全球EDA大變局，14只核心概念股誰(shuí)能把這根“脖子”練粗？

英偉達(dá)又向市場(chǎng)投放了一枚“硬核炸彈”！

12月1日消息，英偉達(dá)宣布，與全球電子設(shè)計(jì)自動(dòng)化（EDA）龍頭——新思科技（Synopsys）擴(kuò)大戰(zhàn)略合作伙伴關(guān)系，并將斥資20億美元入股。

英偉達(dá)創(chuàng)始人黃仁勛，將這筆巨額交易描述為“革命性”的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型，而非簡(jiǎn)單的商業(yè)合作，“是關(guān)于徹底改變世界上計(jì)算密集程度最高的行業(yè)之一——設(shè)計(jì)和工程。”

多家機(jī)構(gòu)認(rèn)為，全球AI大浪潮之下，EDA軟件領(lǐng)域?qū)⑹抢^AI GPU/AI ASIC算力產(chǎn)業(yè)鏈、HBM存儲(chǔ)系統(tǒng)、Chiplet先進(jìn)封裝體系之后，下一個(gè)受益最大的核心賽道。

AI重塑EDA產(chǎn)業(yè)格局

電子設(shè)計(jì)自動(dòng)化軟件包含用于設(shè)計(jì)、仿真、驗(yàn)證和實(shí)現(xiàn)電子系統(tǒng)及集成電路(IC)的工具和平臺(tái)，能夠支持半導(dǎo)體、片上系統(tǒng)(SoC)、PCB和多域系統(tǒng)的開(kāi)發(fā)，是設(shè)計(jì)芯片必須具備的工具，素有“芯片之母”的美譽(yù)。

隨著半導(dǎo)體設(shè)計(jì)復(fù)雜性的不斷增加，以及半導(dǎo)體公司在人工智能、汽車和高性能計(jì)算領(lǐng)域持續(xù)推進(jìn)創(chuàng)新，電子設(shè)計(jì)自動(dòng)化軟件市場(chǎng)正快速增長(zhǎng)。

公開(kāi)數(shù)據(jù)顯示，全球電子設(shè)計(jì)自動(dòng)化軟件市場(chǎng)規(guī)模在2025年預(yù)計(jì)為145.5億美元，并將從2026年的158.9億美元增長(zhǎng)到2034年的約321.5億美元，2025年至2034年的復(fù)合年增長(zhǎng)率為9.21%。

傳統(tǒng)模式下，EDA工具通過(guò)算法優(yōu)化助力工程師完成手動(dòng)難以實(shí)現(xiàn)的芯片設(shè)計(jì)任務(wù)，這一過(guò)程依賴確定性算法，還需工程師通過(guò)腳本串聯(lián)工具鏈，流程繁雜且效率受限，正面臨越來(lái)越多多芯片協(xié)同、系統(tǒng)級(jí)優(yōu)化和多物理場(chǎng)耦合帶來(lái)的挑戰(zhàn)。

而AI技術(shù)的引入，為EDA開(kāi)辟了全新的發(fā)展路徑。從電路設(shè)計(jì)到封裝布局，從信號(hào)通道優(yōu)化到系統(tǒng)級(jí)電-熱-應(yīng)力協(xié)同仿真，AI正在通過(guò)學(xué)習(xí)與推理能力大幅提升設(shè)計(jì)效率、縮短驗(yàn)證周期。EDA的角色，也正在從過(guò)去的“設(shè)計(jì)工具”，升級(jí)為AI算力體系的底層操作系統(tǒng)。

公開(kāi)資料顯示，新思科技是一家總部位于美國(guó)加州的EDA公司，專注于硅晶設(shè)計(jì)與驗(yàn)證等業(yè)務(wù)，是全球排名第一的芯片自動(dòng)化設(shè)計(jì)解決方案提供商，全球排名第一的芯片接口IP供應(yīng)商，其技術(shù)產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于智能汽車、物聯(lián)網(wǎng)、人工智能、云計(jì)算和信息安全等新興科技創(chuàng)新領(lǐng)域。

目前，新思科技的發(fā)展情況并不樂(lè)觀。11月14日消息，根據(jù)當(dāng)?shù)貢r(shí)間周三提交的監(jiān)管文件，公司計(jì)劃裁員約10%，即大約2000名員工，預(yù)計(jì)在2026財(cái)年（2025年11月-2026年10月）完成大部分裁員工作，在2027財(cái)年結(jié)束時(shí)基本完成重組計(jì)劃。

今年早些時(shí)候，新思科技以350億美元現(xiàn)金加股票的方式完成了對(duì)工程設(shè)計(jì)公司Ansys的收購(gòu)，而在九月公布的第三季度營(yíng)收未達(dá)分析師預(yù)期。

新思科技亟須一個(gè)獲得重新增長(zhǎng)的機(jī)會(huì)。英偉達(dá)在聲明中寫(xiě)道，此次合作關(guān)系的擴(kuò)展將整合英偉達(dá)在人工智能和加速計(jì)算方面的優(yōu)勢(shì)，以及新思科技領(lǐng)先的工程解決方案，從而幫助研發(fā)團(tuán)隊(duì)以更高的精度、更快的速度和更低的成本設(shè)計(jì)、仿真和驗(yàn)證智能產(chǎn)品。

誰(shuí)能把這根“脖子”練粗

在行業(yè)專家看來(lái)，EDA可能是集成電路領(lǐng)域從業(yè)人員最少的，同時(shí)也是市場(chǎng)占比最小的行業(yè)，僅1.3%。然而，EDA就像人的脖子一樣，雖然細(xì)但是極其重要，把大腦和心臟有機(jī)地連接在一起，“希望借助AI的力量，把這根‘脖子’稍微練粗一點(diǎn)。”

在半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)蓬勃發(fā)展的今天，電子設(shè)計(jì)自動(dòng)化(EDA)軟件作為集成電路設(shè)計(jì)與制造的“基石”，其重要性不言而喻。然而，全球EDA市場(chǎng)長(zhǎng)期由Synopsys、Cadence和Siemens EDA主導(dǎo)，三家企業(yè)合計(jì)占據(jù)超過(guò)八成的市場(chǎng)份額。其技術(shù)優(yōu)勢(shì)體現(xiàn)在全流程工具鏈覆蓋、成熟的生態(tài)體系以及與晶圓廠的深度綁定。

對(duì)于中國(guó)而言，盡管集成電路產(chǎn)業(yè)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張，但EDA工具的國(guó)產(chǎn)化率仍不足，高端制程工具鏈依賴進(jìn)口，成為制約產(chǎn)業(yè)自主可控的“卡脖子”環(huán)節(jié)。在此背景下，國(guó)產(chǎn)EDA企業(yè)如何突破技術(shù)封鎖、構(gòu)建生態(tài)協(xié)同、實(shí)現(xiàn)全流程覆蓋，成為行業(yè)亟待解決的痛點(diǎn)。

同花順數(shù)據(jù)顯示，目前A股概念一共有14家上市公司，具體包括：廣立微（301095.SZ）、一博科技（301366.SZ）、紫光國(guó)微（002049.SZ）、概倫電子（688206.SH）、華大九天（301269.SZ）、華潤(rùn)微（688396.SH）、航宇微（300053.SZ）、申通地鐵（600834.SH）、粵電力A（000539.SZ）、東土科技（300353.SZ）、賽微電子（300456.SZ）、隧道股份（600820.SH）、安路科技（688107.SH）、ST晨鳴（000488.SZ）。

從二級(jí)市場(chǎng)表現(xiàn)看，截止12月1日收盤(pán)，今年以來(lái)，賽微電子、概倫電子、東土科技等3公司股價(jià)漲幅均超過(guò)80%，位居前三。其中，賽微電子已經(jīng)成功實(shí)現(xiàn)翻倍。從業(yè)績(jī)表現(xiàn)看，今年前三季度，廣立微、紫光國(guó)微、概倫電子、華潤(rùn)微等4家公司營(yíng)收和利潤(rùn)均實(shí)現(xiàn)同比增長(zhǎng)。

華大九天是國(guó)內(nèi)公認(rèn)的EDA龍頭。2025年，公司產(chǎn)品線進(jìn)展顯著，已推出47款全流程工具系統(tǒng)，覆蓋全流程80%，領(lǐng)先國(guó)產(chǎn)廠商。數(shù)字電路設(shè)計(jì)工具中，HimiTime設(shè)計(jì)數(shù)據(jù)讀取性能較業(yè)界標(biāo)桿工具提升4倍，HimaEMIR工具可處理50億+以上單元實(shí)例規(guī)模的電路分析，較競(jìng)品提速5倍。此外，公司深化EDA與IP協(xié)同布局，構(gòu)建“工具+內(nèi)容”雙輪驅(qū)動(dòng)體系，持續(xù)提升客戶依賴度和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。