鋰材&鋰電池，股神&AI，房價&房產稅，美元降息&A股

11月17日，A股今天的調整在正常范圍內，對于小波動，投資人不用過度理會。當然，如果你想要探究一下下跌原因也是可以的，下跌是因為美聯儲12月降息可能性繼續下滑，如今，美聯儲利率觀察器顯示，降息和不降息的比例是4:6，這說明當前時刻，華爾街大佬不看好美聯儲在北京時間12月11日凌晨3點的那次降息。

不過，現如今到12月議息會議還有距離，我們不能就此確定美聯儲12月不降息，又或者，即便美聯儲不降息，對A股造成的沖擊預計也將是短暫而有限的。

之前我們談了很多關于利率和股市的關系，今天我們就點到為止。反正我們結論就兩句話：

美聯儲有可能在12月暫停降息；

若暫停，則A股會面臨短期回調，但不會改大趨勢。A股依然在牛市中。

接下來，回到熱點板塊。

首先還是鋰電池，利好不用多說，碳酸鋰期貨價格暴漲9%，比股票漲的都好，這也是我近段時間一直提醒投資人關注的指標。

鋰材上漲原因在于，政府方面出臺了大量和儲能相關的政策，比如鼓勵電網通過儲能設施提高綠電的消納能力。

儲能市場處在新一輪爆發期，此舉可能會大幅度拓寬鋰電池的應用場景，未來鋰電池企業將打開新世界的大門，開辟新戰場。

對鋰材行業，持謹慎樂觀，具體操作還是要盯緊期貨，包括碳酸鋰和六氟磷酸鋰報價。不過，在看好鋰電池、鋰材的同時，要區別對待鋰電池車，鋰電池車行業可能進入成熟期，未來汽車品牌優勝劣汰可能加劇。尤其是2026年以舊換新政策是否持續尚未知曉，且新能源車購置稅開始減半征收，種種跡象表明，鋰電池和鋰電車兩個產業可能遭遇不同的境遇，出現背離走勢。

其次是周末有消息說巴菲特投資谷歌。對此，因為巴菲特忙于退休，說不定這個決策并非是巴菲特親自做出。

但投資谷歌的邏輯是通順的，因為谷歌如今前景很好，且估值不高。結合另一個消息，孫正義賣出英偉達的股票，轉頭投資openai，再加上上周五，阿里巴巴因為開發AI的消息出現暴漲。

你發現沒有，投資人中的一部分，正在從算力芯片投資轉向AI頭部互聯網企業投資。這也就意味著，AI產業很可能已經進入成熟期，成為價值投資者的新目標。

未來，如openai、谷歌、微軟等AI巨頭將鞏固自己在AI領域的地位，逐漸將那些小眾的AI公司和應用擠出行業，可能會采用并購方式強制小公司退出，最終“贏者通吃”。

事實上，假如你注意國內的AI產業，你會發現很多AI工具如今都乏人問津，大多數人用的，還是互聯網公司的頭部產品，比如豆包、通義千問、文心一言、元寶等等。

而很多次要的AI平臺，用的人就越來越少了，這里就不點名了，主要是，平臺企業有用戶流量基礎，能夠引導用戶用自己家的AI，而中小AI企業途有產品，沒有用戶。

對此，未來我們也要逐漸增強對AI平臺企業的關注，注意，股票市場之前重點關注的是算力，是硬件，而不是算法，即AI軟件。

有一些傳聞和宏觀事件可能影響股市：其一是中日關系摩擦可能推高國防股，僅此說一下自己的參考意見，適當關注，我估計很快日本首相就會道歉，畢竟，論鞠躬，日本是非常專業的。

其二是有前部長退休后談了談房產稅，個人認為這應該還是壓力試探，考慮到消費需要提振，房產稅現階段落不了地，個人看法，僅供參考，但房產稅和樓市的關系是明確的，日本1991年房地產泡沫破滅，止跌企穩之后，1992年又推出房產稅，從此失落了30年，此處不多說，各位關注，關切。

如果你 喜歡每天看我的文章，只要你點下面的“ ”圖案，公眾號就每天會推送給你了。

呂長順（凱恩斯） 證書編號：A0150619070003。【以上內容僅代表個人觀點，不構成買賣依據，股市有風險，投資需謹慎】