以稀土管制反制芯片封鎖，究竟有多難？

文/劉工昌

2025年10月9日，中國商務部發布公告：凡含0.1%以上中國重稀土成分，或使用中國稀土技術制造的境外產品，出口均需中方許可。10月16日，商務部新聞發言人何詠前強調，此次管制并非全面禁止，而是針對特定高技術產品——稀土磁材及相關零部件、靶材等，且所有用于民用、合規用途的出口申請均可依法獲批。

這一表態迅速引發全球關注。

稀土管制壓力并非瞬間停產

其實中國并不是第一次進行稀土出口管制。2010年，中國曾因環保與資源保護收緊稀土出口，引發美日歐聯合向WTO起訴。2014年，WTO裁定中國出口配額違規，中國被迫取消限制。

但此后，中國出土稀土開始由“數量控制”轉向“用途審查”。2020年《出口管制法》出臺，2024年《兩用物項出口管制條例》施行，標志著中國建立起以“最終用途”為核心的現代管制體系。此次對稀土磁材的管制，正是這一制度的延續與深化。

今天此舉引起以美國為首的西方激烈反應，媒體普遍解讀為對美限制對華芯片出口的反制。網民普遍歡呼，說中國控制了稀土產業的90%，此次限制稀土出口，將導致美西方很多高精尖產品因缺乏稀土而被迫停產或限產。那么究竟是不是這么回事呢？

根據近期的公開報道，中國的稀土管制措施對全球供應鏈產生的壓力并非“瞬間停產”，而是更側重于長期的供應鏈安全和成本沖擊。

首先是精準化、差異化的出口管理。中國的管制并非“一刀切”的全面禁令，而是有管理的出口許可制度。對于民用的合規貿易，中方依然保持開放態度。這意味著，純粹用于民用領域的需求仍能得到一定程度的滿足。

有分析指出，中國正在構建 “經驗證最終用戶”（VEU）制度。這套機制如果落實，可以理解為一種更精細的“過濾網”，旨在允許稀土產品流向經批準的民用企業，但嚴格阻斷其流向與軍事國防相關的領域。這對于美國國防工業及其承包商網絡構成了直接挑戰。

沖擊已顯現，但表現為“供應鏈焦慮”與成本飆升：雖然大規模停產的消息不常見，但供應鏈的緊張和價格的劇烈波動已經非常明顯。

以“釔”為例，作為一種在航空航天和半導體領域有關鍵用途的稀土元素，由于中國的出口限制，其歐洲市場價格在年內曾出現驚人漲幅。這清晰地表明了在供應受限預期下，市場的劇烈反應。

再就是庫存與生產壓力。早在2025年6月，美國就有研究機構警告，一些美國企業的稀土庫存可能僅能維持兩到三個月。汽車等行業已被迫擔憂可能出現導致停產的供應鏈危機。

關于中國的稀土管制措施對美西方高科技產業的影響，以及替代供應鏈的發展，目前的情況比一些媒體報道要更為復雜和漸進。

西方構建替代鏈的進展

為應對供應鏈風險，美國正積極聯合盟友試圖構建一條“去中國化”的稀土供應鏈。目前，戰略決心很大，口號也很響亮，但在實際落地層面仍面臨技術、成本和時間的多重挑戰。

美國推動稀土本土生產：支持MP Materials、USA Rare Earth等本土企業，并給予國防合同。同時擴大關鍵礦產清單，從官方層面明確戰略依賴范圍，引導投資和政策支持。

精煉能力薄弱：稀土分離提純的技術和產能嚴重不足，成本遠高于中國。

供應鏈不完整：缺乏完整的下游產業鏈（如磁材制造）。

澳大利亞開發新礦源：如Donald項目計劃于2026年投產。作為核心盟友，與美國簽署85億美元關鍵礦產協議，吸引美國投資和技術。但仍存精煉技術瓶頸，尤其在重稀土分離方面技術尚未突破。

日本尋求多元化：參與美澳合作，并投資如澳大利亞Lynas等公司。同時嘗試深海采礦等替代方案。但替代方案遙遠：深海采礦等項目預計要到2035年才可能商業化，且成本高昂。

另外美國也在努力拉攏馬來西亞、泰國等國家加入其供應鏈體系，試圖復制部分下游加工環節。

總的來說，當前的情況可以概括為：

沖擊已然發生，但形式并非停產：中國的稀土管制目前最直接的效果是推高了全球價格、加劇了供應鏈不安全感，并精準瞄準了美國的國防工業基礎。由于民用貿易仍在進行，且庫存發揮作用，短期內出現大面積停產的可能性不高。

替代供應鏈“遠水難解近渴”：美西方構建的替代鏈是一個耗時漫長、耗資巨大的系統性工程。在精煉和技術環節對中國的依賴，不是在短時間內能夠解決的。正如分析所指，美國要重建完整的稀土產業鏈，可能仍需至少8年時間和巨額投資。

博弈長期化：稀土領域的博弈已成為一場持久戰。中國正通過技術升級（如減少重稀土用量、發展回收技術）和海外布局（如在馬來西亞、非洲合作）來鞏固其長期優勢。

那么中國這次稀土出口管制究竟能不能達到目的呢？這里有這樣幾個問題相信我們大家都想知道。

稀土真有那么神奇嗎？

稀土元素被譽為“工業維生素”，是現代高科技產業和國防工業不可或缺的關鍵材料。其中新能源與清潔技術是當前受關注度最高的領域。另外體量巨大的消費電子產業，對稀土依賴度高。而國防與航空航天工業對稀土材料的性能要求極高且難以替代。除此之外在傳統汽車工業（傳統燃油車）、醫療設備、工業機器人與自動化、光學與玻璃工業等方面也應用廣泛。①

而媒體廣泛報道說稀土產業90%由中國控制到底是真是假？我們可以把稀土產業分為三個主要環節：分別為上游、中游和下游。其中上游包含采礦與冶煉分離，主要是資源與初級產品；中游包含稀土永磁材料等關鍵材料制造，是稀土工業的價值核心；下游是高端器件與終端應用，是技術巔峰的杰作。

媒體報道的中國控制的“90%”主要指上游和部分中游。中國具有資源與產能優勢和材料制造優勢。就資源與產能優勢來說，中國擁有全球最大、最完整的稀土產業鏈，尤其是在采礦和冶煉分離環節，無論是稀土氧化物還是金屬，中國的產量和冶煉分離能力都占據全球主導地位（約90%）。這意味著全球絕大部分的初級稀土產品都來自中國。

從材料制造優勢來說，這個環節在產業鏈中游，尤其是最重要的稀土永磁材料——釹鐵硼的制造上，中國也占據了全球90%以上的產量。這是中國稀土產業最強大的護城河之一。尤其是重稀土中國供應世界超過99%，也就是幾乎所有量產的重稀土都是中國供應的。更重要的是重稀土沒有完整的產業鏈只有技術也是搞不成的（無法量產），而建立一條完整的產業鏈至少需要8-10年。

2024年全球稀土礦產量分布高度集中，中國以超過六成的占比占據絕對主導地位，美國、澳大利亞和緬甸分別位列第二至第四位，合計占全球產量約15%。印度、馬達加斯加、越南等國家也具備一定產能，但整體份額較小。其余國家合計占比不足1%，表明全球稀土資源開采仍主要集中在少數國家。這一格局反映了稀土資源分布不均以及部分國家在關鍵礦產領域的戰略重要性。

根據行行查數據，我國稀土開采配額近年來呈現穩步增長趨勢，其中巖礦型稀土占比顯著高于離子型稀土。從2020年至2024年，總開采配額持續上升，盡管在2022年達到階段性高點后有所回落，但整體仍保持高位運行。2024年合計配額接近27萬噸（折REO），同比增長率雖較前兩年下降，但仍維持在5%以上，顯示出國家對稀土資源開發的有序調控。巖礦型稀土作為主要來源，其配額逐年增加，而離子型稀土配額相對穩定。這一趨勢表明，我國在保障稀土供應安全的同時，注重資源可持續利用與產業結構性優化。

中國的稀土產業鏈

稀土產業鏈分為上游開采、中游冶煉分離與金屬制備、下游精深加工與應用三大環節。上游主要包括輕稀土礦（如氟碳鈰礦、獨居石）和中重稀土礦（如離子型稀土礦）的勘探與采掘，主要集中于內蒙古包頭、四川以及江西贛州、湖南、福建、廣東、廣西等地。

圖源：AI

中游涉及稀土原礦的冶煉、分離和提純，通過火法或濕法冶金技術生產單一或混合稀土氧化物、金屬及其鹽類，這一過程技術門檻較高且環保要求嚴格。

下游是產業鏈附加值最高的部分，包括高性能釹鐵硼永磁材料、催化材料、發光材料、拋光材料、儲氫材料等功能材料的制造，并最終應用于新能源汽車電機、風力發電機、機器人伺服系統、節能家電、消費電子等多個高技術領域。

此外，稀土回收利用作為循環經濟的重要組成部分，正日益受到重視，相關政策鼓勵企業加強二次資源綜合利用。

我國在稀土開采和冶煉工藝方面已達到較高成熟度。具體來看，稀土開采方式主要分為露天開采和原地浸礦兩種。北方地區以混合型稀土礦為主，通常采用露天開采，通過濕磁分離和泡沫浮選技術提取稀土精礦。南方地區的離子型稀土礦則更多采用原地浸礦方法，通過分離浸取液提取稀土。

在冶煉工藝方面，輕稀土礦（如氟碳鈰礦和獨居石）通常采用濃硫酸焙燒法處理，經過研磨破碎、磁選分離后，在300-500℃條件下與濃硫酸混合焙燒，再通過水浸獲得硫酸稀土溶液，最后利用溶劑萃取分離得到單一稀土。中重稀土礦則需注入硫酸銨溶液，經過離子吸附、置換溶液、草酸沉淀等步驟，調整pH值至4.5，再進行浸出液處理，并使用P204萃取劑萃取分離，最終得到高純氧化鋱等產品。

當前中國稀土行業呈現高度集中化特征，上游資源端基本由中國稀土集團、北方稀土、廈門鎢業、廣東稀土等國有控股企業主導。這些企業在采礦權配置、生產配額管理等方面享有顯著優勢，形成了穩固的市場地位。

稀土行業大而不強

2025年10月，中國政府進一步強化了對稀土相關物項和技術的出口管制，明確要求境外組織在出口含有原產于中國的稀土成分（價值比例達0.1%及以上）或使用中國技術生產的稀土永磁材料時必須獲得中方許可。

此舉不僅提升了中國在全球稀土供應鏈中的話語權，也加劇了國內外企業在高端磁材領域的競爭壓力。同時，隨著出口管制范圍擴大至釤鈷、釹鐵硼、鈰磁體制造技術及相關設備，國內領先企業有望憑借技術壁壘鞏固競爭優勢。

不過中國盡管掌控了稀土產業的主體生產，但一直以來都面臨著“產業虧損、高端受制于人”的狀況。

上游的“白菜價”困境：盡管中國供應了全球大部分稀土，但過去多年里，由于國內企業惡性競爭、行業整合度曾經不夠高、以及環保成本未完全內部化等原因，稀土初級產品常常被以“白菜價”出口，導致“稀土賣出土價錢”的怪象。雖然近年來通過行業整合（形成中國稀土集團）和國家管控，價格波動性減小，但整體利潤率依然不高。

下游的“卡脖子”問題： 日本、美國、德國等國家，雖然放棄了污染重、利潤薄的上游開采和冶煉，但他們憑借數十年的技術積累，牢牢掌控著下游高附加值環節。日本在高端釹鐵硼專利、超高純稀土金屬及合金方面擁有強大優勢。尤其是用于某些特殊領域（如航天、軍工）的特定重稀土元素，日本企業通過提前布局、海外投資和精深加工技術，在這些細分領域確實有很強的話語權。

另外德國、日本等提供制造高性能稀土永磁所需的關鍵設備，如真空感應爐、氣流磨、自動壓機等。中國能生產設備，但在設備的精度、穩定性和自動化程度上，與頂尖水平仍有差距。而美國在稀土下游的終端應用上實力最強，例如將稀土永磁體用于最先進的F-35戰斗機、宙斯盾系統、電動汽車驅動電機等。

結論是，中國掌握了稀土的“命脈”（資源和基礎產能），但尚未完全掌握其“大腦和神經”（尖端材料配方、核心裝備和終極應用）。我們對美西方的稀土反制是有效果的，但并非無懈可擊。

所以稀土在中國出現這樣一種現象，一方面中國控制全球90%稀土，但另一方面“產業虧損、高端受制于人”的現象同時存在，這看似矛盾，但恰恰揭示了中國稀土產業“大而不強”的真實處境。

有人會說，稀土技術可能并不是一項特別先進的技術，那么美西方為什么不搞，致使稀土主要產業鏈都落在中國手里？?國外稀土產業停滯主要源于高成本、低利潤率和環境壓力，而中國通過長期積累形成了技術優勢?。

國外稀土產業停滯原因

成本與利潤上，美國等國家因環保法規嚴格（如1980年將稀土納入核監管體系），開采和加工成本大幅上升，導致企業難以盈利 。 ?

環境壓力上，傳統離子分離法和溶劑萃取法存在污染問題，西方國家更傾向于減少高污染產業 。 ?

中國稀土技術優勢在于提取工藝、產業鏈完整和政策支持。從工藝上看，中國通過徐光憲等科學家的萃取技術突破，實現了低成本、高純度提取，且污染控制優于西方 。 ?

從產業鏈整合角度看，中國擁有全球90%以上的稀土加工產能，從開采到永磁體制造形成完整鏈條，成本優勢顯著。而從政策支持角度看，2013年后中國整合稀土企業，強化技術優勢，同時推動環保升級 。 ?

一系列組合拳下來，中國的稀土管制政策形成了巨大的國際影響。從供應控制角度，中國通過法律限制稀土出口，迫使西方依賴其加工能力，短期內難以替代。在技術壁壘上，中國將萃取工藝列為核心資產，限制關鍵人員出境，進一步鞏固技術優勢。 ?

從未來挑戰角度看，中國稀土產業曾因污染付出環境代價，現正推動綠色轉型；美國、歐盟等正嘗試通過深海采礦或回收技術減少依賴，但短期內難以見效 。那如果美西方現在全力搞稀土，幾年能趕上中國？

這是一個非常關鍵的戰略問題。答案是：他們需要至少5-8年，甚至更長時間，才能建立起一個在規模、成本和完整性上能與中國媲美的稀土供應鏈。

這絕非易事，原因如下。

重建產業鏈需要時間：稀土不是一種礦，是17種元素的統稱。建立從采礦、選礦到分離提純一整套產業鏈，涉及復雜的化工流程和龐大的基礎設施，這不是一兩年能完成的。美國的芒廷帕斯礦重啟多年，其礦石仍要運到中國進行分離提純，就是因為本土缺乏分離能力。

環保與社會許可：稀土開采和冶煉，尤其是離子吸附型稀土礦（富含中重稀土），具有嚴重的環境污染風險。在歐美國家，通過環保評估、獲得社區許可是一個極其漫長和昂貴的過程。

成本競爭力：中國的稀土產業經過了數十年的發展，擁有成熟的產業工人、規模效應和相對較低的運營成本。西方新建的產業鏈在初期將極其昂貴，其產品在市場上缺乏價格競爭力。另外中國在稀土冶煉、分離提純、磁體制造等環節擁有核心技術優勢，例如釹鐵硼磁體純度達99.9999%，遠超海外水平。美國等國需突破設備、工藝、人才等多重瓶頸，短期內難以復制中國經驗。

人才與技術工人斷層：西方在過去幾十年將產能轉移后，相關的專業人才和技術工人隊伍已經出現斷層，重新培養需要時間。

但我們必須清醒地認識到：西方目前的目標并非完全復制中國90%的全球份額，而是在關鍵稀土元素（特別是釹、鐠、鏑、鋱等用于永磁體的元素）上實現“自主可控”，滿足其國防和關鍵科技產業的需求。這個目標，在政府強力支持和巨額投資下，可能在3-5年內看到初步成效。

而讓人更關心的是，在這個時間窗口，夠中國芯片產業突圍嗎？

稀土管制給芯片突圍創造時間窗口

這正是中美科技競爭的核心所在。這是一個與時間的賽跑，但中國芯片產業的突圍難度，遠大于西方重建稀土供應鏈的難度。

首先說說稀土，其本質上是一個流程工業和材料科學問題。一旦技術打通、工廠建成、環保問題解決，就可以大規模生產。其技術壁壘雖然高，但相對確定。

再來說說芯片，是現代工業的金字塔尖，涉及物理、化學、精密機械、軟件等數十個頂尖學科的協同，其尖端制造（如EUV光刻）是人類當前工業文明的極限。它需要全球化的生態協作，任何一國想完全獨立掌控都極其困難。

悲觀一點的估計是，如果西方在5年內建成關鍵稀土供應鏈，而中國在5年內仍無法突破7納米及以下制程的芯片制造全鏈路自主可控（尤其是EUV光刻機、EDA軟件等），那么屆時中國將面臨“稀土牌效力下降，而芯片卡脖子依舊”的戰略被動局面。

樂觀的估計是，如果中國能利用這3-5年的戰略窗口期，在成熟制程（28nm及以上）實現全鏈路自給自足并建立強大生態，同時在先進制程、第三代半導體等領域實現關鍵點突破，那么就能站穩腳跟，形成戰略對峙。即使稀土反制效果減弱，中國龐大的市場和完整的工業體系也能支撐芯片產業的持續發展。

總結起來，中國的優勢是現實的，但弱點也是存在的。 稀土反制是一張有效的“王牌”，但不能過度依賴。必須正視在高端材料、核心裝備上的差距，加速向產業鏈下游攀升。

西方擺脫對中國稀土的依賴是必然趨勢，但過程漫長且痛苦。這給了中國一個寶貴的戰略窗口期。

最關鍵的賽跑是中國芯片產業的自主化速度。 中國必須爭分奪秒，利用好稀土反制創造的時間和談判空間，全力攻克芯片產業的“雪山草地”。這場競賽的勝負，將決定未來幾十年全球科技與戰略格局的走向。

因此，目前中國的策略不應是沾沾自喜于“90%”的份額，而應是 “鞏固上游、強化中游、突破下游” ，同時將稀土帶來的戰略窗口期，毫無保留地投入到芯片等更核心技術的突圍戰中。

[引用]

①（受稀土管制影響大的行業 最后遇到你 修改于2025-10-12 來自Android ）