負(fù)債比等指標(biāo)做初篩，但在實(shí)際操作中，若缺乏對借款人整體債務(wù)結(jié)構(gòu)的穿透式評估，容易導(dǎo)致以貸養(yǎng)貸或流動性錯配風(fēng)險上升。監(jiān)管層近年來已多次強(qiáng)調(diào)防止多頭借貸，這類產(chǎn)品若風(fēng)控模型未充分納入存量負(fù)債壓力測試，確實(shí)存在加重綜合債務(wù)負(fù)擔(dān)的隱患。

王蓬博建議，借款人群應(yīng)該轉(zhuǎn)變意識，將能夠正常生活作為標(biāo)準(zhǔn)，將所有固定支出（包括月供、生活成本、應(yīng)急儲備）與可支配收入進(jìn)行匹配，確保新增貸款月還款額不超過收入的20%—30%；此外，主動使用銀行或第三方提供的債務(wù)整合工具，測算綜合負(fù)債率和現(xiàn)金流覆蓋能力；更重要的是，避免因短期消費(fèi)沖動或利率誘惑而忽視長期償債可持續(xù)性。

截至發(fā)稿，北銀消金、中銀消金未就針對有房貸或車貸客群布局信貸產(chǎn)品及風(fēng)控相關(guān)問題正式回應(yīng)。

（編輯：李暉 審核：何莎莎）

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