黃仁勛透露：英偉達已取代蘋果，成為臺積電最大客戶

人工智能浪潮正在重塑全球半導體供應鏈的版圖。英偉達首席執行官黃仁勛近日透露，得益于對AI處理器的爆炸性需求，公司已取代蘋果，成為臺積電當前最大的客戶。

這一消息來自黃仁勛近期接受全球半導體聯盟首席執行官Jodi Shelton采訪時的表態。他在一檔播客節目中提及，回顧當年對臺積電創始人張忠謀許下的承諾，英偉達目前已確立了其作為臺積電最大收入來源的地位，結束了蘋果長期占據這一榜首的歷史。

此次排位更迭凸顯了企業級AI資本支出對上游晶圓代工產能的強勁拉動作用。雖然蘋果依靠iPhone和Mac等消費電子產品維持高銷量，但企業客戶為獲取AI算力不惜投入巨資搶購GPU，這種企業級市場對價格極不敏感的需求模式正在壓倒消費電子市場的傳統訂單規模，推動英偉達營收飆升。

隨著產能向AI芯片傾斜，市場傳言臺積電可能正對蘋果提價。據媒體報道，由于AI需求擠壓了其他半導體的生產空間，蘋果不僅面臨成本上升的壓力，其在臺積電的生產優先級也可能受到挑戰，這表明供應鏈的話語權正隨著終端需求的變化而轉移。

重回榜首

在“A Bit Personal with Jodi Shelton”播客的首期節目中，Shelton詢問黃仁勛早年自信心的來源，并回憶起臺積電創始人張忠謀曾提到的故事：黃仁勛在初次見面時就豪言要成為臺積電最大客戶，當時張忠謀認為這非常有魄力。對此，黃仁勛在采訪中回應稱，“順便說一句，忠謀會很高興知道英偉達現在是臺積電最大的客戶。”

這并非英偉達首次占據這一位置。在21世紀初，該公司曾是臺積電的頭號客戶。然而，進入2010年代后，隨著英特爾錯失與蘋果的合作機會，臺積電承接了iPhone和iPad處理器的制造訂單。隨著iPhone全球市場份額超越三星，蘋果在很長一段時間內穩居臺積電第一大客戶的寶座，直到此次被AI浪潮推升的英偉達反超。

企業級支出的勝利

英偉達重奪榜首反映了半導體終端市場的深刻變化。盡管蘋果的智能手機、平板電腦以及Mac產品線憑借Apple Silicon芯片仍驅動著創紀錄的銷售額，但AI熱潮帶來的GPU需求呈現出完全不同的增長邏輯。

企業客戶愿意向英偉達支付數十億美元以獲取盡可能多的AI處理器，這種需求主要受算力競賽驅動，價格敏感度極低。相比之下，消費電子領域的消費者存在明顯的價格上限，一旦智能手機或筆記本電腦定價過高，用戶便會轉向其他品牌。

目前，科技公司正投入巨資收購成千上萬個GPU來訓練最先進的模型，只要企業認為增加算力能帶來更多利潤，英偉達就能在這一幾乎被其壟斷的市場上持續獲得巨額收入。

產能擠壓與潛在風險

這種需求的劇烈轉變可能正在改變臺積電的定價策略。據WCCFTech援引微博科技爆料賬號Fixed Focus Digital的消息，由于AI需求擠壓了其他半導體的產能，臺積電正在提高對蘋果芯片的收費。

此外，傳言稱蘋果可能不再享有生產優先級。盡管這目前僅是市場猜測且相關合同信息通常保密，但這反映了供應鏈內部因AI需求爆發而產生的資源分配緊張。

值得注意的是，英偉達當前的成功與AI市場的炒作高度綁定。如果AI泡沫破裂，導致大量已建成的AI數據中心閑置且缺乏客戶，需求將迅速回落。屆時，業務模式更為穩健的蘋果有望重新奪回臺積電第一大客戶的位置。