合資品牌目標分化，2026突圍賽勝算幾何？

當2025年車市收官的鐘聲漸近，中國汽車市場已提前進入2026年的戰略布局期。在摩根預測2026年乘用車銷量僅增長4%、新能源滲透率將達55%的行業背景下，、南北大眾等合資巨頭紛紛拋出年度戰略，從明確的百萬級銷量目標到模糊的"進攻模式"，從純電與混動的技術押注到全球化布局的加速，不同路徑的選擇背后，是合資品牌在存量競爭時代的生存焦慮與破局野心。這場目標驅動的轉型之戰，正悄然勾勒出2026年車市的競爭新圖景。

大通

東風日產

合資陣營的多元破局路徑

面對2026年55%的新能源滲透率紅線與自主品牌68.5%的市場份額擠壓，合資車企呈現出"定量沖刺與定性突圍"并存的目標體系，不同品牌基于自身基盤實力選擇了差異化路徑。

明確量化目標的攻堅派以東風日產為代表，其直接將2026年總銷量鎖定在100萬輛，較此前計劃提升20萬輛，在增速放緩的市場中展現出強硬姿態。支撐這一目標的是"燃油守基、新能源增量"的雙線策略：燃油車將繼續鞏固在三四線市場的用戶基礎，而新能源領域將兩年內密集推出5款車型，覆蓋純電、插混、增程三種動力形式，形成全技術路線布局。與此同時，智能化升級與出口業務的雙輪驅動，成為其突破銷量瓶頸的關鍵抓手，這與東風集團整體在歐洲市場追求三倍增長的全球化戰略形成呼應。

則以區間目標展現務實態度，市場分析預計其2026年銷量將維持在120萬-150萬輛。作為大眾集團在華的核心合資力量，其選擇通過新能源產品矩陣實現規模穩定，與大眾汽車聯合開發的3款插混車型及2款純電車型將于2026年陸續登場，首款新車的推出將成為沖擊銷量的重要支點。這一策略與大眾集團"未來三年推出30款智能網聯車型、新能源占比超六成"的整體規劃一脈相承。

上汽大眾

聚焦結構優化的轉型派更注重質量而非數量。上汽通用雖未設定整體銷量目標，但拋出的"2026年新能源占比超50%"的指標極具沖擊力，這一目標遠超2025年預計49%的行業滲透率水平。為實現這一結構性突破，其計劃在2025-2027年間推出12款新能源車型，涵蓋全動力形式的同時，強調"貼合中國用戶需求"的本土研發邏輯，試圖以精準產品狙擊細分市場。

以產品擴容求生存的突圍派則將2026年視為關鍵轉折點。一汽-大眾雖未公布具體銷量數值，但明確將該年定為"商品投放大年"與"混動元年"，通過PHEV（含REEV）的全面覆蓋完善產品矩陣，此舉被業內解讀為遏制銷量下滑的核心舉措。這一布局背后是大眾集團的技術賦能，基于CMP平臺與CEA電子電氣架構的新車將搭載L2++級智駕與AI座艙功能，實現從"全球車中國造"到"專為中國造"的轉型。

大眾安徽與則以"車型攻勢"彰顯決心。大眾安徽將2026年定為"戰略決勝之年"，計劃推出5款覆蓋SUV與轎車的新車型，依托大眾集團技術基底構建差異化競爭力；北京現代則開啟"進攻模式"，通過5款新車型的陸續投放拓展市場版圖，這一動作得到80億元增資計劃的支撐，同時與其中高端車型占比提升至50%的目標形成協同。

北京現代

2026年車市的四大核心變局

合資車企的個體戰略選擇，實則是對2026年車市結構性變化的集體回應。在滲透率突破50%、出口量預計達807萬輛的市場環境下，行業將迎來從技術路線到競爭格局的深度重構。

2026年將成為中國新能源汽車從"政策驅動"轉向"市場主導"的關鍵拐點，55%的滲透率意味著每兩輛新車中就有一輛是新能源車型。這一趨勢下，合資車企的技術路線選擇呈現"全棧布局"特征：東風日產、上汽通用等均覆蓋純電、插混、增程三種形式，而一汽-大眾將混動作為突破口，看準了PHEV在三四線市場的接受度——2025年PHEV零售占比仍將維持在39%，成為連接燃油與純電的關鍵橋梁。

技術迭代將加速這一進程。固液混合電池將實現十萬輛級搭載，能量密度突破400Wh/kg，配合5C超充技術實現12分鐘補能70%的效果，徹底緩解續航焦慮。這意味著合資品牌的新能源產品將在2026年迎來"代際跨越"，與自主品牌的技術差距進一步縮小。

如果說電動化是基礎門檻，智能化則成為2026年的核心差異化戰場。《2026年度中國汽車十大技術趨勢》顯示，L3級自動駕駛方案將逐漸收斂，端到端AIAgent智能座艙進入規模化量產階段，HBM芯片在高端車型滲透率將超30%。

合資車企正加速補位智能化短板：東風日產明確"投入資源推進智能化升級"，一汽-大眾的新車將搭載CEA電子電氣架構與L2++級智駕功能，大眾集團通過VCTC與CARIAD中國實現智能技術的本土研發。這種"硬件+軟件"的雙重布局，試圖應對自主品牌在智能座艙與智駕領域的先發優勢，但能否實現"車適應人"的范式轉型，仍需市場檢驗。

國內市場的存量博弈，推動合資車企將目光投向海外。2026年中國汽車出口量預計突破807萬輛，其中新能源汽車仍是主力，而本地化生產占比將從15%提升至20%。東風日產的出口布局、北京現代的"中國為全球"戰略（2026年出口目標劍指南美市場），正是順應這一趨勢的必然選擇。

但全球化已進入"質量攻堅"階段。不同于此前的產品貿易模式，2026年的出海競爭更強調本地化能力：一是市場從新興市場向歐美主流延伸，如東風沖擊歐洲8萬輛目標；二是產品定制化，針對不同市場法規與消費習慣開發車型；三是技術輸出，以新能源與智能化優勢打破歐美壟斷。對于合資品牌而言，如何平衡母公司全球戰略與本土出口需求，將成為新的挑戰。

摩根大通預測2026年車市可能面臨3%-5%的下滑壓力，這一背景將放大"強者恒強"的馬太效應。從目標體量看，東風日產、上汽大眾等頭部合資品牌的銷量目標總和已占據市場重要份額，而、等自主品牌的百萬級目標更將加劇競爭烈度。

比亞迪

吉利

中小品牌的生存空間持續被擠壓。2026年的競爭將從價格戰升級為"技術戰+生態戰"：一方面，頭部企業通過規模化降低成本，推動空氣懸掛、激光雷達等配置下放；另一方面，等生態陣營以"科技+車企"模式開辟新賽道。對于缺乏技術儲備與資金實力的品牌而言，被淘汰的風險顯著提升。

鴻蒙智行

百姓評車

2026年的中國車市，正站在"電動化收官與智能化開局"的歷史節點。合資車企的目標體系與戰略布局，既是對過往優勢的堅守，也是對未來趨勢的妥協——東風日產的"燃油守基"是對存量市場的敬畏，上汽通用的"50%新能源占比"是對趨勢的擁抱，大眾系的"全平臺布局"是對技術路線的保險。

2026年不會給“溫水煮青蛙”的品牌留位置。活下來的，絕不是靠母公司技術輸血的“寄生者”，而是能砸碎“全球車”思維、真正讀懂中國用戶的“破局者”；是既能在國內跟自主品牌拼智能、拼性價比，又能在歐美市場跟、大眾本土車型搶份額的“全能選手”。

特斯拉