32.8億，晶豐明源收購易沖科技更新進度

2024年10月，LED照明驅動IC相關廠商上海晶豐明源半導體股份有限公司（以下簡稱“晶豐明源”）公布收購四川易沖科技有限公司（以下簡稱“易沖科技”）并募集配套資金的計劃。

2025年4月，晶豐明源宣布，擬通過發行股份及支付現金的方式收購易沖科技100%股權，交易作價328,263.75萬元。近日該項目再傳新進度。

1月9日晚間，晶豐明源發布公告，披露了公司重大資產重組的最新進展。公告顯示，公司已收到上海證券交易所出具的審核中心意見落實函，并據此提交了重組報告書上會稿。上交所并購重組審核委員會定于2026年1月16日召開會議，審核公司發行股份及支付現金購買資產并募集配套資金的申請。

根據重組方案，晶豐明源擬通過發行股份及支付現金的方式，向瑋峻思等50名交易對方購買其持有的四川易沖科技有限公司100%股權。

本次交易總作價為32.83億元，其中現金支付12.49億元，占比38.05%；股份支付20.33億元，占比61.95%，發行價格為50.39元/股，預計發行約4035.24萬股。同時，公司計劃向不超過35名特定投資者募集配套資金不超過18億元，用于支付現金對價及補充流動資金。

此次提交的重組報告書上會稿相較于此前版本進行了部分修訂。主要修訂內容包括更新了標的公司財務報告截止日后的經營情況，完善了對中小投資者權益保護的安排，并新增了模擬芯片行業周期性波動可能導致標的公司收入增速放緩的風險提示。此外，方案明確了部分交易對方上層權益持有人的鎖定承諾，上述調整不構成交易方案的重大變化。

易沖科技主要從事無線充電、汽車電源管理等高性能模擬芯片研發。財務數據顯示，易沖科技近年來收入增長顯著，2023年及2024年營收同比分別增長45.02%和47.04%，增速高于行業平均水平。晶豐明源表示，此次交易將有助于提升公司的“硬科技”屬性，完善在智能終端及汽車電子領域的產品布局。

本次交易還設定了明確的業績承諾。承諾方約定，易沖科技充電芯片業務板塊在2025年至2027年的凈利潤分別不低于9200萬元、1.2億元和1.6億元；其他電源管理芯片板塊同期營業收入分別不低于1.9億元、2.3億元和2.8億元。若業績未達標，相關方將進行補償。

LEDinside整理

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