蔡希良憑兩大抓手，能否帶廣發重拾榮光？

出品|中訪網

審核|李曉燕

近期，廣發銀行完成工商變更，蔡希良正式接任董事長，標志著這家老牌股份制銀行進入全新發展階段。作為國內首批全國性股份制銀行，廣發銀行曾以發行國內首張信用卡斬獲“信用卡之王”美譽，如今卻面臨17年來首次業績雙降、全年罰單破億、上市進程停滯等多重挑戰。新任管理層如何統籌破局，成為市場關注焦點。

從基本面來看，廣發銀行的發展底盤仍具優勢。截至2024年末，該行總資產達3.64萬億元，同比增長3.86%，在12家全國性股份行中穩居第九；作為財政部首次直接持股的全國性股份行，疊加第一大股東中國人壽43.686%的持股占比，股權結構的穩定性與資源協同性凸顯，財政部派駐董事更從治理層面為合規發展筑牢根基。此次高管團隊調整中，擬任行長林朝暉兼具國有大行與保險資管從業經驗，為深化“銀保協同”新業態提供了關鍵支撐，也讓市場對其戰略落地充滿期待。

業績承壓是當前廣發銀行最直觀的挑戰，2024年該行營收692.37億元同比微降0.63%，歸母凈利潤132.59億元同比下滑5.25%，系17年來首次雙降。這背后既有行業共性因素，也有自身業務結構的影響。LPR持續下調與存量按揭利率調整，導致利息凈收入同比下滑2.78%；信用卡業務遇冷則讓手續費及傭金凈收入下降7.43%，其信用卡透支余額占比從2020年的23.12%降至2024年的18.44%，疊加行業信用卡數量連續12個季度下降，曾經的核心優勢業務亟需轉型。

面對困局，廣發銀行已開啟多維度破局行動。在核心的信用卡業務上，該行跳出單純規模擴張邏輯，聚焦場景化與客群細分，2026年初針對性推出大灣區、三亞等熱門目的地的酒店、加油專屬特惠，同步上線出境游多重權益，以消費場景激活用戶需求；在數字化轉型上，其“繁星大模型工程”已在營銷、風控等四大維度落地50多個場景，對公端“財資通”平臺與數字康養、數字教育等9大新場景產品落地，零售端以智能識別實現個性化服務，科技賦能成效逐步顯現。

蔡希良掌舵后，“銀保協同”與“服務粵港澳大灣區”成為兩大戰略主線，也正是破解業績困局的核心抓手。依托中國人壽的資源優勢，廣發銀行打造“銀行信貸+險資投資+保險保障”模式，在科技金融、綠色金融等領域形成差異化競爭力，全周期支持科創企業與綠色產業；作為總部位于大灣區的銀行，該行明確提出要成為灣區建設主力銀行，將區域資源稟賦轉化為業務增長動能，這一精準定位有望打開全新增長空間。

合規風控的完善則是戰略落地的前提。2025年該行累計罰單金額超1億元，暴露出貸款、外匯等業務的合規漏洞，2026年初分支機構再收罰單，也說明整改仍需深化。對此，廣發銀行一方面明確罰單存在時滯性，系早年問題集中披露，另一方面已加速升級智能風控系統，其推出的“定轉活”防范機制，僅2025年上半年就成功堵截多起電信詐騙，挽回損失超千萬元，風控技術迭代為合規經營提供了新路徑。

此外，長達16年的上市長跑與股權折價拍賣問題，也考驗著管理層的統籌能力。目前該行與恒豐銀行是僅有的兩家未上市全國性股份行，過往受高管貪腐、股權調整等因素影響，上市進程多次暫停，而第八大股東股權折價拍賣，短期內或對股權穩定性帶來小幅擾動，但該行表示當前銀行板塊估值處于低位，股權轉讓受流動性影響屬正?，F象，未對經營產生實質沖擊。隨著治理結構優化與業績逐步企穩，重啟上市的基礎正不斷夯實。

站在新起點，廣發銀行的破局之路機遇與挑戰并存。行業低利率環境仍將持續，信用卡業務轉型任重道遠，合規整改需要久久為功，但依托銀保協同的獨特優勢、大灣區的區位紅利，以及數字化轉型的技術支撐，疊加管理層的豐富經驗，這家老牌銀行有望逐步走出業績低谷，重拾增長動能。未來其戰略落地成效與業績修復節奏，值得持續關注。