木鳥途家搶山頭，中國民宿“卷”向AI

文 | 黑白之鍵

1月15日，阿里宣布將千問App全面接入淘寶、飛豬、高德、支付寶等阿里生態業務，千問App也因此幫助阿里在AI領域打開了一個超級流量入口。春節期間豆包、千問、元寶掀起的AI大戰仍未落下帷幕，“世子之爭”向來又爭又搶。生成式AI的誕生和發展，在改變搜索習慣的同時，對傳統OTA以及抖快紅等內容平臺帶來了沉重一擊。

用戶不再需要挨個打開APP搜索對比，取而代之的是AI可以通過自然對話方式，削減思考過程，提供答案。

而當AI平臺收獲的注意力超過傳統流量入口，民宿平臺們的集體ALL in戲碼將再度上演。

AI的舉杯時刻來了？

從春節期間日活數據來看，豆包是絕對的贏家。豆包春節峰值DAU穩站1.2億，除夕單日AI互動總量達19億次；春節期間日活增長第一。QuestMobile節后穩態監測數據顯示，其DAU穩定在7871萬，2025年第四季度官方公開MAU為2.27億，春節后行業機構預估其MAU已突破2.7億，峰值口徑預估達3億。

而艾瑞咨詢《2025年中國小紅書營銷生態研究報告》顯示，2025年小紅書月活用戶達3.5億，豆包的用戶群已逼近小紅書。

過去那種抖音小紅書種草 →平臺下單的模式正在被AI取代。

豆包直接跳轉東方明珠訂票鏈接

高盛報告提到，2026年成為消費級AI超級入口“元”年。現在，你只需要對豆包說：“豆包，幫我推薦一個成都適合帶小孩住的民宿”，隨后豆包就能給出相關的民宿推薦以及攜程和木鳥這種平臺推薦。不僅能理解語義，還能根據民宿房源位置、對應玩法等給出精準推薦。

AI的酒旅交易鏈路正在被打通。

豆包給出的民宿推薦

當然，用戶一旦在AI形成下單的路徑依賴，行業競爭就會被推向更深層次：從“規模、特色、營銷”的傳統品牌戰，轉向“誰能成為AI默認入口、誰能被優先推薦”的分發戰。當決策被工具接管，用戶不再逐一比較品牌，更傾向于接受AI給出的“最省心、最劃算、最快送達”方案。

就目前而言，AI搜索生成答案的準確性和可靠性依舊難以保證、容易出現事實錯誤，且生成的內容缺乏深度、無法提供有效的溯源。

諾貝爾經濟學獎得主保羅·克魯格曼曾在社交媒體上批評了當前的人工智能，稱它比沒用還糟糕，“有很多關于谷歌和其他搜索引擎退化的消息。這是真的，讓我的工作變得困難”。

同時，AI的濫用還在加劇互聯網信息的混亂，產生很多無效信息、虛假信息，混淆了正常搜索的結果。比如，此前某個虛擬奶茶品牌被AI推薦的案例。AI除了要面臨劣質內容的侵害，還面臨優質底層信息的短缺。

但不可否認的是，誰先通過AI將“人找貨”的邏輯徹底轉向“貨找人”，誰就能在用戶體驗上建立降維打擊的優勢。這場對用戶入口和生活場景主導權的爭奪戰?，正在影響更多人。

而這些，可能需要龐大的非標用戶數據來投喂。

中國互聯網很久沒這么熱鬧過了。如此一幕，不禁讓人想起多年前互聯網巨頭發起的紅包大戰。

沒想到幾年后，全球AI風起云涌，互聯網大廠又將AI之戰拉進了“發紅包、搶人頭、拉流量”的熟悉的競爭里。

這次，新的故事開始了。

OTA中介地位就此落寞？

OTA平臺在一定程度上解決了信息不對稱問題，同時提供售后與糾紛協調機制，成為消費者與商家之間的重要“信任中介”。

分散供給與集中需求之間的錯位，使得OTA平臺天然成為連接供需兩端的關鍵節點，并逐步成為行業的主要流量入口。

過去十年，中國OTA行業的競爭核心，是流量入口。誰掌握搜索權、比價權和分發權，誰就擁有定價優勢和傭金議價能力。平臺的價值，體現在GMV規模和市占率上，但這一邏輯正在失效。

以攜程為例，過去一年，攜程四大核心業務板塊，已陷入這種“高利潤、低擔責”的結構性失衡困局。從財報中看，攜程全年住宿預訂收入261億，漲了21%；交通票務225億，漲了11%。很明顯，更賺錢的訂房業務，跑得更快。整體來看，住宿和交通兩大核心業務為攜程貢獻了78%的營收，卻只有住宿業務保持穩健增長，交通票務增長失速，平臺核心流量基本盤持續疲軟。

OTA之于機酒，既是鶴頂紅，卻也是回魂丹。航司和酒店的“提直降代”之路，已經走了10年。

2015年前后，有關“提直降代”與“禁止服務費”的兩則通知，讓攜程國內機票業務由盈轉虧，10個月虧了20.3億元。

因此次離職風波再次被推到臺前的季琦，早在2007年就開始讓華住搭建會員體系試圖削弱OTA；2015年，OTA平臺私自倒掛酒店價格，季琦一怒之下聯合行業封殺OTA平臺；

從2024年起，萬豪白金卡及以上會員只有通過萬豪旅享家官網、小程序，以及飛豬旗艦店預訂的訂單才可以享受會員待遇，其他大部分第三方訂單都不再能享受該待遇。

2024年年底，南航、國航、東航結盟抵抗開啟“機票互售”模式；

2025年7月，航旅縱橫宣布做機票直銷，想要聯合民航業組成復仇者聯盟。

2026年1月16日，航旅縱橫宣布奧凱航空正式入駐其官方直銷平臺。至此，國內主要航空公司已全部接入，民航直銷網絡首次實現真正意義上的“全覆蓋”。

能打穿OTA護城河的，從來不是新的入口遷移，這一點在抖音和小紅書介入酒旅時早已得到驗證。

攻守易形，是OTA殺死了OTA。

而AI這個新流量入口的出現，也注定將在酒旅B端商家和C端用戶之間掀起新的波瀾。畢竟，這是一個更為平權的場景，目前看來。

當然，AI仍有力所不逮之處，這也是OTA尤其是民宿垂類預訂平臺的機會點。

根據統計數據，2024年全球住宿業市場規模約為64678億元，2019至2024年復合年增長率為4.0%。伴隨后疫情時代全球經濟復蘇，該市場預計將以6.5%的復合年增長率持續攀升，至2029年市場規模將達到88794億元左右。2025年中國住宿業市場規模突破萬億元，達到10719億元，顯示出住宿業的強勁吸引力。

盡管市場規模快速放大，但酒旅行業特別是民宿類目呈現出高度分散的特點。2025年，國內酒店連鎖化率三年間從25%左右增至40.09%，民宿連鎖化率大致在10%—20%左右。這一數據與全球相比，仍有較大的差距。大量中小酒店、民宿遍布各地，很多商家規模小、資金有限、品牌影響力弱，也難以在豆包這種AI平臺建立自主的獲客渠道。對多數中小商家而言，依賴第三方平臺獲取訂單，幾乎是現實中的最優解。

從產品結構看，民宿市場并非單一的星級酒店分類，而是由多種細分品類共同構成。民宿平臺的供應鏈護城河會更深。根據民宿供應鏈結構，目前還有較高增長的機會在100-300元間夜價范圍的民宿，這是木鳥的優勢，也是途家與美團最大的短板，一個高質高價、一個低質低價。

木鳥、途家和美團（民宿）注定要在AI這個新入口來一場碰撞，這是時代推動的，無法避免。

草莽時代的落幕

在民宿市場，真正的護城河從不建立在營銷口號之上。

《2025 年全國民宿產業發展研究報告》中提到，截至 2025 年 10 月，全國民宿平均入住率為 36%，是 2021 年以來的最高值，但平均房價僅為367元，較 2024 年的 489 元下降約 30%，為 2021 年以來最低。入住率與房價的剪刀差持續擴大，看似矛盾的信號，指向同一個行業真相：大水漫灌的草莽時代結束了。

因此，2026年的戰局，將徹底告別過去“比誰跑得快”的馬拉松，進入“比誰站得穩、扎得深”的陣地戰。勝負手將取決于誰能更深刻地占領兩個陣地：一是無法被替代的消費者心智，比如AI這個下一個流量入口；二是貫穿產業鏈條的極致效率與韌性。

AI的出現對木鳥民宿這樣的獨立平臺來說是件好事。它改變了過去大渠道生態下對流量的侵占，獨立民宿預訂平臺得以從自有流量的維穩增長中脫出身來，或許將帶來新的增長空間。

豆包平臺給出的民宿平臺推薦

AI的結論是“追求特色和性價比選木鳥，注重品質和標準化選途家，想要低價便捷選美團”。盡管都在切入AI，但顯而易見，木鳥和途家、美團的心智差異早已定格。

包括木鳥途家這種垂類平臺在內的住宿市場只有兩種壁壘：要么最終成為一個輪子一直轉，不斷反向影響上下游，從而進一步擴大自身規模，最終實現強者恒強的超級平臺，像攜程、美團；要么成為一個品牌本身就是壁壘的超級品牌，比如愛彼迎。

前者指向的是極致的效率，用規模化和價值的標準化建立護城河；后者指向的是獨有的品牌心智，它建立在差異化的定位、體驗和審美上。

途家民宿是前者，而木鳥和美團民宿是后者。這兩種路徑沒有絕對的對錯，只有與各自基因、資源、時機的匹配程度。

極致標準化更像是企業經營者主觀上的渴望，極度標準化的產品往往是平庸的。在2020年之前意氣風發的途家面臨的困局是現實的。一方面，攜程的市占率已處于高位，商旅市場的收縮加上攜程此次被調查所可能面臨的模式調整，用戶獲取成本持續抬升，這對依賴攜程輸血的途家無疑打擊最重；另一方面，攜程的酒店供給和途家的標準化酒店式公寓供給側高度同質化，平臺對供需的“簡單撮合”邊際價值趨近飽和。目前途家主推的商旅用戶度假內容又受限于平臺規模化增長之后帶來的細分需求失格。

途家民宿APP首頁房東托管內容

當互聯網行業普遍強調輕資產與效率時，途家民宿卻回過頭來干起了“重活”，在首頁banner專題中重新嵌入了代運營入口，或許也代表途家“急”了，迫切想要收攏更多的C端房東來沖淡此前十余年建立的標準化桎梏，來為商旅度假場景帶來更多可能性。問題在于，這種“變重”究竟是通向更高質量增長的必經之路，還是利潤空間被不斷壓縮的危險信號？畢竟，途家已經在2020年跌了一跤。

同時，這種“倒車”是否又將重新陷入“既做裁判，又做運動員”的悖論中，以及，伴隨AI入口的平權發展，與途家密切合作的品牌民宿是否會繞過平臺將重心放在GEO，不得而知。

而在豆包繼續提問，要求對它推薦的民宿做價格對比時，豆包給出的答案中著重提到了攜程和木鳥。木鳥的優勢在性價比+特色，攜程的優勢在信任。攜程的供應鏈來自途家，這從側面說明，途家的獨立性正在AI場景下被抹殺。

這個的信號意義遠大于推薦本身。它證明了在AI入口下，獨立平臺的生態位可以被看見。

豆包針對具體民宿給出的下單平臺推薦

相對來說，聚焦輕資產的木鳥和美團，身段靈活，增長模式更輕便。這背后是另一種成本哲學。不以掌握所有環節為目標，核心目的是優化用戶體驗和房東運營，而非追求產業鏈控制。

故事的顯性線索是2020年。以清明為節點，木鳥民宿從4月到7月實現連續盈利，美團民宿安心住房源增長40%，參與“安心出游節”的“安心住”酒店間夜量恢復到去年的九成左右；途家民宿整體則恢復至去年同期的30%。

而隱性的線索則是消費場景的覺醒。高質量發展成為此后重要課題，旅游新需求的發展使得特色供給重要性凸顯。

打對了先手牌率先布局C端房東的木鳥和美團擁有了更多特色民宿。

2019年木鳥民宿訂單數量相較去年呈3倍增長，其中網紅民宿訂單量呈線性增長。

2021年網紅民宿訂單量達到2020年的1.9倍。其中，上海、重慶、成都、長沙、西安等網紅打卡地較多的城市，網紅民宿訂單量增長明顯。

2022年，木鳥民宿平臺網紅民宿訂單達到2019年的1.3倍。

這一年11月，途家民宿第一次將網紅民宿作為推廣重點在其產品中露出。而美團民宿在2019年改名之后，房源量迅速由當時的35萬套房源增長至72萬套房源，網紅民宿作為其面向大學校園的重點產品得到發展。

網紅特色民宿的發展精準填補了木鳥獨立發展的資源短缺以及美團的后發劣勢，使得兩者在2020年后迅速完成逆轉，創造了民宿領域的成長奇跡。

在AI這場新戰役中，最終的勝利者一定不屬于投入最多的玩家，而屬于最懂得以正確方式投入的玩家。眼下選擇的每一條路徑，都將定義未來難以逾越的產業鴻溝。

曾投中喜茶、蜜雪冰城、古茗等多家茶飲標的美團龍珠創始合伙人朱擁華曾說：“要相信那些從頭到尾經歷了一個時代的公司，它們在后期的爆發力是驚人的。”

三大民宿預訂平臺中，木鳥和途家無疑符合這個共識：他們生長于10年代百家爭鳴的喧囂中，經歷了起起伏伏，既彼此競爭，又共同做大了民宿市場。而看向AI下民宿市場的新機會，2026年，平臺的價值也將重構。

這是一片尚在開發的新大陸。

民宿供給從右腦到左腦

左右腦只個比喻，左腦負責邏輯，右腦負責情感。

劉潤在之前的年度演講中曾經提過這樣一個觀點：別急著找答案，先確認你是不是還在用舊卷子，答新世界的題。這個時代真正殘酷的地方，不是競爭激烈，而是——需求已經遷徙了，但很多人還在原地用力。

Chatgpt在2022年11月發布后，迅速引爆全球。兩年后，幾乎所有人的目光全都涌向了deepseek。而現在，豆包的月活已經超過了deepseek。

民宿平臺也是這樣。從途家早期B端合作帶來的規模增長到美團本地生活流量的帶動，再到木鳥民宿網紅特色帶來的場景體驗。行業的階段在變、平臺聲量也在變化，C端特色民宿涌向木鳥代表的理性打底、感性外溢屬性，背后其實是市場的理性回歸——消費者不再盲目跟風，而是成為“理性的感性主義者”，既追求產品品質與性價比的精準匹配，又注重消費過程中的情緒價值與意義認同。

民宿消費在感性化，但民宿供給在理性化。

2025年中國民宿市場規模推算約為900億元，數據背后隱藏著顯著的結構性分化。從價格帶分布來看，100-300元區間已成為競爭最激烈的主流價格帶——木鳥民宿數據顯示，2025年民宿ADR分布中，100-300元區間占比62%，這一數據較2024年有細微增長。這種趨勢表明，民宿供需向中間價格帶聚攏的特征仍在加強。

從區域維度看，市場增長呈現“下沉市場活躍、高線城市飽和”的分化格局——從2023年到2025年，木鳥民宿平臺上一線城市訂單占比由68%下滑至52%，二線及以下城市訂單帶來更多增量。

尤其在AI推薦邏輯下，競爭將從“價格戰”升級為“點位戰+心智戰”。也就是說，當民宿產品既能卡住目的地核心動線，又能扛住場景心智，就更容易形成“推薦—曝光—再推薦”的正向循環。

一個充分競爭的領域里，所有人都在摸索正確答案，而這個正確答案一旦浮出水面，就會有大量的玩家向它靠攏。

這種變化，實則在倒逼市場回歸本質，構建真正的核心競爭力。站在酒旅AI之年的起點，這種“價值深耕”的趨勢將更加明顯，而結構性機遇將成為全年主線。

然而，窗口期正在急劇縮短。天眼查數據顯示，2012年至2021年，民宿類主體十年新增158998家，但從2022至2025年，民宿類主體新增324892家，兩年抵得上過去十年，日均新增222家，這意味著“慢熱”模式已不可行。資本對民宿賽道仍然火熱，2024 年中國民宿行業融資規模達到 44.9 億元，創下近七年新高。

民宿缺乏成癮屬性，用戶復購高度依賴“嘗鮮感”與“價值認同”，供應鏈競爭力才是平臺立足的核心壁壘。

也許若干年后回頭看，這場AI帶來的結構性機遇會成為中國民宿平臺的分水嶺。而現在更重要的，是如何在AI這個生態場景中入心。