董秘講壇｜知行合一不逾矩 做好“形式審核”和“實(shí)質(zhì)審核”

隨著新公司法施行、資本市場邁向高質(zhì)量發(fā)展，上市公司董事會(huì)作用更加重要。其中，議案質(zhì)量關(guān)乎董事會(huì)運(yùn)作水平高下。然而在實(shí)踐中，不乏相關(guān)方將本不該由董事會(huì)審議的議案提交董事會(huì)審議，甚至向董事會(huì)提交不合規(guī)的議案。

董秘是上市公司的首席治理官，面對不合規(guī)議案帶來的履職挑戰(zhàn)，究竟該怎么“擋”？如何標(biāo)本兼治，既堅(jiān)守合規(guī)底線，又能夠化解矛盾，促進(jìn)董事會(huì)規(guī)范、高效運(yùn)轉(zhuǎn)？對此，《董事會(huì)》雜志特邀準(zhǔn)油股份董事、副總經(jīng)理、董秘呂占民，弘業(yè)期貨副總經(jīng)理、董秘黃海清，中關(guān)村副總裁兼董秘黃志宇，碩世生物董事、副總裁、董秘胡園園，格爾軟件董事、董秘蔡冠華，分享經(jīng)驗(yàn)，交流心得。

文/黃志宇

中關(guān)村副總裁兼董秘，北京上市公司協(xié)會(huì)培訓(xùn)教育工作委員會(huì)委員

在高質(zhì)量發(fā)展階段，伴隨新公司法的正式施行，董事會(huì)秘書在公司治理結(jié)構(gòu)中的重要性愈發(fā)凸顯。董秘是實(shí)現(xiàn)公司價(jià)值的謀劃者，更是規(guī)范運(yùn)作的重要參與者，把關(guān)董事會(huì)議案的合規(guī)性無疑是董秘職責(zé)的重要組成部分。董秘該如何有效“擋住”無效議案，“過濾”不合規(guī)聲音？說起來其實(shí)不難——參與、做好“形式審核”和“實(shí)質(zhì)審核”，難的是知行合一。

形式審核

我有幸參加了中國上市公司協(xié)會(huì)近三年的董秘履職評價(jià)頒獎(jiǎng)典禮，活動(dòng)主題均為“遇見董秘的一千零一面”。若時(shí)間回溯至2017年，聽聞“1001”，董秘們腦海中展現(xiàn)的大抵是ST慧球提交1001個(gè)議案的鬧劇。

因上市公司控股權(quán)之爭，2017年1月3日，ST慧球董事會(huì)審議通過1001項(xiàng)議案。時(shí)任董秘L某某受實(shí)際控制人、證券事務(wù)代表X某指使，向上交所報(bào)送含有1001項(xiàng)議案的董事會(huì)決議公告與臨時(shí)股東大會(huì)通知。上交所審核認(rèn)為，ST慧球擬提交議案數(shù)量極大，擬審議的“關(guān)于公司建立健全員工戀愛審批制度”等大多數(shù)議案內(nèi)容不屬于公司法及公司章程規(guī)定的股東大會(huì)職權(quán)范圍；“關(guān)于第一大股東每年捐贈(zèng)上市公司不少于100億元現(xiàn)金的議案”等屬于強(qiáng)加股東義務(wù)，超越正常交易范疇；部分議案內(nèi)容前后矛盾，邏輯混亂。次日，董秘L某某通過網(wǎng)站自行對外公布了前述董事會(huì)決議與臨時(shí)股東大會(huì)通知，并以圖片形式披露于東方財(cái)富股吧，在資本市場掀起軒然大波。

2017年1月5日，上交所下發(fā)監(jiān)管函，要求ST慧球認(rèn)真審議擬提交股東大會(huì)審議的各項(xiàng)議案，對不符合相關(guān)規(guī)定的議案進(jìn)行修改調(diào)整，確保股東大會(huì)的召開程序、議案內(nèi)容合法合規(guī)，并切實(shí)按照信息披露相關(guān)規(guī)則的要求履行信披義務(wù)。5月，中國證監(jiān)會(huì)對X某等人炮制的“1001項(xiàng)議案”做出處罰決定，對X某予以警告，并處以90萬元罰款；對董秘L某某予以警告，并處以30萬元罰款。

“1001項(xiàng)議案”事件是相關(guān)方在權(quán)力失去約束、權(quán)責(zé)不對等情況下滋生的“惡之花”，反映出時(shí)任董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)的失職，尤其是董秘的不作為。董秘L某某沒有對議案進(jìn)行負(fù)責(zé)任的形式審核，用超常規(guī)的大量議案誤導(dǎo)股東。其中，多數(shù)議案僅列舉標(biāo)題而未披露具體內(nèi)容，且對重大事項(xiàng)也未按照臨時(shí)公告格式指引的要求單獨(dú)披露，沒有嚴(yán)格把控信息披露最后一關(guān)。

全面細(xì)致地對董事會(huì)議案逐項(xiàng)進(jìn)行形式審核，并給出相應(yīng)合規(guī)意見，既是做好董秘的基本功和職責(zé)，也是保障公司決策程序合法合規(guī)、公司治理有序運(yùn)行的關(guān)鍵所在。知行合一，先知而后行。如果形式合規(guī)都做不到，說明董秘或是不熟悉規(guī)則，缺少規(guī)矩意識(shí)，抑或明知故犯對規(guī)則缺乏敬畏之心，即知行不一。

實(shí)質(zhì)審核

孟子曰：不以規(guī)矩，不能成方圓。董事會(huì)議案合規(guī)是董事會(huì)規(guī)范高效運(yùn)轉(zhuǎn)的基礎(chǔ)，上市公司大多制定了諸如董事會(huì)議事規(guī)則、董事會(huì)議案管理辦法、信息披露管理辦法等制度，對董事會(huì)議案的合規(guī)性做出明確規(guī)定。證券交易所發(fā)布的上市公司自律監(jiān)管指引，闡明了上市公司規(guī)范運(yùn)作總體要求、各類信息披露具體要求及處分標(biāo)準(zhǔn)等，我一直奉為圭臬。

作為董秘，參與對董事會(huì)議案合規(guī)的實(shí)質(zhì)審核，需要深刻理解上市公司方面的監(jiān)管規(guī)則、公司章程等法規(guī)制度，不能簡單地生搬硬套或死記硬背。實(shí)質(zhì)審核建立在對公司業(yè)務(wù)全面了解的基礎(chǔ)上，脫離業(yè)務(wù)的管理包括議案審核如同無本之木、無源之水，因此董秘需要與公司財(cái)務(wù)、運(yùn)營、法務(wù)等相關(guān)部門，以及券商、律師、會(huì)計(jì)師等中介機(jī)構(gòu)密切協(xié)作，形成合力。同時(shí)，實(shí)質(zhì)審核并非局限于董事會(huì)議案審議這一環(huán)節(jié)，而是深度貫穿事前規(guī)范、事中審核、事后監(jiān)督的全流程。

作為一名負(fù)責(zé)任的董秘，對董事會(huì)議案的實(shí)質(zhì)審核需要緊密結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)、交易實(shí)質(zhì)、風(fēng)險(xiǎn)因素等，基于維護(hù)全體股東利益的原則，對交易進(jìn)程審批時(shí)點(diǎn)、商業(yè)談判協(xié)議條款、后續(xù)披露重要節(jié)點(diǎn)等提出針對性建議，對審議事項(xiàng)事前提示風(fēng)險(xiǎn)、事中嚴(yán)格把關(guān)、事后跟蹤進(jìn)展，提升常態(tài)化管理水平，服務(wù)企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。對于股東或內(nèi)部人提出的不合理方案，需講規(guī)則、懂規(guī)矩、論后果，法無禁止即可為，法有規(guī)定不可違，在規(guī)則允許范圍內(nèi)提出替代性解決預(yù)案，做到不逾紅線、不踩底線、堅(jiān)守防線，為上市公司規(guī)范運(yùn)作保駕護(hù)航，即守正不逾矩。

董秘為“三會(huì)”服務(wù)，通過規(guī)章制度建立標(biāo)準(zhǔn)與約束機(jī)制，通過開展專業(yè)培訓(xùn)提升治理層的判斷力與認(rèn)知力，我深感責(zé)任重大。議案的合規(guī)性無疑是董秘肩負(fù)的重?fù)?dān)，開展信息披露工作不僅要滿足形式上的披露要求，更不能以合法形式掩蓋不法目的。不拘泥于條條框框，不被個(gè)別領(lǐng)導(dǎo)意圖所左右，始終秉持知行合一、守正不逾矩的理念，是一名合格董秘的自我修養(yǎng)。