存款利率逆勢(shì)上揚(yáng)！多家地方銀行鏖戰(zhàn)“開門紅”

2026年開年以來，銀行業(yè)進(jìn)入“開門紅”沖刺期。

《國際金融報(bào)》記者梳理發(fā)現(xiàn)，1月以來，存款利率再次出現(xiàn)逆勢(shì)上調(diào)，山西、河南等多地的農(nóng)商行及村鎮(zhèn)銀行宣布上浮部分期限存款產(chǎn)品利率，相較往年幅度和機(jī)構(gòu)規(guī)模有所收窄，上浮區(qū)間多在20個(gè)基點(diǎn)（BP）上下，部分產(chǎn)品利率可達(dá)1.8%。與此同時(shí)，精準(zhǔn)服務(wù)也成為多家地方機(jī)構(gòu)的重點(diǎn)工作。

受訪專家指出，監(jiān)管趨嚴(yán)及行業(yè)息差收窄使得當(dāng)前中小銀行上調(diào)存款利率的動(dòng)力和空間顯著下降。整體來看，金融數(shù)據(jù)或較年末沖高，1月“開門紅”整體可期。

中小銀行存款利率上浮

近日，山西、陜西、河南等多地的中小銀行迎來一輪存款利率的逆勢(shì)上調(diào)。

“利率上浮！”1月13日晚間，山西沁水農(nóng)商銀行在官微發(fā)文，宣布“存款利率全面上浮”。其中，1年期、2年期和3年期50元起存的普通存款，利率分別上行至1.45%、1.50%和1.75%，同期限的三只大額存單產(chǎn)品利率也分別上調(diào)至1.50%、1.50%和1.80%。同日，山西廣靈農(nóng)商行也打出“存款還得存農(nóng)商行”的標(biāo)語，將1年至5年期定存利率上調(diào)至1.45%—1.8%。

陜西商南農(nóng)商銀行在月初宣布，自1月5日至3月31日期間辦理定期儲(chǔ)蓄存款的客戶可享利率上浮優(yōu)惠并獲得禮品。記者注意到，該行主要針對(duì)3個(gè)月至2年期整存整取的普通中短期存款進(jìn)行調(diào)整，整體上浮區(qū)間在14至15個(gè)BP。河南泌陽農(nóng)商銀行則在推送中強(qiáng)調(diào)了1年期和3年期定存產(chǎn)品上調(diào)后的利率，其中3年期定存利率可達(dá)1.73%。

值得關(guān)注的是，與往年相比，今年銀行“開門紅”略顯冷清。中小銀行存款利率上調(diào)的幅度明顯收窄，大多在20BP上下，且參與上調(diào)的機(jī)構(gòu)數(shù)量明顯減少。

在復(fù)旦發(fā)展研究院助理研究員、復(fù)旦平安宏觀經(jīng)濟(jì)研究中心主任助理石爍看來，監(jiān)管部門持續(xù)推動(dòng)存款利率市場(chǎng)化自律機(jī)制，多次窗口指導(dǎo)壓降利率，強(qiáng)調(diào)防止“惡性競(jìng)爭(zhēng)”和“資金空轉(zhuǎn)”，使銀行自主定價(jià)權(quán)受到很大約束。此外，行業(yè)凈息差持續(xù)收窄，致使銀行的利潤(rùn)空間難以支撐價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)，這些因素都使中小銀行上調(diào)存款利率的動(dòng)力和空間顯著下降。

“開門紅”期間，做好服務(wù)同樣成為地方銀行的重點(diǎn)工作。作為扎根地方的金融機(jī)構(gòu)，不少機(jī)構(gòu)都在推送中強(qiáng)調(diào)“立足本土”的理念，并紛紛提及深入“最后一公里”“一對(duì)一”精準(zhǔn)營(yíng)銷、網(wǎng)點(diǎn)改造等各方面服務(wù)的提升。

石爍也建議，地方銀行做好“開門紅”，首先要優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)，發(fā)展“活期+定期”結(jié)合的“組合存款”產(chǎn)品，增強(qiáng)客戶黏性。聚焦對(duì)公存款與企業(yè)結(jié)算、代發(fā)工資、供應(yīng)鏈金融結(jié)合，形成穩(wěn)定的沉淀資金。另外，要重視零售金融與場(chǎng)景經(jīng)營(yíng)，深耕本地特色場(chǎng)景，如社區(qū)、鄉(xiāng)鎮(zhèn)、小微客群等，提升服務(wù)頻次與賬戶留存。再者，要利用數(shù)字化精準(zhǔn)營(yíng)銷對(duì)沖經(jīng)營(yíng)周期波動(dòng)，基于數(shù)據(jù)分析進(jìn)行客戶深度分層與留存策略動(dòng)態(tài)調(diào)整，實(shí)施差異化利率與服務(wù)策略，減少資金季末流失，努力保持平滑連續(xù)的經(jīng)營(yíng)態(tài)勢(shì)。

一月“開門紅”整體可期

與往年相似，存款與信貸的增量仍是中小銀行“開門紅”共同的追求。

記者注意到，多家地方城商行和農(nóng)信機(jī)構(gòu)于近日擂響了“開門紅”沖刺的戰(zhàn)鼓，并披露最新業(yè)務(wù)情況。不少機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)了存貸業(yè)務(wù)百萬級(jí)甚至千萬級(jí)的增長(zhǎng)。部分地方機(jī)構(gòu)還在微信平臺(tái)定期披露“首季開門紅龍虎榜”，根據(jù)“組織資金”“貸款營(yíng)銷”和“貸款客戶營(yíng)銷”三個(gè)指標(biāo)的完成率為旗下支行進(jìn)行排名，氛圍十分熱烈。

從市場(chǎng)來看，央行1月15日公開的《2025年金融統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)報(bào)告》顯示，初步統(tǒng)計(jì)，2025年全年社會(huì)融資規(guī)模增量累計(jì)為35.6萬億元，比上年多3.34萬億元。全年人民幣存款增加26.41萬億元，全年人民幣貸款增加16.27萬億元。

展望銀行業(yè)，分析觀點(diǎn)對(duì)2026年“開門紅”持樂觀態(tài)度。光大證券金融業(yè)首席分析師王一峰預(yù)計(jì)，1月“開門紅”整體可期。資金市場(chǎng)利率或“前低后高”，推動(dòng)1月央行繼續(xù)加大流動(dòng)性投放。

“開年銀行負(fù)債端資金相對(duì)緊缺，季節(jié)性、結(jié)構(gòu)性不平衡導(dǎo)致存款吸收需求較強(qiáng)。1月至2月受貸款‘開門紅’投放、政府債前置發(fā)行等影響，銀行資產(chǎn)端擴(kuò)張?zhí)崴伲欢?fù)債端居民、企業(yè)存款受春節(jié)假期等因素?cái)_動(dòng)，1月至2月日均規(guī)模波動(dòng)性較大，負(fù)債端資金穩(wěn)定性承壓，存貸資金缺口較為明顯。”王一峰分析道：“受春節(jié)假期‘錯(cuò)位’影響，不同類型銀行在年初兩個(gè)月存款增長(zhǎng)情況存在差異，國有銀行得益于客群基礎(chǔ)扎實(shí)、網(wǎng)點(diǎn)分布廣泛，節(jié)前居民返鄉(xiāng)帶動(dòng)存款自城市網(wǎng)點(diǎn)相對(duì)集中的股份行、城商行向大行縣域網(wǎng)點(diǎn)及農(nóng)村機(jī)構(gòu)遷移。在節(jié)后復(fù)工復(fù)產(chǎn)影響下，存款將再度自縣域農(nóng)村機(jī)構(gòu)向股份行、城商行回流。”