獨家｜不再受持有期限制，公募養老基金符合條件可提前贖回，公募機構將開啟IT改造等工作

財聯社1月16日訊（記者 李迪）本周，公募養老基金投資再迎利好！

1月16日，中國證券投資基金業協會發布通知，明確符合條件的投資者，向基金銷售機構申請辦理養老基金提前贖回業務的，相關機構應當予以支持。

這意味著，在滿足條件的情況下，即使投資者持有公募養老基金未達最短持有期要求，也可以申請提前贖回。此舉將切實滿足投資者的資金需求，彰顯個人養老金制度的人性化與公募基金行業“金融為民”的責任擔當。

據悉，個人養老金相關基金銷售機構、基金管理人和基金份額登記機構需根據有關要求，于2026年6月底前完成技術準備工作，過渡期內可通過手工操作辦理業務。此外，基金管理人還應當做好相關養老基金產品的招募說明書更新工作。記者了解到，目前已有大型公募做好啟動IT系統改造與招募說明書更新工作的準備，力爭全力保障業務落地。

投資者可提前贖回公募養老基金，要求符合五種情形

公募養老基金產品近年來穩步發展，已成為個人養老金制度中的重要一環。而多只公募養老基金產品設有一年、三年或五年的持有期，這類設計雖利于長期價值積累，卻也讓部分投資者擔憂資金流動性問題。

但最新政策明確，滿足相應條件的投資者，即便基金持有期未滿，也可申請提前贖回基金份額。

1月16日，中國證券投資基金業協會下發《關于支持符合條件的投資者提前贖回個人養老金基金相關工作事宜的通知》（以下簡稱通知）。

通知顯示，投資者達到《關于領取個人養老金有關問題的通知》（人社部發〔2025〕39號）第一條規定的第（二）至（六）項領取條件、個人養老金賬戶變更為提前領取狀態后，向基金銷售機構申請辦理養老基金提前贖回業務的，相關機構應當予以支持。

此舉為踐行“以投資者為本”的理念，滿足相關投資者的資金使用需求。

具體來看，《關于領取個人養老金有關問題的通知》（人社部發〔2025〕39號）第一條規定的第（二）至（六）項領取條件為：

（二）完全喪失勞動能力；

（三）出國（境）定居；

（四）申請領取個人養老金之日前12個月內，本人或配偶、未成年子女發生的與基本醫保相關的醫藥費用支出，扣除醫保報銷后個人負擔（指醫保目錄范圍內的自付部分）累計超過本省（自治區、直轄市）上一年度居民人均可支配收入的；

（五）申請領取個人養老金之日前2年內，領取失業保險金累計達到12個月的；

（六）正在領取城鄉最低生活保障金的。

這意味著，只要滿足上述任一情形，即便投資者持有的公募養老基金設有三年或五年的持有期且尚未期滿，也可申請提前贖回，這一政策能切實為存在資金使用需求的投資者解決燃眉之急。

還有業內人士指出，公募基金行業各機構積極響應政策導向，為符合條件的投資者開通養老基金提前贖回的通道，此舉讓個人養老金制度的落地實施更具人性化，也充分彰顯了公募行業“金融為民”的責任擔當。

此外，新政策落地后，投資者的流動性擔憂有望得到一定程度的緩解，這也有望進一步提升投資者對個人養老金賬戶的存繳意愿，以及對公募養老基金產品的投資意愿。

公募基金等機構需進行技術改造，便利投資者辦理業務

為保障政策落地及業務順暢開展，公募行業各個機構也將推進IT系統改造等工作，以保障投資者能夠便捷地辦理業務。

據悉，中國證券登記結算有限責任公司將修訂并發布相關業務規則和技術接口規范，并組織相關基金銷售機構、份額登記機構開展技術改造、與個人養老金基金行業平臺的對接測試等工作。

通知顯示，個人養老金相關基金銷售機構、基金管理人和基金份額登記機構需根據有關要求，于2026年6月底前完成技術準備工作，具體實施時間另行通知。

在準備期間，相關機構如遇符合條件的投資者提前贖回養老基金的，可通過手工操作方式為投資者辦理，并做好解釋說明。

此外，個人養老金基金行業平臺應當與人社部信息平臺開展數據交互，為基金銷售機構提供投資者個人養老金賬戶狀態查詢服務。

基金銷售機構應當加強對養老基金提前贖回業務的內部控制，采取有效措施，避免頻繁、重復查詢投資者個人養老金賬戶狀態，或者申請查詢與本機構無關的投資者個人養老金賬戶狀態。同時，應當制定規范的業務流程和操作標準，妥善保管客戶信息和交易資料；切實加強和改進服務，便利投資者辦理業務。

另外值得注意的是，公募養老基金的招募說明書也需要進行更新。通知顯示，基金管理人應當做好相關養老基金產品的招募說明書更新工作，具體時間另行通知。

一大型公募人士對記者表示，“公司的IT部門與運營部門已第一時間做好啟動相關工作的準備，未來會加快推進系統改造與測試，確保技術層面能夠順暢處理相關業務，而養老基金產品的招募說明書更新工作未來也會穩步推進。未來各項工作會有序推進，力爭幫助符合條件的投資者便捷高效地辦理提前贖回業務?！?/p>