銀行業現“冰火兩重天”：一邊減資瘦身，一邊增資擴容

新年伊始，多家銀行調整注冊資本金。注冊資本調整的背后，是不同銀行基于區域經濟環境和自身戰略的理性選擇，也是銀行業向精細化、差異化邁進的重要信號。

這種增資與減資的分化，正成為中國銀行業一道獨特的風景線。一部分銀行在擴張之路上狂奔，另一部分卻在主動“瘦身”。

減增資并行

2026年開年，銀行業注冊資本調整呈現明顯分化。多家中小銀行選擇了逆勢減資的路徑。

如山東陽谷農商銀行在1月15日獲準減少注冊資本4421.02萬元。

兩天前，北京門頭溝珠江村鎮銀行剛剛獲批減資3000萬元，完成了從2025年10月就開始推進的減資方案。

回顧2025年，這種減資趨勢更為明顯。山東肥城農商行減資超過1.6億元，福安市農村信用合作聯社減少注冊資本超5200萬元，湖南炎陵農商行更是大幅減資2.63億元。

與減資形成鮮明對比的是，銀行業整體仍以增資擴股為主流。2026年伊始，多家銀行增資方案獲監管批準。

廣西隆安農商銀行獲準增加注冊資本160.33萬元。凌云農商銀行增加注冊資本600萬元，黔西南富民村鎮銀行增資3005.169萬元。

減資與增資并行，反映出不同銀行的不同發展策略。蘇商銀行特約研究員武澤偉指出，減資行為本質上反映了在行業整體資本約束下的結構性優化調整，是銀行基于自身經營實際與區域經濟環境，對資本規模與業務發展進行動態適配的理性選擇。

理性分化

對于業務覆蓋范圍相對有限、信貸需求漸趨飽和的農村中小銀行而言，過高的注冊資本易形成資本沉淀。

這種沉淀不僅無法有效轉化為信貸投放，還會推高資本成本與合規負擔。

根據相關規定，農村中小銀行的注冊資本其實有明確底線。農商行實繳資本最低限額為5000萬元，農信社為300萬元，村鎮銀行在縣（區）設立的為300萬元，在鄉（鎮）設立的為100萬元。

但實際操作中，部分機構因歷史注資、股東增資等原因，注冊資本遠超實際業務需求，形成大量資本沉淀。

減資不是為了收縮，而是為了優化。減資后，中小銀行需要將釋放的資本轉化為經營效能。核心路徑包括聚焦本地特色產業優化信貸投放，提升資產收益；降低冗余資本帶來的成本負擔，改善盈利水平。

與中小銀行減資形成鮮明對比的是，國有大型商業銀行正在大規模補充資本。

去年12月，交通銀行、建設銀行和中國銀行先后公告增加注冊資本。交通銀行注冊資本增加141.01億元，建設銀行增加至2616億元，中國銀行增加278.25億元。

這一輪國有大行增資源自國家支持。2025年3月，財政部宣布將向中國銀行、建設銀行、交通銀行、郵儲銀行四家國有商業銀行注資5000億元，用于增加核心一級資本。

資本補充不僅是數字游戲，更是戰略調整。2024年1月1日，《商業銀行資本管理辦法》正式實施，對商業銀行資本和風險管理水平提出了更高要求。

銀行業注冊資本調整的分化趨勢可能進一步擴散。尤其是業務體量有限、資本充足率長期偏高但資產擴張緩慢的機構，可能會加入減資行列。

減資并非簡單的資本收縮，背后往往有著股東結構優化、風險化解、運營效率提升等多重訴求。

除了戰略調整外，銀行減資的其他可能動因還包括：股東結構發生變更，原有投資者退出需相應減少注冊資本；通過減資剝離不良資產或彌補歷年虧損，實現財務輕裝。

未來銀行的差異化將更加明顯。中小銀行需要將資源傾斜至數字化轉型、人才建設與風控體系完善，從而增強服務深度與可持續競爭力，真正實現資本“減量增效”。

國有大行則需要在資本充足的基礎上，更好服務實體經濟，特別是在“兩重兩新”、制造業、科技創新、擴大消費等重點領域加大信貸支持力度。