觀察這個重點

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正文：

【今日個人動態】

1.文中提到的某題材基金的倉位，不是指該基金資產占總賬戶的比例，請知悉！

2.沿用“技術指標+紀律策略+歷史百分位”的思維組合模型來做決策。

根據這個決策組合，目前個人僅定投機器人。

大家務必根據自己的風險偏好來做投資。不要過度猜測漲跌，市場沒有誰是股神，我們要做的是應對一切可能，讓所有可能性都應對有策。

市場漲漲跌跌，實際上是在跌的，很簡單嘛，看看上證指數不是從4000點跌到3800多嗎？所以最近實際就是在跌的。

或者你看看累計收益，跟最高峰比是不是回撤的。既然如此，那前期防守就是對的，不防守的話，回撤會更多。所以這是基本定調，無需爭論。

這段時間不要眼里只看到下跌以后的上漲，全然無視跌的時候。有的人心態上會覺得所有的反彈都是他該吃下的，所以覺得減倉虧大了。但實際是這些反彈都是建立在前面每一次的下跌的基礎上，整體算下來，市場還是跌了。所以，看到某一天反彈就說這賣飛了、那賣飛了，這不該賣、那不該賣。這是從何說起啊？只看到幾次反彈，全然無視更多次的下跌？

這不是一種成熟的心態。

今天消費板塊確實走得還行，要是結合最近的消息看，核心驅動力里肯定有11月CPI的數據，即同比漲了0.7%，這可是今年以來第一次有這么明顯的改善，之前好幾個月都在低位徘徊，甚至偶爾還會出現小幅回落，這次0.7%的漲幅，確實給市場傳遞了消費需求在慢慢回暖的信號。

不過得說清楚，這個CPI數據對消費板塊的刺激是實實在在的，但市場資金現在還沒完全放開手腳，主要是在觀望這個改善趨勢能不能真正確立。畢竟11月CPI上漲里，有一部分是基數效應的影響，還有天氣原因導致蔬菜漲價的因素，后續12月、明年1月的數據能不能持續跟上來，還得再看一兩個月才行，沒人敢現在就拍板說消費板塊要一路漲下去。

還有個情況也得考慮進去，就是這幾天是科技板塊的回落相對多一點，市場里的短期資金就有了“蹺蹺板”效應，即從科技里出來的部分資金，會看一眼消費這種板塊有沒有機會，這也是最近幾天消費能漲起來的一個原因。這是短期的資金因素。

所以我們還不能一口咬定，消費板塊漲就是因為CPI改善這一個因素，更不能說這個趨勢會一直持續。畢竟現在的上漲里，既有基本面改善的支撐，也有資金輪動的推動。但反過來講，消費板塊能有這樣的彈性，也說明資金已經開始關注到這個領域了，后續只要CPI數據能穩住，消費需求持續回暖，板塊說不定還能有更多機會，只是目前短期別太急著下結論，跟著數據和資金動向走走看看吧。

現在的市場行情，不用看太多板塊，盯著倆就夠了——一個是科技，另一個是消費，這就是所謂的“二龍之爭”。

科技前期漲得特別猛，就算現在有回落，幅度也不算非常大，可謂“如日中天”，是“飛龍在天”的龍，比如人工智能，之前資金對它的關注度堪稱頂流。

再看消費板塊，它就屬于“潛龍勿用”。而它第一步能不能邁向“見龍在田”，這步就很關鍵了，根本上就取決于消費復蘇的實際情況。

我們聊這個話題，就是想講個道理，即現在你看市場邏輯也好，選板塊也罷，不用繞遠，就緊緊圍繞科技和消費這兩塊來就行。這倆，就是當下市場資金短期乃至中期里的主要矛盾，是市場資金角逐的核心焦點。看市場就該抓核心矛盾，至少從基金的角度來講，這就是最關鍵的資金矛盾點。

那市場現在在猶豫啥？其實就是資金都在觀望，拿不準到底誰才是“真龍天子”。懂行的資金都明白，不能光看現在風頭正勁的科技，就說它一定永遠好；也不能因為消費現在是“潛龍勿用”，就說它一無是處。就像做人不能那么現實一樣，能想象之前跌到山溝溝的科技，它這一兩年漲這么多嗎？但反過來，也別過分捧“潛龍勿用”的消費，要是時機沒到，再怎么低位也沒用。

我們只要用公正客觀的心態看待這倆板塊就好。不管怎么說，科技和消費，才是市場資金博弈的主要矛盾，看懂這一點，對看明白當下行情很重要了。

另外，最近有重要會議重點提到了對消費的刺激和支持。最終實際效果如何，以及市場資金會不會看重后續消息面帶來的正向情緒影響呢，這是要重點觀察的。一旦有確定性較好的方向，市場資金肯定會搶跑。

今年的一些數據出來了。全國糧食產量超1.4萬億斤。這背后是播種面積和單產的雙提升，17.91億畝的播種面積比去年多了134.8萬畝，每畝產量也增加了4.4公斤。這些看似微小的增長，帶來的是我們端住飯碗的底氣，也給經濟大盤穩穩托了底。

除此之外，糧食安全的布局還在更遠的戰略方向布局，即塔克拉瑪干沙漠的開發，正在把“治沙”和“種糧”實現有機結合，尊重環境也尊重經濟，以經濟活動推動環境治理，又用環境治理實現經濟增長。這其實就是為什么我國治沙能取得成功的決定性因素。

塔克拉瑪干沙漠占了新疆超四分之一的面積，全年3000多小時的日照和大晝夜溫差，是作物生長的天然優勢。現在節水滴灌和鹽堿地改良技術已經非常成熟，沙漠邊緣的綠洲正慢慢連片，原本的沙土地正在變成能長糧的田。

當東部優質耕地趨近飽和，向西部潛力區域拓展，就是一條可選之路。不可否認，我國的糧食供給里還有些短板，塔克拉瑪干的新糧倉剛好能補上這塊潛力板。現在的1.4萬億斤是當下的保障，未來沙漠里種出的糧就是長遠的后備。把治沙和農業結合，既讓沙漠變綠，又讓西部多出產糧區，這種模式既是拓展耕地資源，也是給糧食安全加了層保險。

假以時日，新疆等中西部地區，將真正成為我國戰略大后方，再結合四川等地的工業基礎，到時候無論是糧食還是工業，尤其是軍工，中西部都完全擁有一套體系。不得不提一下，當年中蘇關系交惡的時候，我國曾經提出“三線建設”。

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