非交易過戶，變更，交易費(fèi)用

第六節(jié) 非交易過戶及交易費(fèi)用（景點(diǎn)游覽）

在旅行途中，我們會(huì)涉足各式各樣的景點(diǎn)，而大多數(shù)景點(diǎn)都需要購買門票才能進(jìn)入游覽。股票交易與之類似，除了常規(guī)的買賣操作，也存在股票從一個(gè)投資者名下過戶到另一個(gè)投資者名下的特殊情形，并且在股票交易過程中，投資者同樣需要繳納一定的費(fèi)用。接下來，我們就詳細(xì)了解一下股票非交易過戶的相關(guān)情況以及股票交易費(fèi)用的具體構(gòu)成。

1. 什么情況可以申請(qǐng)辦理非交易過戶登記？

非交易過戶登記，是指不通過證券交易場(chǎng)所（如證券交易所）的買賣行為，而使證券的所有權(quán)在不同主體之間發(fā)生轉(zhuǎn)移，并在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)進(jìn)行相應(yīng)登記的過程。這種過戶方式適用于多種特定情形，是證券所有權(quán)轉(zhuǎn)移的一種特殊途徑。

登記在中國(guó)證券登記結(jié)算有限公司開立的證券賬戶中的股票、債券、基金（限于證券交易所場(chǎng)內(nèi)登記的份額）、權(quán)證等證券，在以下情形下可申請(qǐng)辦理非交易過戶登記

證券協(xié)議轉(zhuǎn)讓（含行政劃撥）當(dāng)交易雙方通過私下協(xié)商達(dá)成證券轉(zhuǎn)讓協(xié)議，或者因行政指令進(jìn)行證券的劃撥時(shí)，可申請(qǐng)非交易過戶登記。例如，兩家企業(yè)經(jīng)過友好協(xié)商，決定將一家企業(yè)持有的部分上市公司股票轉(zhuǎn)讓給另一家企業(yè)，就可以通過這種方式辦理過戶。又比如，政府出于某些政策目的，將某國(guó)有企業(yè)持有的證券行政劃撥給其他企業(yè)或機(jī)構(gòu)。

法人資格喪失當(dāng)持有證券的法人主體，由于破產(chǎn)、注銷、被吊銷營(yíng)業(yè)執(zhí)照等原因喪失法人資格時(shí)，其持有的證券需要進(jìn)行相應(yīng)的過戶處理。比如，某上市公司的大股東因經(jīng)營(yíng)不善宣告破產(chǎn)，在破產(chǎn)清算過程中，其持有的該上市公司股票需要過戶給相關(guān)的債權(quán)人或清算組指定的其他主體。

繼承（含遺囑）自然人股東去世后，其持有的證券按照法定繼承順序或遺囑指定，由繼承人繼承，此時(shí)需要辦理非交易過戶登記，將證券過戶到繼承人名下。例如，老張持有某股票，他在遺囑中明確指定將這部分股票由兒子小張繼承，小張就需要通過非交易過戶登記，使股票正式歸自己所有。

離婚財(cái)產(chǎn)分割夫妻雙方在離婚過程中，對(duì)共同持有的證券資產(chǎn)進(jìn)行分割，分割后的證券需要過戶到各自名下，這種情況也可申請(qǐng)非交易過戶登記。假設(shè)夫妻二人共同持有某基金份額，離婚時(shí)協(xié)議將其中一半份額歸一方所有，就可通過此途徑辦理過戶。

向基金會(huì)捐贈(zèng)投資者出于慈善目的，將自己持有的證券捐贈(zèng)給合法成立的基金會(huì)，為實(shí)現(xiàn)證券所有權(quán)的轉(zhuǎn)移，需要辦理非交易過戶登記。比如，某投資者將持有的部分股票捐贈(zèng)給某慈善基金會(huì)，用于支持公益事業(yè)。

公司合并與分立在公司進(jìn)行合并或分立的過程中，涉及到證券權(quán)益的重新分配和轉(zhuǎn)移，可通過非交易過戶登記來完成。例如，A 公司與 B 公司合并為 C 公司，A、B 公司原股東持有的證券需要按照合并協(xié)議過戶到 C 公司股東名下；或者某公司分立為兩個(gè)新公司，原公司股東持有的證券要相應(yīng)地過戶到新成立公司的股東名下。

合格境外機(jī)構(gòu)投資者錯(cuò)誤交易產(chǎn)生的證券非交易過戶當(dāng)合格境外機(jī)構(gòu)投資者（QFII）在交易過程中出現(xiàn)錯(cuò)誤操作，導(dǎo)致證券權(quán)益誤判或誤轉(zhuǎn)移，需要通過非交易過戶進(jìn)行糾正，使證券回到正確的持有人名下。

證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)所涉證券劃轉(zhuǎn)證券公司為客戶提供定向資產(chǎn)管理服務(wù)時(shí)，根據(jù)資產(chǎn)管理合同的約定，將客戶的證券進(jìn)行劃轉(zhuǎn)，此時(shí)需要辦理非交易過戶登記。比如，證券公司按照與客戶簽訂的定向資產(chǎn)管理協(xié)議，將客戶A 賬戶中的部分股票劃轉(zhuǎn)到客戶 B 的賬戶中。

社保基金證券賬戶所持證券劃轉(zhuǎn)社保基金出于投資策略調(diào)整、賬戶管理等原因，需要對(duì)其證券賬戶中的證券進(jìn)行劃轉(zhuǎn)，可通過非交易過戶登記來實(shí)現(xiàn)。例如，社保基金將某一證券賬戶中的部分債券劃轉(zhuǎn)到另一個(gè)社保基金賬戶中。

2. 在申請(qǐng)辦理過戶登記業(yè)務(wù)前，證券持有人需查詢其證券持有情況的，可向證券公司或中國(guó)證券登記結(jié)算有限公司查詢，需要提交什么資料？

《證券查詢申請(qǐng)表》（可現(xiàn)場(chǎng)填寫）這是一份標(biāo)準(zhǔn)化的申請(qǐng)表格，用于明確申請(qǐng)人的基本信息、查詢目的、查詢證券的相關(guān)信息等，是查詢流程中的基礎(chǔ)文件，方便證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)或證券公司了解申請(qǐng)人的需求并進(jìn)行相應(yīng)處理。

證券賬戶卡原件（如有）證券賬戶卡是投資者在證券市場(chǎng)的身份標(biāo)識(shí)之一，通過提供證券賬戶卡原件，可直接確認(rèn)投資者的證券賬戶信息，快速定位到其持有的證券記錄，確保查詢的準(zhǔn)確性。

證券持有人身份證明文件這是核實(shí)申請(qǐng)人身份的關(guān)鍵資料，無論是自然人還是法人，都需要提供相應(yīng)的有效身份證明。自然人通常提供居民身份證；法人則需提供營(yíng)業(yè)執(zhí)照副本、法定代表人身份證明書等，以證明申請(qǐng)人有權(quán)查詢相關(guān)證券持有情況。

持有證券的自然人死亡的情況

符合《繼承法》的法定繼承人可辦理查詢，并需提交死亡證明、有效親屬關(guān)系證明、申請(qǐng)查詢?nèi)松矸葑C明文件等死亡證明用于確認(rèn)原證券持有人已去世的事實(shí)；有效親屬關(guān)系證明，如戶口本、親屬關(guān)系公證書等，用于證明查詢?nèi)伺c原證券持有人的親屬關(guān)系，以確定查詢?nèi)说暮戏ɡ^承人身份；申請(qǐng)查詢?nèi)松矸葑C明文件則用于核實(shí)查詢?nèi)说纳矸荩_保查詢操作的合法性。例如，小李作為父親的法定繼承人，要查詢父親名下的證券持有情況，需提供父親的死亡證明、能證明父子關(guān)系的戶口本以及自己的身份證。

法定繼承人以外的其他繼承人辦理查詢，另需提供證明其合法繼承人身份的司法文書或經(jīng)公證的證明文件這是為了確保非法定繼承人查詢的合法性和公正性。司法文書如法院的判決書、裁定書等，經(jīng)公證的證明文件如遺囑公證書等，能夠有力地證明該繼承人的合法身份，保障證券信息查詢的準(zhǔn)確性和權(quán)益歸屬的明確性。

持有證券的法人資格喪失的情況

其清算組、出資人或合法承繼人等可以辦理查詢在法人資格喪失后，這些主體與原法人的證券權(quán)益存在關(guān)聯(lián)，有權(quán)了解證券持有情況。

其中，清算組、出資人還應(yīng)當(dāng)提供身份證明文件清算組需提供清算組負(fù)責(zé)人身份證明、清算組成員名單等相關(guān)證明文件；出資人需提供企業(yè)營(yíng)業(yè)執(zhí)照副本、出資證明等，以證明其身份和與原法人的關(guān)系，確保查詢行為的合法性和責(zé)任可追溯性。

合法承繼人還應(yīng)當(dāng)提供法人資格喪失的證明文件、證券權(quán)屬證明文件、身份證明文件等法人資格喪失的證明文件，如工商局出具的企業(yè)注銷證明；證券權(quán)屬證明文件，如證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)出具的證券持有證明等；身份證明文件用于確認(rèn)合法承繼人的身份，這些資料共同構(gòu)成合法承繼人查詢證券持有情況的依據(jù)。

中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司要求的其他材料根據(jù)具體查詢業(yè)務(wù)的特殊情況，可能還需要提供其他輔助材料，如涉及特殊證券品種或特殊法律關(guān)系的證明文件等，以全面、準(zhǔn)確地完成證券持有情況的查詢工作。

3. 因繼承、離婚涉及證券持有人變更的該如何辦理相關(guān)手續(xù)？

繼承、離婚財(cái)產(chǎn)分割所涉證券過戶

委托托管證券公司、轉(zhuǎn)入證券公司遠(yuǎn)程申報(bào)辦理投資者可以選擇將相關(guān)過戶手續(xù)委托給自己證券的托管證券公司，或者證券將要轉(zhuǎn)入的證券公司。這些證券公司熟悉證券過戶的流程和要求，通過遠(yuǎn)程申報(bào)的方式，向中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司提交過戶申請(qǐng)。例如，小王通過自己的托管證券公司，遠(yuǎn)程申報(bào)辦理從父親處繼承的股票過戶手續(xù)；或者小張因離婚財(cái)產(chǎn)分割，將股票過戶給前妻，委托前妻的轉(zhuǎn)入證券公司進(jìn)行遠(yuǎn)程申報(bào)辦理。

到中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司及其分公司辦理投資者也可以親自前往中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司及其分布在各地的分公司，現(xiàn)場(chǎng)提交相關(guān)材料，辦理證券過戶手續(xù)。比如，小趙覺得親自前往辦理更放心，就攜帶齊全繼承股票過戶所需的材料，到當(dāng)?shù)氐闹袊?guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司分公司辦理手續(xù)。

證券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)所涉證券劃轉(zhuǎn)必須由定向資產(chǎn)管理證券公司遠(yuǎn)程申報(bào)辦理。這是因?yàn)樽C券公司定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)具有專業(yè)性和特定的管理要求，由負(fù)責(zé)定向資產(chǎn)管理的證券公司來處理證券劃轉(zhuǎn)，能夠更好地確保業(yè)務(wù)的合規(guī)性和準(zhǔn)確性。例如，某證券公司為客戶提供定向資產(chǎn)管理服務(wù)，按照合同約定將客戶的證券進(jìn)行劃轉(zhuǎn)，就通過自身的系統(tǒng)遠(yuǎn)程向中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司申報(bào)辦理。

其他類型的非交易過戶業(yè)務(wù)只能到中國(guó)證券登記結(jié)算責(zé)任有限公司柜臺(tái)辦理。由于這些業(yè)務(wù)可能涉及較為復(fù)雜的法律關(guān)系、特殊的政策規(guī)定或?qū)Y料審核的嚴(yán)格要求，通過柜臺(tái)辦理能夠保證中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司工作人員與申請(qǐng)人面對(duì)面溝通，詳細(xì)審核資料，確保過戶業(yè)務(wù)的準(zhǔn)確性和合法性。例如，因公司合并涉及的證券過戶，涉及到多方權(quán)益和復(fù)雜的股權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整，需要到柜臺(tái)提交全面的資料并進(jìn)行詳細(xì)審核。

4. 參與證券交易需要繳納哪些費(fèi)用？

參與證券交易所需繳納的費(fèi)用，是投資者在進(jìn)行股票、債券、基金等證券買賣過程中，按照相關(guān)規(guī)定需要支付的各類款項(xiàng)，這些費(fèi)用涵蓋了多個(gè)方面，涉及不同的收費(fèi)主體，共同構(gòu)成了證券交易的成本。

投資者在參與證券交易時(shí)，需繳納一定的費(fèi)用，主要包含

傭金（證券公司收取）這是證券公司為投資者提供證券交易服務(wù)所收取的費(fèi)用，包括交易通道服務(wù)、交易指令處理、賬戶管理等多項(xiàng)服務(wù)內(nèi)容。不同的證券公司可能根據(jù)自身的經(jīng)營(yíng)策略、服務(wù)質(zhì)量以及客戶的資金規(guī)模、交易頻率等因素，制定不同的傭金收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)。

證券交易經(jīng)手費(fèi)（交易所收取）證券交易所為證券交易提供交易平臺(tái)、交易系統(tǒng)維護(hù)、交易信息發(fā)布等服務(wù)，投資者通過交易所進(jìn)行證券買賣時(shí)，需要支付這筆費(fèi)用。經(jīng)手費(fèi)的收取有助于維持交易所的正常運(yùn)營(yíng)和發(fā)展，保障交易環(huán)境的穩(wěn)定和高效。

證券交易監(jiān)管費(fèi)（證監(jiān)會(huì)收取）中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)負(fù)責(zé)對(duì)證券市場(chǎng)進(jìn)行監(jiān)督管理，確保市場(chǎng)的公平、公正、公開，維護(hù)投資者的合法權(quán)益。證券交易監(jiān)管費(fèi)用于支持證監(jiān)會(huì)履行監(jiān)管職責(zé)，包括市場(chǎng)監(jiān)管、違規(guī)查處、政策研究制定等方面的工作。

證券交易印花稅（國(guó)家稅務(wù)局收取）印花稅是一種對(duì)證券交易行為征收的稅，具有一定的財(cái)政收入功能和宏觀調(diào)控作用。在證券交易中，印花稅由國(guó)家稅務(wù)局收取，目前我國(guó)對(duì)證券交易印花稅的征收政策是對(duì)出讓方按成交金額的一定比例征收，對(duì)受讓方不再征稅。

其中經(jīng)手費(fèi)、監(jiān)管費(fèi)及印花稅等均由證券公司代為收取，一般情況下，包含在傭金內(nèi)，但具體情況請(qǐng)以開戶證券公司收取為準(zhǔn)。這意味著投資者在交易過程中，實(shí)際支付的傭金可能已經(jīng)涵蓋了這些其他費(fèi)用，不同證券公司在費(fèi)用的合并收取和明細(xì)核算上可能存在差異，投資者需要向開戶證券公司詳細(xì)了解傭金所包含的具體費(fèi)用項(xiàng)目和比例。

5. 收取的費(fèi)用有無具體的標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定？

深圳證券交易所證券交易收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)如下

傭金

A 股不得高于證券交易金額的3‰，每筆交易傭金不足 5 元的按 5 元收取。例如，投資者小李進(jìn)行一筆 A 股交易，成交金額為 10000 元，若其開戶證券公司的傭金率為 2‰，則他需支付的傭金為 10000×2‰ = 20 元；若成交金額為 1000 元，傭金率仍為 2‰，但由于計(jì)算出的傭金 1000×2‰ = 2 元小于 5 元，此時(shí)小李需支付傭金 5 元。

B 股不得高于證券交易金額的3‰，每筆交易傭金不足 5 港元的按 5 港元收取。這是考慮到 B 股市場(chǎng)的交易特點(diǎn)和貨幣結(jié)算單位，與 A 股類似，按照成交金額和最低收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)相結(jié)合的方式收取傭金。

基金不得高于證券交易金額的3‰，每筆交易傭金不足 5 元的按 5 元收取。基金交易的傭金收取標(biāo)準(zhǔn)與 A 股在形式上保持一致，以保證不同證券品種交易收費(fèi)的相對(duì)公平性和合理性。

債券現(xiàn)貨不超過成交金額的0.2‰。債券現(xiàn)貨交易相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較低，交易活躍度和價(jià)格波動(dòng)特點(diǎn)與股票、基金有所不同，因此其傭金收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)相對(duì)較低。

大宗交易收費(fèi)A 股大宗交易按標(biāo)準(zhǔn)費(fèi)率下浮 30% 收取；B 股、基金大宗交易按標(biāo)準(zhǔn)費(fèi)率下浮 50% 收取。大宗交易由于交易金額較大，對(duì)市場(chǎng)的影響也較大，通過降低傭金費(fèi)率，可以鼓勵(lì)投資者進(jìn)行大宗交易，提高市場(chǎng)的流動(dòng)性和交易效率。例如，某機(jī)構(gòu)進(jìn)行一筆 A 股大宗交易，成交金額較大，若正常傭金率為 3‰，則大宗交易時(shí)傭金率為 3‰×(1 - 30%) = 2.1‰。

優(yōu)先股試點(diǎn)期間按普通股標(biāo)準(zhǔn)的80%在優(yōu)先股試點(diǎn)階段，為了鼓勵(lì)優(yōu)先股市場(chǎng)的發(fā)展，對(duì)優(yōu)先股交易的傭金收取給予一定優(yōu)惠，按照普通股標(biāo)準(zhǔn)的80% 執(zhí)行。

權(quán)證按成交額雙邊收取0.045‰。權(quán)證作為一種金融衍生工具，其交易特點(diǎn)和風(fēng)險(xiǎn)狀況與基礎(chǔ)證券不同，因此單獨(dú)制定了相應(yīng)的傭金收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)。

證券交易經(jīng)手費(fèi)

A 股按成交額雙邊收取0.0487‰。這部分費(fèi)用是證券交易所為提供交易服務(wù)而收取的，用于維持交易所的交易系統(tǒng)運(yùn)行、市場(chǎng)監(jiān)控等工作。

B 股按成交額雙邊收取0.0487‰。與 A 股相同，B 股的證券交易經(jīng)手費(fèi)也按照成交額雙邊收取相同比例，確保不同幣種交易在經(jīng)手費(fèi)收取上的一致性。

基金按成交額雙邊收取0.045‰。基金交易的經(jīng)手費(fèi)比例相對(duì) A 股和 B 股略有不同，這是綜合考慮基金市場(chǎng)的交易規(guī)模、交易成本等因素確定的。

優(yōu)先股試點(diǎn)期間按普通股標(biāo)準(zhǔn)的80%。與傭金收費(fèi)類似，在優(yōu)先股試點(diǎn)階段，對(duì)經(jīng)手費(fèi)也給予一定優(yōu)惠，以促進(jìn)優(yōu)先股市場(chǎng)的發(fā)展。

國(guó)債現(xiàn)貨成交金額在100 萬元以下（含）每筆收 0.1 元；成交金額在 100 萬元以上每筆收 10 元。國(guó)債現(xiàn)貨交易的經(jīng)手費(fèi)采用分段收費(fèi)的方式，對(duì)于小額交易收取較低的固定費(fèi)用，對(duì)于大額交易適當(dāng)提高收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，體現(xiàn)了收費(fèi)的合理性和靈活性。

企業(yè)債/ 公司債現(xiàn)貨成交金額在100 萬元以下（含）每筆收 0.1 元；成交金額在 100 萬元以上每筆收 10 元。與國(guó)債現(xiàn)貨交易經(jīng)手費(fèi)收費(fèi)方式相同，適用于企業(yè)債和公司債現(xiàn)貨交易，考慮到這類債券的交易特點(diǎn)和市場(chǎng)情況制定了相應(yīng)標(biāo)準(zhǔn)。

專項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃暫免收取證券交易經(jīng)手費(fèi)。這是為了鼓勵(lì)證券公司開展專項(xiàng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，支持特定客戶的資產(chǎn)管理需求，對(duì)該業(yè)務(wù)給予的政策優(yōu)惠。

中小企業(yè)私募債成交金額在100 萬元以下（含）每筆收 0.1 元，反向交易不再收取；成交金額在 100 萬元以上每筆收 1 元，反向交易不再收取。（暫免收取）中小企業(yè)私募債作為一種創(chuàng)新型債券品種，在發(fā)展初期，為了降低投資者的交易成本，促進(jìn)市場(chǎng)的培育和發(fā)展，對(duì)其經(jīng)手費(fèi)給予暫免收取的優(yōu)惠政策，同時(shí)對(duì)交易金額不同的情況制定了相應(yīng)的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)（暫免前的標(biāo)準(zhǔn)）。

債券質(zhì)押式回購（含國(guó)債回購與其他債券回購）按每筆初始交易質(zhì)押標(biāo)的證券面值1‰收取。債券質(zhì)押式回購交易涉及債券的質(zhì)押和資金的融通，按照質(zhì)押標(biāo)的證券面值收取經(jīng)手費(fèi)，體現(xiàn)了收費(fèi)與交易規(guī)模的關(guān)聯(lián)。

ETF、貨幣 ETF暫免收取證券交易經(jīng)手費(fèi)。ETF（交易型開放式指數(shù)基金）和貨幣 ETF 具有交易成本低、流動(dòng)性強(qiáng)等特點(diǎn)，暫免收取經(jīng)手費(fèi)有助于提高這類基金的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，促進(jìn)其更好地發(fā)展。

股票質(zhì)押式回購暫免收取證券交易經(jīng)手費(fèi)。股票質(zhì)押式回購業(yè)務(wù)是一種常見的融資方式，暫免經(jīng)手費(fèi)有利于降低企業(yè)和投資者的融資成本，活躍市場(chǎng)交易。

證券交易監(jiān)管費(fèi)

A 股代中國(guó)證監(jiān)會(huì)按成交額雙邊收取0.02‰。這部分費(fèi)用用于支持證監(jiān)會(huì)對(duì) A 股市場(chǎng)的監(jiān)管工作，確保市場(chǎng)的規(guī)范運(yùn)行。

B 股代中國(guó)證監(jiān)會(huì)按成交額雙邊收取0.02‰。與 A 股相同，B 股市場(chǎng)的監(jiān)管費(fèi)也按照成交額雙邊收取相同比例，保障對(duì)不同幣種交易市場(chǎng)監(jiān)管的公平性。

優(yōu)先股代中國(guó)證監(jiān)會(huì)按成交額雙邊收取0.02‰。優(yōu)先股市場(chǎng)同樣需要證監(jiān)會(huì)的監(jiān)管，按照與 A 股、B 股相同的標(biāo)準(zhǔn)收取監(jiān)管費(fèi)，以維護(hù)市場(chǎng)秩序。

證券交易印花稅

A 股對(duì)出讓方按成交金額的1‰扣繳，對(duì)受讓方不再征稅。印花稅是證券交易中的一項(xiàng)重要費(fèi)用，通過對(duì)出讓方征收印花稅，一定程度上可以調(diào)節(jié)證券市場(chǎng)的交易活躍度，同時(shí)體現(xiàn)了稅收對(duì)證券交易行為的調(diào)節(jié)作用。

B 股對(duì)出讓方按成交金額的1‰扣繳，對(duì)受讓方不再征稅。與 A 股類似，B 股市場(chǎng)的印花稅征收政策也是對(duì)出讓方征收，受讓方免稅，保持了政策的一致性。

優(yōu)先股對(duì)出讓方按成交金額的1‰扣繳，對(duì)受讓方不再征稅。優(yōu)先股交易的印花稅征收政策與 A 股、B 股相同，遵循統(tǒng)一的稅收調(diào)節(jié)原則。

** 傭金收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)為收費(fèi)上下限標(biāo)準(zhǔn)，具體收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)各證券公司可在該范圍內(nèi)確定，繼續(xù)

投資者可與開戶證券公司確認(rèn)**證券公司在制定具體傭金收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，會(huì)綜合考量多種因素，包括運(yùn)營(yíng)成本、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)、為客戶提供的增值服務(wù)等。例如，一些大型證券公司憑借優(yōu)質(zhì)的研究報(bào)告、便捷的交易軟件和專業(yè)的客服團(tuán)隊(duì)，可能收取相對(duì)較高但仍在規(guī)定范圍內(nèi)的傭金；而部分小型證券公司為吸引客戶，會(huì)以較低的傭金率作為競(jìng)爭(zhēng)手段。投資者在選擇證券公司開戶時(shí)，應(yīng)充分與對(duì)方溝通，明確傭金的具體數(shù)額及包含的服務(wù)內(nèi)容。

以上費(fèi)用均以證券成交為前提，證券未成交不產(chǎn)生任何交易費(fèi)用這一規(guī)定體現(xiàn)了公平合理的原則。若投資者下單后因各種原因（如價(jià)格未達(dá)到預(yù)期、市場(chǎng)臨時(shí)波動(dòng)等）導(dǎo)致證券未成交，那么投資者無需支付傭金、經(jīng)手費(fèi)、監(jiān)管費(fèi)及印花稅等相關(guān)費(fèi)用。例如，投資者計(jì)劃買入某股票，下單后股價(jià)持續(xù)上漲，始終未觸及投資者設(shè)定的買入價(jià)格，該筆交易未達(dá)成，投資者就不會(huì)產(chǎn)生任何交易成本，避免了投資者因無效交易而造成不必要的經(jīng)濟(jì)損失。

上海證券交易所收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)與本所略有不同，具體標(biāo)準(zhǔn)請(qǐng)參考上海證券交易所相關(guān)規(guī)定滬深兩個(gè)證券交易所在市場(chǎng)定位、上市公司結(jié)構(gòu)、交易機(jī)制等方面存在一定差異，因此在交易費(fèi)用收取標(biāo)準(zhǔn)上也有所不同。比如，在某些證券品種的經(jīng)手費(fèi)或傭金收費(fèi)比例上，上海證券交易所可能會(huì)根據(jù)自身市場(chǎng)特點(diǎn)進(jìn)行調(diào)整。投資者如果同時(shí)參與滬深兩市的交易，務(wù)必分別了解兩個(gè)交易所的收費(fèi)規(guī)則，以便準(zhǔn)確計(jì)算交易成本，制定合理的投資策略。

小貼士

開立證券賬戶時(shí)會(huì)同時(shí)確定傭金標(biāo)準(zhǔn)，投資者在簽訂傭金相關(guān)文件時(shí)，可與證券公司工作人員確認(rèn)傭金收取比例及包含的費(fèi)用項(xiàng)目，以免后期因傭金收取問題引起不必要的糾紛。在實(shí)際操作中，部分投資者由于未仔細(xì)閱讀傭金協(xié)議或未與工作人員充分溝通，可能在后續(xù)交易中對(duì)傭金收費(fèi)產(chǎn)生誤解。例如，有些投資者以為傭金僅包含證券公司的服務(wù)費(fèi)用，未意識(shí)到其中還涵蓋了交易所經(jīng)手費(fèi)、證監(jiān)會(huì)監(jiān)管費(fèi)等，當(dāng)發(fā)現(xiàn)實(shí)際扣除費(fèi)用與預(yù)期不符時(shí)便產(chǎn)生糾紛。因此，投資者在開戶環(huán)節(jié)應(yīng)秉持謹(jǐn)慎態(tài)度，詳細(xì)詢問傭金的具體構(gòu)成和收費(fèi)方式。可以要求工作人員以書面形式明確列出各項(xiàng)費(fèi)用的比例及計(jì)算方式，同時(shí)保留好相關(guān)文件和溝通記錄。此外，隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，證券公司可能會(huì)不定期調(diào)整傭金政策，投資者也應(yīng)關(guān)注自身賬戶的傭金變化情況，如有疑問及時(shí)與證券公司溝通解決，確保自身權(quán)益得到保障，交易成本清晰透明。