國產(chǎn)替代+AI驅(qū)動！半導體設(shè)備爆發(fā)，7家核心企業(yè)硬核盤點

國產(chǎn)替代+AI驅(qū)動！半導體設(shè)備爆發(fā)，7家核心企業(yè)硬核盤點
咱們手里的手機更新?lián)Q代越來越快，AI音箱越來越智能，就連家里的掃地機器人都能精準避障，殊不知這些便利背后，都離不開半導體芯片的“硬核支撐”，而芯片制造的“工業(yè)母機”正是半導體設(shè)備。
最近這半導體設(shè)備行業(yè)可是徹底火了，1月7日當天，半導體板塊集體暴走，芯源微、恒坤新材直接20%漲停，長川科技、和林微納等一批企業(yè)漲幅超10%，半導體設(shè)備ETF單日大漲7.82%，成交額突破2億元，資金搶籌的跡象肉眼可見 。
這波爆發(fā)可不是偶然，國產(chǎn)替代提速、AI需求爆發(fā)、存儲漲價周期三重利好撞在一起，讓半導體設(shè)備行業(yè)迎來了歷史性的發(fā)展機遇。

1. 先搞懂：半導體設(shè)備為啥突然“香”到發(fā)燙？
要說這行業(yè)為啥突然爆發(fā)，核心就是“需求旺、政策挺、替代急”三大原因。從需求端看，AI算力、存儲芯片的需求簡直是“爆表”，三星、SK海力士對服務器DRAM報價環(huán)比漲了60%-70%，中芯國際的產(chǎn)能利用率都沖到95.8%，產(chǎn)線滿負荷運轉(zhuǎn)，自然要多買設(shè)備擴產(chǎn) 。政策端更是給力，國家大基金三期直接注資20億元支持核心技術(shù)研發(fā)，工信部還給出最高15%的采購補貼，鼓勵晶圓廠買國產(chǎn)設(shè)備 。最關(guān)鍵的是國產(chǎn)替代節(jié)奏加快，2026年1月的數(shù)據(jù)顯示，國內(nèi)半導體設(shè)備國產(chǎn)替代率從25%提升到35%，刻蝕機、薄膜沉積設(shè)備這些核心品類更是突破40%，以前依賴進口的設(shè)備，現(xiàn)在咱們自己能造了，市場空間一下子就打開了 。
2. 7家核心企業(yè)盤點，各有“獨門絕技”
北方華創(chuàng)：國產(chǎn)設(shè)備“平臺型航母”
作為國內(nèi)半導體設(shè)備的“領(lǐng)頭羊”，北方華創(chuàng)堪稱“全能選手”，刻蝕、薄膜沉積、清洗設(shè)備啥都做，14nm PVD設(shè)備已經(jīng)批量供貨，深度綁定中芯國際、長江存儲這些大客戶。1月7日當天股價漲了6.06%，最新市值沖到3670多億，更厲害的是訂單排期都到2027年一季度了，手里的訂單根本做不完，妥妥的“訂單接到手軟” 。
中微公司：刻蝕設(shè)備“全球玩家”
中微公司在刻蝕設(shè)備領(lǐng)域可是站在全球第一梯隊的狠角色，5nm刻蝕機都成功進入臺積電先進制程產(chǎn)線驗證了，3D NAND領(lǐng)域市占率達到35%，跟國際巨頭掰手腕都不怵。1月7日股價漲了6.88%，市值超2165億，通過并購還形成了“刻蝕+薄膜+量測+濕法”的全工藝矩陣，技術(shù)實力拉滿。
拓荊科技：薄膜沉積設(shè)備“國產(chǎn)獨苗”
要說薄膜沉積設(shè)備，拓荊科技絕對是國產(chǎn)扛把子，國內(nèi)唯一能量產(chǎn)PECVD、ALD設(shè)備的企業(yè)，它的PECVD設(shè)備在長江存儲3D NAND產(chǎn)線的占比從15%漲到30%，14nm邏輯芯片設(shè)備也實現(xiàn)量產(chǎn)了。1月7日股價漲了6.43%，市值超1014億，2026年營收有望突破100億元，成長勢頭超猛。
華海清科：CMP設(shè)備“國內(nèi)王牌”
華海清科在CMP設(shè)備領(lǐng)域幾乎是“壟斷級”存在，國內(nèi)唯一能量產(chǎn)12英寸CMP設(shè)備的企業(yè)，市占率超80%，還能兼容5nm制程，長江存儲、長鑫存儲都是它的大客戶。最新市值614億，毛利率超45%，遠超行業(yè)平均水平，妥妥的“隱形冠軍”。
長川科技：測試設(shè)備“性價比之王”
長川科技的測試機可是打破了國外壟斷，數(shù)字測試機支持14nm制程，價格才是進口設(shè)備的1/3，性價比直接拉滿。1月7日股價大漲13.09%，市值643億，2024年營收同比激增105.15%，隨著國產(chǎn)芯片產(chǎn)能釋放，測試設(shè)備的需求還會越來越旺 。
盛美上海：清洗設(shè)備“國際選手”
盛美上海的清洗設(shè)備技術(shù)一點不比國外差，自主研發(fā)的SAPS技術(shù)對標東京電子，不僅進入了中芯國際的產(chǎn)線，還拿下了三星、臺積電的國際訂單，占比達到20%。最新市值933億，在手訂單超90億元，從清洗設(shè)備拓展到電鍍、拋銅設(shè)備，第二增長曲線已經(jīng)打開。
芯源微：涂膠顯影設(shè)備“龍頭標桿”
芯源微是國內(nèi)涂膠顯影設(shè)備的“一哥”，市占率穩(wěn)居第一，28nm工藝驗證已經(jīng)完成，還綁定北方華創(chuàng)協(xié)同擴產(chǎn)。1月7日直接20%漲停，1月8日又漲了13.17%，市值沖到435億，軍工領(lǐng)域訂單占比還提升到25%，多賽道發(fā)力勢頭很猛 。
3. 未來可期：這波行情能走多遠？
從目前的情況來看，半導體設(shè)備行業(yè)的景氣度還會持續(xù)走高。一方面，全球半導體設(shè)備市場規(guī)模2026年預計會漲到1450億美元，國內(nèi)晶圓廠擴產(chǎn)還在持續(xù)，設(shè)備需求只會增不會減 ；另一方面，國產(chǎn)替代率還在穩(wěn)步提升，核心設(shè)備的突破會越來越多，政策和資金還在持續(xù)加碼。不過要提醒大家，投資有風險，選標的還是要關(guān)注那些有技術(shù)突破、已經(jīng)進入頭部晶圓廠供應鏈的企業(yè)，這樣的企業(yè)才更有確定性。
這波半導體設(shè)備的爆發(fā)，不僅是行業(yè)周期的反轉(zhuǎn)，更是國產(chǎn)科技崛起的縮影。從以前依賴進口到現(xiàn)在自主研發(fā)、批量供貨，這7家核心企業(yè)用技術(shù)和實力撐起了國產(chǎn)半導體設(shè)備的半邊天，未來值得咱們持續(xù)關(guān)注。