2026節后科技主線：電子布+電子水，20家龍頭全梳理

本文立足行業基本面，用通俗易懂的語言，給大家講清楚這兩個方向的邏輯，并整理出20家龍頭企業，不夸大、不博眼球，只做客觀梳理，為大家提供有價值的參考。

一、先搞懂：電子布、電子水到底是什么？

很多朋友一聽到專業名詞就頭疼，其實用大白話很好理解。

電子布：可以看作是電路板的“骨架”，手機、電腦、服務器、汽車里的電路板，都離不開電子布。尤其是現在AI服務器高速發展，對高頻高速、低介電、超薄的高端電子布需求爆發，行業迎來量價齊升，國產替代空間很大。

電子水：主要分兩類，一類是電子級超純水，芯片生產清洗必須用，純度要求極高，是半導體的“血液”；另一類是液冷電子水，AI服務器發熱量大，傳統風冷壓不住，液冷散熱成剛需，相關材料和設備需求快速增長。

這兩個方向，都是科技產業鏈里不起眼、但不可替代的關鍵環節，業績確定性強，符合當下市場偏好。

二、電子布賽道10家龍頭（PCB核心材料）

1. 中國巨石（600176）：全球電子布龍頭，產能規模大，市占率領先，受益行業漲價彈性充足。

2. 宏和科技（603256）：高端極薄電子布優勢明顯，突破高端技術壁壘，進入優質供應鏈。

3. 中材科技（002080）：低介電電子布核心企業，產品適配高頻高速需求，客戶資源優質。

4. 國際復材（301526）：電子紗、電子布全產業鏈布局，產品放量，受益行業景氣度提升。

5. 菲利華（002281）：石英纖維布龍頭，高端產品稀缺，適配光模塊、AI服務器需求。

6. 山東玻纖（605006）：一體化產能布局，電子布業務穩步推進，業績具備向上空間。

7. 長海股份（300196）：玻纖全產業鏈企業，電子布產能釋放，雙賽道驅動發展。

8. 臺華新材（603055）：聚焦高端電子布，高頻高速產品布局完善，客戶結構優質。

9. 光威復材（300699）：特種纖維延伸電子布領域，技術實力扎實，軍民兩用屬性。

10. 恒力石化（600346）：大化工平臺切入電子玻纖領域，規模與成本優勢突出。

三、電子水賽道10家龍頭（半導體+液冷雙方向）

（一）電子級超純水（半導體清洗）

1. 至純科技（603690）：高純工藝系統龍頭，服務國內主流晶圓廠，超純水業務穩定增長。

2. 興福電子（688545）：電子級化學品+超純水布局，半導體清洗環節核心供應商。

3. 藍曉科技（300487）：超純水樹脂龍頭，國產替代核心標的，技術壁壘深厚。

4. 沃頓科技（000920）：膜材料+超純水系統，覆蓋電子、半導體等高端領域。

5. 三達膜（688101）：專注膜分離技術，電子級水處理方案成熟，行業認可度高。

（二）液冷電子水（AI服務器散熱）

6. 英維克（002837）：液冷全鏈條方案提供商，通過國際頭部廠商認證，訂單充足。

7. 申菱環境（30101）：液冷CDU產品市占領先，深度綁定國內大型云廠商、算力企業。

8. 高瀾股份（300499）：液冷散熱方案成熟，覆蓋數據中心、儲能等多領域。

9. 飛龍股份（002536）：電子水泵、電子閥核心企業，切入液冷供應鏈，需求穩步增長。

10. 中科曙光（603019）：浸沒式液冷服務器布局領先，智算中心建設帶動需求釋放。

四、理性看待：機會與風險并存

2026年科技行情，核心是回歸業績、聚焦硬核、拒絕炒作。電子布和電子水之所以能成為主線，本質是下游AI、半導體、算力中心的真實需求在拉動，不是短期題材。

但大家一定要理性，任何板塊都有波動，不要追高，注意倉位控制。本文僅為行業與公司梳理，不構成投資建議，投資需結合自身風險承受能力，謹慎決策。