長客收購二七核心資源，戰(zhàn)略布局北京市場

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中國中車10月30日發(fā)布公告，其控股子公司中車長春軌道客車股份有限公司（以下簡稱"長客股份"）擬收購中車北京二七機(jī)車有限公司（以下簡稱"二七機(jī)車"）所持北京中車裝備科技有限公司（以下簡稱"北京裝備科技"）100%股權(quán)，交易價(jià)格為1.86億元。

通過本次交易，長客股份可有效獲得發(fā)展所需的場地與空間資源，突破現(xiàn)有產(chǎn)能與業(yè)務(wù)布局的瓶頸，為智能裝備、新材料等戰(zhàn)略性新業(yè)務(wù)落地，為實(shí)現(xiàn)打造公司在京軌道交通與清潔能源裝備全生命周期高端化、綠色化、數(shù)智化的系統(tǒng)解決方案產(chǎn)業(yè)集聚地的戰(zhàn)略目標(biāo)提供堅(jiān)實(shí)的載體和資源保障。

交易背景

二七機(jī)車于2025年4月注冊成立北京裝備科技，并于2025年7月將房山區(qū)竇店產(chǎn)業(yè)園資產(chǎn)及相關(guān)聯(lián)的債權(quán)、債務(wù)等非貨幣資產(chǎn)以業(yè)務(wù)資產(chǎn)組形式增資至北京裝備科技。為打造公司在京高端智能裝備制造示范基地，拓展北京市城市軌道交通市場以及支持公司戰(zhàn)新產(chǎn)業(yè)發(fā)展的需要，長客股份擬通過非公開協(xié)議轉(zhuǎn)讓的方式收購該公司股權(quán)。

標(biāo)的公司基本情況與交易安排

根據(jù)審計(jì)報(bào)告，截至2025年7月31日，北京裝備科技資產(chǎn)總額27.40億元，負(fù)債總額25.59億元，所有者權(quán)益1.81億元。2025年4-7月，營業(yè)收入586.86萬元，利潤總額-960.82萬元，凈利潤-960.82萬元。

協(xié)議約定股權(quán)交割日為2025年11月30日，二七機(jī)車應(yīng)在股權(quán)交割日將北京裝備科技的資產(chǎn)、控制權(quán)、管理權(quán)全面移交給長客股份。

定價(jià)情況

根據(jù)資產(chǎn)評估報(bào)告，截至2025年7月31日評估基準(zhǔn)日，北京裝備科技的股東全部權(quán)益價(jià)值評估結(jié)果為1.86億元。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格以該評估凈資產(chǎn)值為基礎(chǔ)確定。

協(xié)議約定，自2025年7月1日起至股權(quán)交割日，北京裝備科技的損益由二七機(jī)車承擔(dān)。發(fā)生虧損的，二七機(jī)車應(yīng)在自協(xié)議生效之日起30個工作日內(nèi)以現(xiàn)金形式一次性向長客股份補(bǔ)足。

財(cái)務(wù)資助情況

交易前，存在中車集團(tuán)向北京裝備科技提供的財(cái)務(wù)資助，財(cái)務(wù)資助金額為25.33億元，年化利率為2.4%—2.6%（，期限不超過5年。

交易完成后，北京裝備科技將成為長客股份的全資子公司，并納入中車的合并報(bào)表范圍。前述財(cái)務(wù)資助將構(gòu)成關(guān)聯(lián)方對北京裝備科技的財(cái)務(wù)資助。后續(xù)長客股份將通過增資、借款等方式支持北京裝備科技償還該等財(cái)務(wù)資助。

后續(xù)影響

本次交易前，長客股份的控股子公司北京中車長客二七軌道裝備有限公司租賃使用北京裝備科技部分房山區(qū)竇店產(chǎn)業(yè)園資產(chǎn)，構(gòu)成關(guān)聯(lián)租賃；本次交易完成后，北京中車長客二七軌道裝備有限公司將繼續(xù)租賃使用部分竇店產(chǎn)業(yè)園資產(chǎn)，不再構(gòu)成關(guān)聯(lián)租賃。

素材來源：本號綜合整編自CRRC公告

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